דיווח על-פי חוק

בנקבנקבנקבנק ישראל ישראל ישראל ישראל דוחות דוחות דוחות דוחות כספיים כספיים כספיים כספיים לשנת לשנת לשנת לשנת 2023 2023 2023 2023 1 © ז כויות היוצרים בפרסום זה שמורות לבנק ישראל. הרוצה לצטט רשאי לעשות כן, בתנאי שיציין את המקור. מס' קטלוגי 103042 ISSN 1565-3250 תוכן תוכן תוכןתוכן הההה דוחות דוחות דוחות דוחות הההה כספיים כספיים כספיים כספיים עמוד עמוד עמוד עמוד עיקרי ה שינויים בדוחות הכספיים 5 דוח רואה החשבון המבקר 19 דוח על המצב הכספי 20 דוח על רווח או הפסד ורווח כולל אחר 22 דוח על ייחוס רווחים הפסדים() 23 דוח על השינויים בהון )גירעון בהון( 24 דוח על תזרימי המזומנים 25 ביאורים לדוחות הכספיים 27 3 עעעע יקרי השינויים בדוחות הכספיים לשנת יקרי השינויים בדוחות הכספיים לשנת 2023 2023 יקרי השינויים בדוחות הכספיים לשנת יקרי השינויים בדוחות הכספיים לשנת 2023 2023 אאאא.... הסביבה הכלכלית וההשפעה על הדוחות הכספיים הסביבה הכלכלית וההשפעה על הדוחות הכספיים הסביבה הכלכלית וההשפעה על הדוחות הכספיים הסביבה הכלכלית וההשפעה על הדוחות הכספיים סביבה כלכלית עולמית סביבה כלכלית עולמית סביבה כלכלית עולמית סביבה כלכלית עולמית בשנת 2023 רמות האינפלציה וסביבת הריבית בעולם נותרו גבוהות. הפעילות הכלכלית הגלובלית ה וסיפה להיות מתונה . רמת האינפלציה שעלתה בחדות בשנת 2022 והובילה לעלייה חדה בשיעור הריבית, החלה להתמתן במהלך השנה, וגרמה ל בנקים מרכזיים להאט את קצב העלאות הריבית )איור 1 .( מדדי המניות המובילים בעולם רשמו עליות חדות , בהובלת מניות הטכנולוגיה הגדולות, וכך גם מרבית מדדי המניות שבה ם מושקעות היתרות. במהלך השנה, הושפע המסחר מאי הווד אות בשווקים הפיננסיים , בין היתר , בשל המדיניות המוניטרית המהדקת והחשש מהשלכותיה על הפעילות הריאלית והפיננסית. לקראת סיומה של השנה, נרשמה מגמה חיובית בשווקים, על רקע הצפי להורדת ריבית על ידי הבנקים המרכזיים העיקריים. תשואות האג"ח, שהגיעו במהלך השנה לרמות גבו הות ביחס לשנים האחרונות , רשמו לקראת סיומה של השנה ירידה חדה , בשל הצפי בשווקים הפיננסיים לשינוי במדיניות המוניטרית של הבנקים המרכזיים העיקריים . ההתפתחויות האמורות בכלכלה העולמית באות לידי ביטוי בשווין של יתרות מטבע החוץ במאזן הבנק, וברווחים בגינן. עליית מרבית מדדי מניות בהן מושקעות יתרות מטבע החוץ הובילו לרווחי שערוך ניכרים בגינן, בהובלת ההשקעות במניות בארה"ב. באיגרות החוב, סביבת הריביות הגבוהה הביאה לעלייה של הכנסות הבנק מרכיב הריבית בגין יתרות מטבע החוץ שלו. ירידת התשואות בסוף השנה, בשל הצפי להור דת הריבית, השפיעה על עליית מחיריהן וגידול רווחי השערוך בגינן. 