הצעת חוק לקריאה הראשונה
רשומות
הצעות חוק
ה מ מ ש ל ה
2016 בפברואר8
1014
כ"ט בשבט התשע"ו
עמוד
474 . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . .2016-), התשע"ו59 'הצעת חוק ניירות ערך (תיקון מס
474
:מתפרסמת בזה הצעת חוק מטעם הממשלה
2016-), התשע"ו59 'הצעת חוק ניירות ערך (תיקון מס
1יא54 תיקון סעיף
.1
, בסעיף1יא54 החוק העיקרי), בסעיף- (להלן11968-בחוק ניירות ערך, התשכ"ח
- )קטן (א
בהגדרה "רשות חוץ", אחרי "במדינת חוץ" יבוא "ופיקוח על ביצועם";
)1(
;"בהגדרה "מזכר הבנה", בסופה יבוא "ובפיקוח על ביצועם
)2(
."בהגדרה "סיוע לרשויות חוץ", בסופה יבוא "ופיקוח על ביצועם
)3(
2יא54 תיקון סעיף
.2
), אחרי "מופקדת על" יבוא "פיקוחם" ובסופה יבוא2( לחוק העיקרי, בפסקה2יא54 בסעיף
"או שהוא נוגע לפיקוח על ביצוע דיני ניירות ערך בידי רשות חוץ כאמור".
4יא54 תיקון סעיף
.3
,"מג52" לחוק העיקרי, בסעיף קטן (א), אחרי "בסמכויות לפי סעיפים" יבוא4יא54 בסעיף
לחוק סדר הדין 3 לפקודת מעצר וחיפוש וסעיף43 " יבוא "סעיף1ג56 ב עד56–אחרי "ו
חוק נתוני - (בסעיף זה22007- נתוני תקשורת), התשס"ח- הפלילי (סמכויות אכיפה
3 לפקודת סדר הדין הפלילי או סעיף43 " יבוא "סעיף1ג56 או1ב56" תקשורת)", אחרי
לחוק נתוני תקשורת" ובסופו יבוא "והפעלת סמכויות לשם פיקוח תיעשה לפי סעיפים
ו בלבד".56 או1א56 ,א56
5יא54 תיקון סעיף
.4
- לחוק העיקרי5יא54 בסעיף
- שיתוף הפעולה בין רשות ניירות ערך (להלן
כללי
הרשות) לבין גופים המופקדים על ביצוע
ואכיפה של דיני ניירות ערך במדינת חוץ, אשר חתמו על
רשויות חוץ), קבוע בפרק - מזכר הבנה עם הרשות (להלן
החוק או - (להלן1968- לחוק ניירות ערך, התשכ"ח2'ט
במסגרת 2000 לחוק חוקק בשנת2'חוק ניירות ערך). פרק ט
, על רקע 2000-), התש"ס19 'חוק ניירות ערך (תיקון מס
חתימת מזכר הבנה בין הרשות לבין רשות ניירות ערך
בארצות הברית. כיום יש עשרות מזכרי הבנה עם רשויות
חוץ, ושיתוף הפעולה עמן מהווה נדבך חשוב במיצובו של
שוק ההון בישראל כשוק מתקדם, במשיכת השקעות זרות
לישראל, וביכולת האכיפה בשוק ההון המקומי (לנוכח
ההדדיות במזכרים). זאת נוסף על מזכר הבנות המסדיר
שיתוף פעולה רב–צדדי בתחום אכיפת חוקי ניירות
IOSCO, International( ערך, במסגרת ארגון יוסק"ו
) המשמש Organizations of Securities Commissions
ככלי מרכזי לרגולטורים של ניירות ערך בעולם להילחם
במניפולציות ובהפרות חוצות גבולות.
הנזכר לעיל, 2'בתקופה שחלפה מאז נחקק פרק ט
חלו שינויים הן בדין המקומי והן באופי שיתופי הפעולה
לחוק כדי להתאים 2'הבין–לאומיים. מוצע לתקן את פרק ט
את החוק לשינויים האמורים. בין השאר, מוצע להתאים
את הסמכויות שהוקנו לרשות לשם מתן סיוע לרשויות
חוץ לשינויים שחלו בסמכויות אלה במרוצת השנים בדיני
ניירות ערך בישראל.
מוצע לתקן את ההגדרות "רשות חוץ", "מזכר
1 סעיף
1יא54 הבנה" ו"סיוע לרשויות חוץ" שבסעיף
לחוק, כדי להתאימן לתיקונים המוצעים לעניין אפשרות
הפיקוח על ביצוע דיני ניירות ערך.