5 6 סביבה כלכלית מקומית סביבה כלכלית מקומית סביבה כלכלית מקומית סביבה כלכלית מקומית בדומה להתפתחויות בעולם, גם בישראל המחצית הראשונה של שנת 2023 התאפיינה בסביבת אינפלציה וריבית גבוהה . בנקישראל המשיךלהעלותאתהריבית במטרהלהחזיראתהאינפלציהליעדה , והעלהאתשיעור הריבית מ- 3.25% בתחילת השנה, עד לשיעור של 4.75% בסוף חודש מאי. בהמשך השנה התמתנה האינפלציה בארץ בהדרגה , ושיעור האינפלציה לשנת 2023 עמד על 3% , לעומת 5.3% בשנת 2022 . שערושל השקל פוחת השנה, על רקע תהליכי החקיקה לגבי מערכת המשפט שהממשלה קידמה וה הערכה שהם עלולים להשפיע על הכלכלה . בחודש אוקטובר , בעקבות התקפה שביצעו מחבלי חמאס בתושבי הנגב המערבי, פתחה ישראל במלחמת "חרבות ברזל". עם פרוץ המלחמה נרשם פיחות חד בשקל . בנקישראלהפעילמספרתוכניותכדילהבטיחאתהתפקודהתקיןשלהשווקיםהפיננסייםולתמוך בפעילות הכלכלית וביציבות הפיננסית כדלקמן: א. מכירת 8.5 מיליארד דולר מיתרות מטבע החוץ, זאת כחלק מתוכנית הכוללת מכירת מט"ח בהיקף של עד 30 מיליארדי דולרים על מנת למתן את התנודות בשער בשקל ולספק את אספקת הנזילות הנדרשת להמשך הפעילות הסדירה של השווקים. הבנק גם הציע נזילות דולרית לשוק בדרך של עסקאות SWAP בסכוםשלעד15 מיליארדידולרים . במסגרתתוכנית זו בוצעו בשנת 2023 עסקאות בסך של כ- 0.4 מיליארדי דולר. ב. ביצוע עסקות ריפו מול גופים מוסדיים וקרנות נאמנות כנגד בטוחות של אג"ח ממשלתי ו/או קונצרני כבטוחה במטרה לשמור על ה תפקוד התקין של השווקים. במסגרת תכנית זו בוצעו עסקאות בהיקף של כ- 100 מיליון ₪ ג. תכנית להקלת אשראי לעסקים קטנים וזעירים שנפגעו מהמלחמה: 1 . הלוואות מוניטריות לבנקים בהיקף של עד 10 מיליארד ,₪ בכפוף לאשראי שניתן לעסקיםקטניםוזעיריםבהתאםלתנאיםשנקבעו.במסגרת תוכניתזוניתנובסךהכול 6.4 מיליארדי ₪ ומתוך זה בשנת 2023 ניתנו הלוואות בסך של 2.1 מיליארדי ש"ח. 2 . הלוואות באמצעות עסקת מכר חוזר )ריפו( לגופי אשראי חוץ בנקאיים בהיקף של עד 1 מיליארד ש"ח, בכפוף לאשראי שניתן לעסקים קטנים וזעירים בהתאם לתנאים שנקבעו. בסוף אוק טובר, על רקע פעילות בנק ישראל בשוק המט"ח , והערכה דאז שלא תיפתחנה חזיתות משמעותיות נוספות במלחמה, התייצב שער החליפין של השקל , ובהמשך התחזק אל מעבר לרמתו מלפני המלחמה . שערומולהדולרפוחתבשיעורשנתישל3.1% השנה,ומולהאירובשיעור של 6.9% )איור 2 .( 7 לאור היקפן הגדול של יתרות מטבע החוץ, והיותן החלק העיקרי בנכסי בנק ישראל , יש לשינויים בשערי החליפין של השקל מול מטבעות החוץ , השפעה משמעותית על מאזן הבנק ועל רווחי ו. פיחותשל השקל מול מטבעות החוץ, כפישקרה השנה, מעלה את שווים השקלישל יתרות מטבע החוץ ומביא ל הכנסות מהפרשי שערים במונחי שקל. עליית שיעור הריבית השקלית הביאה לעלייה בהוצאות הריבית של הבנק בארץ, כאשר המרכזית שבהן היא עלייה בהוצאות הריבית על כלי הספיגה המוניטריים, המק"מ והפז"ק המופעלים במסגרת יישום המדיניות המוניטרית. ההתמתנותבשיעור עלייתהאינפלציה המקומית השנהצמצםאתרכיבההצמדההכלולבהכנסות הריבית, והביא לירידה מסויימת בהן. שינויים אלו משליכים גם על יתרת ה התחייבות האקטוארית בגין הטבות לעובדים ולגמלאים, ה מבוססת על חישוב אקטוארי ש לוקח בחשבון את עקום התשואה השקלי על אג"ח ממשלתיות ואת שיעור האינפלציה . 