בעשורים האחרונים קיימת מגמת גלובליזציה
2 סעיף
בשוק ההון, ופעילים פיננסיים מקיימים פעילות
בכמה מדינות במקביל. מגמה זו מחייבת שיתופי פעולה
בפיקוח על שחקנים אלה מצדם של הרגולטורים במדינות
השונות, שכן הפיקוח אינו עוד עניין מקומי. למען הסר ספק
מוצע להבהיר ולקבוע במפורש כי הסיוע לרשות הזרה
יכול להינתן הן לצורכי פיקוח והן לצורכי אכיפה. לשם
לחוק ולהבהיר 2יא54 ) לסעיף2( כך מוצע לתקן את פסקה
כי הרשות תהיה רשאית לסייע לרשות זרה גם אם נושא
הבקשה נוגע לפיקוח על ביצוע דיני ניירות ערך.
לחוק נוספו לחוקרי2'מאז חקיקתו של פרק ט
3 סעיף
הרשות סמכויות שונות. מוצע להוסיף סמכויות
אלה גם לרשימת הסמכויות שניתנו לחוקרי הרשות לצורך
4יא54 מתן סיוע לרשות חוץ כפי שהן מפורטות בסעיף
לחוק. במסגרת זו מוצע להוסיף את הסמכות לבירור הפרה
מג לחוק, שנוספה לחוקרי 52 מינהלית, הקבועה בסעיף
הרשות במסגרת חוק ייעול הליכי האכיפה ברשות ניירות
חוק האכיפה - (להלן2011-ערך (תיקוני חקיקה), התשע"א
לחוק סדר הדין הפלילי (סמכויות 3 המינהלית), וסעיף
. כמו כן מוצע 2007- נתוני תקשורת), התשס"ח- אכיפה
.316 '; התשע"ו, עמ234 'ס"ח התשכ"ח, עמ
1
.72 'ס"ח התשס"ח, עמ
2
ד ב ר י ה ס ב ר
8.2.2016 ,, כ"ט בשבט התשע"ו1014 - הצעות חוק הממשלה
475
;") ידיעה- בסעיף קטן (א), בסופו יבוא "(בסעיף זה
)1(
בסעיף קטן (ב), במקום "או מסמך שהגיע לידיו מכוח הסמכה כאמור, או העתק
)2(
;"מאושר או העתק צילומי מאושר שלו" יבוא "שהגיעה אליו מכוח הסמכה כאמור
בסעיף קטן (ג), במקום "לא יועברו ידיעה מסמך או העתק" יבוא "לא תועבר
)3(
;"ידיעה", במקום "הם ישמשו" יבוא "היא תשמש" ובמקום "נמסרו" יבוא "נמסרה
אחרי סעיף קטן (ג) יבוא:
)4(
) יושב ראש הרשות רשאי לאשר לרשות החוץ להעביר ידיעה כאמור1"(ג
בסעיפים קטנים (א) ו–(ב), לרשות ממשלתית אחרת או לרשות שהוקמה מכוח
ברית בין מדינות ורשאי הוא להתנות העברת ידיעה כאמור בתנאים.
), יושב ראש הרשות רשאי, מיוזמתו, להעביר 1(2יא54 ) על אף האמור בסעיף2(ג
לרשות חוץ ידיעה המצויה בידי הרשות."
8יא54 תיקון סעיף
.5
,), במקום "פעולת אכיפה" יבוא "פעולת פיקוח2( לחוק העיקרי, בפסקה8יא54 בסעיף
ביצוע או אכיפה".
9יא54 תיקון סעיף
.6
לחוק העיקרי, בסעיף קטן (ב), אחרי "במדינת חוץ" יבוא "ופיקוח על9יא54 בסעיף
ביצועם".
ה56 תיקון סעיף
.7
- ה לחוק העיקרי56 בסעיף
האמור בו יסומן "(א)";
)1(
:אחרי סעיף קטן (א) יבוא
)2(
;") ידיעה- בסעיף קטן (א), בסופו יבוא "(בסעיף זה
)1(
בסעיף קטן (ב), במקום "או מסמך שהגיע לידיו מכוח הסמכה כאמור, או העתק
)2(
;"מאושר או העתק צילומי מאושר שלו" יבוא "שהגיעה אליו מכוח הסמכה כאמור
בסעיף קטן (ג), במקום "לא יועברו ידיעה מסמך או העתק" יבוא "לא תועבר
)3(
;"ידיעה", במקום "הם ישמשו" יבוא "היא תשמש" ובמקום "נמסרו" יבוא "נמסרה
אחרי סעיף קטן (ג) יבוא:
)4(
) יושב ראש הרשות רשאי לאשר לרשות החוץ להעביר ידיעה כאמור1"(ג
בסעיפים קטנים (א) ו–(ב), לרשות ממשלתית אחרת או לרשות שהוקמה מכוח
ברית בין מדינות ורשאי הוא להתנות העברת ידיעה כאמור בתנאים.