8 בבבב.... מאזן הבנק מאזן הבנק מאזן הבנק מאזן הבנק מאזן הבנק הסתכם לסוף שנת 2023 ב- 855.4 מיליארדי ש"ח, גידול של כ- 29 מיליארדי ש"ח לעומת שנת 2022 )כ- 3.5% .( עיקר הגידול בנכסים נובע מעליית יתרת נכסי הבנק בחו"ל בסך של 47.7 מיליארדי ש"ח, עקב עליית השערוך לשווי ההוגן של הנכסים, מרביתו משערוך המניות, ועלייה בשווים השקלי, תוצאת עליית שערי מטבעות חוץ מרכזיים אל מול השקל. הגידול במאזן הבנק לאורך השנים, שהושפע בעיקר מה גידול ביתרות מטבע החוץ, הגדיל את חוסרהאיזון המטבעי במאזן הבנק , וכתוצאהמכךאתהשפעת םשל השינוייםבשערי החליפיןשל מטבעות חוץ מול השקל על מאזן הבנק ועל תוצאות פעולותיו )איור 3 .( בנכסים בארץ חל קיטון של 18.6 מיליארדי ש"ח, בעיקר עקב פירעון הלוואות מוניטריות שניתנו לתאגידים בנקאיים על רקע משבר הקורונה. יתרת ההתחייבויות של הבנק הסתכמה בסוף שנת 2023 ב- 844.9 מיליארדי ש"ח, קיטון של 29 מיליארדי ש"ח לעומת שנת 2022 )כ- 3.3% .( הקיטוןנובעבעיקרמירידהביתרתכליהספיגההמוניטריים,מק"מופז"ק,בסךשל23.7 מיליארדי ש"ח, עלרקעירידתעודפיהנזילותבשוק,ביןהשאר עקבמכירותמט"חברבעוןהאחרוןשל2023 ופי רעון הלוואות לטווח ארוך שניתנו בתקופת הקורונה. היתרה הכוללת של הון הבנק וקרנות השערוך הייתה חיובית השנה, והסתכמה ב- 10.5 מיליארדי ש"ח, כאשר מתוכה יתרת הגירעון בהון עמדה על 109.9 - מיליארדי ש"ח, ואילו יתרת קרנות השערוך מרווחים שטרם מומשו עמדה על 120.4 מיליארדי ש"ח. רווחים לא ממומשים נזקפים לקרנות השערוך. בעת המימוש של רווחים אלה בפועל, הם יועברו מחשבון השערוך ויכללו ברווח הנקי לחלוקה. בהתאם לסעיף 76 )ב( לחוק, יתרת עודפים שלילית תנוכה מרווחים עתידיים להעברה. 2023 2023 2023 עד 2023 עד עד 2019 עד 2019 2019 התפתחות היתרות במאזן הבנק,,,, 2019 התפתחות היתרות במאזן הבנק התפתחות היתרות במאזן הבנק - התפתחות היתרות במאזן הבנק - - איור 3333 - איור איור איור יתרות בחו""""לללל יתרות בחו יתרות בחו יתרות בחו 730 671 651 553 432 416 379 יתרות בארץ יתרות בארץ יתרות בארץ יתרות בארץ (719) (719) (714) (596) (470) (441) (428) 2023 2023 2023 2023 2022 2022 2022 2022 2021 2021 2021 2021 2020 2020 2020 2020 2019 2019 2019 2019 2018 2018 2018 2018 2017 2017 2017 2017 9 גגגג.... דוח רווח והפסד דוח רווח והפסד דוח רווח והפסד דוח רווח והפסד בשנת2023 הבנקרשםרווחשנתישל57.4 מיליארדיש"ח,לעומתרווחשל14.9 מיליארדבשנת 2022 )איור 4 (. עיקר הרווח נובע מרווחים בגין השקעת יתרות מטבע החוץ ומהכנסות הפרשי השערים בגינן.הרווחשלהבנק מהשקעת היתרותללאהפרשיהשעריםהסתכם בסךשל כ- 56.5 מיליארדי ש"ח, עיקר ם רווחי שערוך מהחזקת מניות וכן רווחי שערוך והכנסות ריבית מהחזקת אג"ח. זאת, על רקע עליית מרבית מדדי המניות בהן מושקעות יתרות המט"ח של הבנק, המשך תהליךעליית הריבית בעולםבמהלךהשנה, וירידתהתשואות בסוףהשנה,שגרמהעליית הציפיות להורדות ריבית בעולם. ההכנסותמהפרשישעריםהסתכמוהשנה ב- 28.1 מיליארדיש"ח, בעקבות פיחותשלהש קלמול מטבעות עיקריים בתיק היתרות, בשיעור של כ- 3.1% מול הדולר ו- 6.9% מול האירו. מנגד, הוצאות הבנק בגין יישום המדיניות המוניטרית, שעיקרן הוצאות ריבית בגין כלי הספיגה המוניטריים, מק"מ ופז"ק, הסתכמו השנה בסך של 25.7 מיליארדי ₪ )לעומת הוצאות של 5.5 מיליארד ₪ ב שנת 2022(, תוצאת עליית הריבית השקלית. חלוקת הרווחים של הבנק נקבעת בהתאם לחוק בנק ישראל, התש"ע- 2010 , סעיף 76 )א( אשר קובע כי הרווח הנקי של הבנק לא יכלול רווחים שטרם מומשו על פי הדוח השנתי. לאחר ייחוסרווחיםשטרםמומשולקרןשערוך בסךשל 46.1 מיליארדי ש"ח, מ סתכם הרווח הנקי של הבנק בהתאם לחוק ב- 11.3 מיליארדי ש"ח, מה שהביא לצמצום יתרת ההפסד המצטבר של הבנק בסכום זה ליתרה של 113.9 - מיליארדי ש"ח בסוף שנת 2023 כאמור, בהתאם לחוק,. יתרת עודפים שלילית תנוכה מרווחים עתידיים להעברה. 10 דדדד.... סעיפים עיקריים סעיפים עיקריים סעיפים עיקריים סעיפים עיקריים דדדד....1111 נכסים והתחייבויות בחו"ל נכסים והתחייבויות בחו"ל נכסים והתחייבויות בחו"ל נכסים והתחייבויות בחו"ל ---- יתרות מטבע חוץ יתרות מטבע חוץ יתרות מטבע חוץ יתרות מטבע חוץ לפיחוק בנק ישראל התש"ע- 2010 מופקד הבנקעלההחזקהשל יתרותמטבעהחוץשלהמדינה ועל ניהולן. יתרות מטבע החוץ שמחזיקות מדינות עשויות לסייע בשעת חירום או משבר ומהוות נדבך חשוב בהערכת איתנותן הכלכלית של מדינות . יתרות מטב ע החוץ1 הסתכמו בסוף שנת 2023 ב- 4 . 742 מיליארדיש"ח,גידולשל כ- 59 מיליארד ש"ח לעומת 2022 )לוח 1 .( לאחרפרוץמלחמת"חרבותברזל",מכרבנקישראללציבורכ- 8.5 מיליארדדולרמיתרותמטבע החוץ )בשווי שקלי של כ- 34.3 מיליארדי ש"ח(, כחלק מתוכנית הכוללת בין היתר מכירת מט"ח שלעד30 מיליארדידולריםעלמנתלמתןאתהתנודותבשערבשקלולספקאתהנזילותהנדרשת להמשך הפעילות הסדירה של השווקים. על אף זאת, נרשם השנה גידול ביתרות מט"ח, וזאת בשל שערוך היתרות. הרווחים מיתרות מט"ח הסתכמו השנה בסך 56.5 מיליארדי ש"ח, עיקר ם רווחי שערוך מהחזקת מניות וכן רווחי שערוך והכנסות ריבית מהחזקת אג"ח. ההכנסות מהפרשי שערים בגינן הסתכמו בסך של 28.3 מיליארדי ש"ח )לוח 1 .