), יושב ראש הרשות רשאי, מיוזמתו, להעביר 1(2יא54 ) על אף האמור בסעיף2(ג
לרשות חוץ ידיעה המצויה בידי הרשות."
.5
,), במקום "פעולת אכיפה" יבוא "פעולת פיקוח2( לחוק העיקרי, בפסקה8יא54 בסעיף
ביצוע או אכיפה".
8יא54 תיקון סעיף
.6
לחוק העיקרי, בסעיף קטן (ב), אחרי "במדינת חוץ" יבוא "ופיקוח על9יא54 בסעיף
ביצועם".
9יא54 תיקון סעיף
.7
- ה לחוק העיקרי56 בסעיף
ה56 תיקון סעיף
האמור בו יסומן "(א)";
)1(
:אחרי סעיף קטן (א) יבוא
)2(
לפקודת סדר הדין43 להוסיף את הסמכות מכוח סעיף
, 1969-הפלילי (מעצר וחיפוש) [נוסח חדש], התשכ"ט
שנשמטה עקב טעות מרשימת הסמכויות המנויות בסעיף.
כמו כן מוצע להבהיר באילו מקרים יהיה ניתן להפעיל את
סמכויות הפיקוח.
רשות החוץ שעמה משתפת הרשות פעולה,
4 סעיף
עשויה להידרש לשתף רשויות ממשלתיות
נוספות במידע הפיקוחי. לדוגמה, במצבים שבהם המידע
קשור לקיומו של סיכון סיסטמי בשוק ההון. כמו כן, רשויות
חוץ החברות באיחוד האירופי, עשויות להידרש לשתף
במידע פיקוחי, בין השאר, מדינות אחרות החברות באיחוד
או את רשות ניירות הערך האירופית. לפיכך מוצע לתקן
לחוק ולהסמיך את יושב ראש הרשות 5יא54 את סעיף
לאשר לרשות החוץ להעביר ידיעה שעניינה סיוע לרשות
חוץ לשם פיקוח מכוח דיני ניירות ערך, לרשות ממשלתית
אחרת או לרשות שהוקמה מכוח ברית בין מדינות, כדוגמת
European Securities and Markets Authority– ה
(, המפקחת בין השאר על חברות הדירוג באיחוד ESMA)
האירופי וכי הוא יהיה רשאי להתנות העברת ידיעה
כאמור בתנאים. תנאים אלה עשויים להיות, בין השאר,
בעניין שמירה על סודיות המידע.
כמו כן, לשם הגברת שיתוף הפעולה בין הרשויות
ולשם הגברת ההגנה על ציבור המשקיעים, מוצע להסמיך
את יושב ראש הרשות ליזום בעצמו העברת ידיעה המצויה
בידי הרשות ושעשויה לסייע לרשות החוץ בפיקוח,
בביצוע ובאכיפה של דיני ניירות ערך, גם אם לא פנתה
רשות החוץ עצמה בבקשה לסיוע.
8יא54 כאמור לעיל, מוצע לתקן גם את סעיפים
סעיפים
לחוק, כדי להבהיר, למען הסר ספק, 9יא54–ו
6– ו5
כי הסיוע לרשות החוץ יכול להינתן גם
במישור הפיקוח.
במסגרת שיתוף הפעולה בין רשויות הפיקוח
7 סעיף
השונות בשוק ההון בישראל, קיים צורך ממשי
בקיומה של האפשרות להעברת מידע שהתגלה אגב ביצוע
פעולות פיקוח, כגון פעולות לבירור הפרה, דרישת ידיעות
ומסמכים, או אגב ביצוע ביקורת. צורך זה קיים במיוחד
כאשר במקרים רבים גופים שונים הפועלים בשוק ההון
נתונים לפיקוחן של כמה רשויות פיקוח.