( במונחי דולר, גדלו יתרות מטבע החוץ של ישראל בשנת 2023 בסך 10.5 מיליארד דולר – מסך של 194.2 מיליארד דולר בסוף שנת 2022 , לסך של 204.7 מיליארד בסוף 2023 . הרווחים מיתרות המט"ח במונחי דולר הסתכמו ב- 15.5 מיליארדי דולר, והפרשי השערים הסתכמו ב- 1.4 מיליארדי דולר, בעיקר תוצאת פיחות של הדולר מול האירו והליש"ט, עקב הציפיות להורדת הריבית בארה"ב. 1 סעיף זה מורכב במאזן מנכסים בחו"ל ש מהווים חלק מיתרות מטבע חוץ, בניכוי התחייבויות לחו"ל, ש כלולות ביתרות המט"ח. 11 לוח 1 - תרומת המגזרים ליתרות מטבע החוץ 2023 2022 2023 2022 מיליוני שקלים חדשים מיליוני דולרים יתרות מטבע חוץ יתרות מטבע חוץ יתרות מטבע חוץ יתרות מטבע חוץ 742,424 742,424 742,424 742,424 683,454 683,454 683,454 683,454 204,695 204,695 204,695 204,695 194,218 194,218 194,218 194,218 השינוי ביתרות מטבע החוץ השינוי ביתרות מטבע החוץ השינוי ביתרות מטבע החוץ השינוי ביתרות מטבע החוץ 58,97 58,97 58,97 58,970000 21,046 21,046 21,046 21,046 10,476 10,476 10,476 10,476 )))) 18,775 18,775 18,775 18,775 (((( בנק ישראל בנק ישראל בנק ישראל בנק ישראל רכישות )מכירות( ) 34,282 ( 1,107 ) 8,546 ( 356 רווחים )הפסדים( 56,516 ) 36,473 ( 15,526 ) 11,691 ( הפרשי שערים 28,254 59,583 1,378 ) 6,317 ( ) 574 ( ) 176 ( ) 143 ( ) 50 ( אחר1 סה"כ בנק ישראל סה"כ בנק ישראל סה"כ בנק ישראל סה"כ בנק ישראל 49,91 49,91 49,91 49,914444 24,041 24,041 24,041 24,041 8,215 8,215 8,215 8,215 )))) 17,702 17,702 17,702 17,702 (((( הממשלה הממשלה הממשלה הממשלה2222 9,070 9,070 9,070 9,070 4,026 4,026 4,026 4,026 2,243 2,243 2,243 2,243 1,160 1,160 1,160 1,160 המגזר הפרטי המגזר הפרטי המגזר הפרטי המגזר הפרטי3333 )))) 14 14 14 14 (((( )))) 7,021 7,021 7,021 7,021 (((( 18 18 18 18 )))) 2,233 2,233 2,233 2,233 (((( הרכב היתרות הרכב היתרות הרכב היתרות הרכב היתרות ההרכב הנכסי והמטבעי של יתרות מטבע חוץ )הקצאה אסטרטגית( מאושר על ידי הוועדה המוניטרית לפחות אחת לשנה, בהתאם ליעדי מדיניות ההשקעה של היתרות, כפוף לרמת הסיכון שאותה קובעת הוועדה. חטיבת השווקים מנהלת את היתרות ביחס להקצאה האסטרטגית בהתאם לדרגות חופש שניתנו לה ע"י הוועדה . ההרכב המטבעי ההרכב המטבעי ההרכב המטבעי ההרכב המטבעי החל משנת 2022 חל שינוי בהרכב הסמן המטבעי של יתרות מט"ח, עקב שינויים שנעשו בקווים המנחים לניהול היתרות, ביניהם הכנסתו של יעד תשואה שקלית , אשר לפחות תכסה בטווח הארוך, את על ות המימון2 של החזקת היתרות. במטרה להשיג את יעד התשואה השקלית עלה הצורךלפזראת סיכוןשערהחליפיןמולהשקל ביןמטבעות המוכרים כמטבעותרזרבה, במדינות בעלות שוקי נכסים נזילים, עמוקים ומגוונים. הרכבו של הסמן מטבעי כולל כעת שבעה מטבעות רזרבה, כאשר הדולר מהווה 61% , האירו 20% והיתרה פוזרה בין המטבעות הבאים:, 5% בלירה שטרלינג, 5% ביין יפני, 3.5% בדולר אוסטרלי, 3.5% בדולר קנדי ו- 2% ביואן סיני. ב איור 5 מובאת ההתפלגות המטבעית של היתרות, כפי שהיתה בפועל לסוף שנה . להתפלגות זו השפעה על הפרשי השערים של מטבעות אלה מול הש קל. 2 עלות המימון של החזקתהיתרותהיא הפערביןעלות גיוס ההון בשקלים ש נדרש להחזקת היתרות לבין התשואה של יתרות המט"חבמונחי הסמן המטבעי, בתוספת הרווח או ההפסד מהחשיפה המטבעית מול השקל )עלות הספיגה(. 