לפיכך מוצע לסייג את הוראת הסודיות הקבועה
ה לחוק, כך שיושב ראש הרשות יהיה רשאי 56 בסעיף
להעביר מידע למפקח על הבנקים או לממונה על שוק
ההון, ביטוח וחיסכון במשרד האוצר, אם נוכח כי המידע
מתבקש לצורך מילוי תפקידיו של אחד מהם. יובהר כי
ואין בו כדי 9יא54 האמור בסעיף זה כפוף לאמור בסעיף
לגרוע מהאפשרות של הרשות להימנע מלהעביר ידיעות
ומסמכים שהתקבלו מרשויות זרות כקבוע בסעיף האמור.
יוזכר, כי במסגרת החוק להגברת התחרות ולצמצום
הריכוזיות וניגודי העניינים בשוק ההון בישראל (תיקוני
ד ב ר י ה ס ב ר
8.2.2016 ,, כ"ט בשבט התשע"ו1014 - הצעות חוק הממשלה
476
"(ב) על אף הוראות סעיף קטן (א), רשאי יושב ראש הרשות לגלות ידיעה או
סו(ד) (בסעיף 52 להראות מסמך למפקח על הבנקים או לממונה כהגדרתם בסעיף
המקבל), ובלבד שנוכח כי הידיעה או המסמך מתבקשים לצורך מילוי - קטן זה
תפקידם."
תיקון חוק הסדרת
העיסוק בייעוץ
השקעות, בשיווק
השקעות ובניהול
תיקי השקעות
.8
,בחוק הסדרת העיסוק בייעוץ השקעות, בשיווק השקעות ובניהול תיקי השקעות
יימחקו.- "(ג), המילים "לעניין עבירה29 , בסעיף31995-התשנ"ה
תיקון חוק השקעות
משותפות בנאמנות
.9
א(ג), המילים "לעניין97 , בסעיף41994-בחוק השקעות משותפות בנאמנות, התשנ"ד
יימחקו.- "עבירה
תחילה
.10
.תחילתו של חוק זה שלושים ימים מיום פרסומו
, נקבעו הוראות מקבילות בסעיף 2005-חקיקה), התשס"ה
ב לחוק הפיקוח 50 , ובסעיף1941 , לפקודת הבנקאות2א15
.1981-על שירותים פיננסיים (ביטוח), התשמ"א
יצוין, כי בימים אלה נדונה בכנסת, לאחר אישורה
בקריאה ראשונה, הצעת חוק הפיקוח על שירותים
2015-פיננסיים (שירותים פיננסיים חוץ–מוסדיים), התשע"ו
). במסגרת הצעת 202 ', התשע"ו, עמ975 - (ה"ח הממשלה
החוק האמורה מוצע לקבוע כי שר האוצר ימנה מפקח
על נותני שירותים פיננסיים. מדובר למעשה, ברגולטור
פיננסי חדש. לאחר מינויו יתוקן הסעיף וייקבע, כי יושב
ראש הרשות יהיה רשאי להעביר מידע כאמור בסעיף זה,
גם למפקח האמור.
לחוק הסדרת העיסוק בייעוץ השקעות, 29 סעיף
סעיפים
בשיווק השקעות ובניהול תיקי השקעות,
9– ו8
לחוק השקעות משותפות97 , וסעיף1995-התשנ"ה
, מחילים את חובת הסודיות 1994-בנאמנות, התשנ"ד
ה לחוק ניירות ערך, תוך סיוג ההוראה 56 הקבועה בסעיף
כך שתחול רק לגבי ידיעות ומסמכים שהגיעו לידי עובד
רשות "לעניין עבירה". מדובר בטעות שנפלה במסגרת
חוק האכיפה המינהלית. מוצע לתקן טעות זו כך שסעיף
ה יחול לגבי כל מידע שהגיע לידי עובד הרשות מכוח 56
.תפקידו, כפי שהיה עובר לתיקון
מוצע לקבוע את תחילתו של חוק זה לשלושים 10 סעיף
ימים מיום פרסומו וזאת כדי שיהיה ניתן
להיערך ליישומו.
.655 '; התשע"ד, עמ416 'ס"ח התשנ"ה, עמ
3
.321 '; התשע"ו, עמ308 'ס"ח התשנ"ד, עמ
4
ד ב ר י ה ס ב ר
8.2.2016 ,, כ"ט בשבט התשע"ו1014 - הצעות חוק הממשלה
סודר במח' רשומות, משרד המשפטים, והודפס במדפיס הממשלתיISSN 0334-3030 שקל חדש1.62 המחיר