12 13 ההרכב ההרכב ההרכב ההרכב הנכסי הנכסי הנכסי הנכסי באיור 6 מובא ההרכב הנכסי של יתרות מטבע חוץ. מתוך סךהיתרותשל כ- 742.4 מיליארדיש"ח, החלק המרכזי ביתרות בסך 657.2 מיליארדיש"ח מושקע בני"ע סחירים, מתוכו כ- 157 מיליארדי ש"ח במניות, וכ- 500.2 מיליארדים באג"ח. רובן של אג"ח בסך של כ- 434.8 מיליארדי ש"ח מושקע באג"ח ממשלתי או נכסי מרווח3, ו- 65.5 מיליארדי ש"ח מושקע באג"ח תאגידיות. עםהעלייהברמתןשלהיתרותבשניםהאחרונות,עלהחלקםשלנכסיהסיכוןמתוךהיתרות.עליית משקלם של נכסי הסיכון ביתרות מטבע חוץ תורמת לעלייה בתוחלת הרווחים ב טווח הארוך, אך עלולה לגרום להפסדים בטווח הקצר. איור איור6666 איור איור הרכב הרכב הרכב הרכב נכסי של נכסי של נכסי של נכסי של יתרות מטבע חוץ יתרות מטבע חוץ יתרות מטבע חוץ יתרות מטבע חוץ לשנים לשנים לשנים לשנים 2022 2022 2022 2022----2023 2023 2023 2023 )מילי )מילי ארדארדארדארד י ש"ח( י ש"ח( )מילי )מילי י ש"ח( י ש"ח( 3 נכס מרווח הוא נכס שנושא תשואה-לפדיון גבוהה יותר מזו של אג"ח ממשלתית עם תקופה לפירעון דומ ה, עקב הבדלים בחשיפה לסיכון אשרא י, נזילות , גורמים תפעוליים וכד '. 14 הכנסות )הוצאות( מיתרות מטבע החוץ והפרשי השער בגינן הכנסות )הוצאות( מיתרות מטבע החוץ והפרשי השער בגינן הכנסות )הוצאות( מיתרות מטבע החוץ והפרשי השער בגינן הכנסות )הוצאות( מיתרות מטבע החוץ והפרשי השער בגינן ההכנסות מיתרות מטבע חוץ, ללא הפרשי השערים בגינן, הסתכמו השנה ברווח של 56.5 מיליארדי ש"ח . ההכנסות משערוך, רווחי הון ודיבידנדים ממניות הסתכמו השנה בסך של 32.6 , וזאת תוצאת העלייה הניכרת במרבית מדדי המניות העיקריים בתיק היתרות השנה. הכנסות משערוך, רווחי הון וריבית בגין אג"ח אגאג""חח אג"ח הסתכמו השנה ל- 20.8 מיליארדי ש"ח, תוצאת הגידול בשיעור הריבי ת בעולם, ועליית רווחי השערוך לסוף שנה, בין השאר עקב הציפיות להורדת ריבית בארה"ב ובבנקים מרכזיים נוספים בעולם. הכנסות הפרשי השערים מהיתרות הסתכמו ב- 28.3 מיליארדי ש"ח, עקב פיחות בשער החליפין של השקל מול מטבעות עיקריים ביתרות, פיחות בשיעור של כ- 3% מול הדולר ו- 6.9% מול האירו. מרבית הכנסות הפרשי שערים נצברו בגין הרכיב של אג"ח, המהווה את החלק הארי של היתרות. להלן הרכב ההכנסות מיתרות מט"ח לפי סוגי נכסים בהתאם להרכבם המאזן הבנק: איור איור7777 איור איור הרכב הכנסות )הוצאות( מיתרות מטבע חוץ הרכב הכנסות )הוצאות( מיתרות מטבע חוץ הרכב הכנסות )הוצאות( מיתרות מטבע חוץ הרכב הכנסות )הוצאות( מיתרות מטבע חוץ כולל הפרשי שער כולל הפרשי שער כולל הפרשי שער כולל הפרשי שער )מיליוני ש"ח( )מיליוני ש"ח( )מיליוני ש"ח( )מיליוני ש"ח( 15 דדדד....2222 נכסים נכסים נכסים נכסים והתחייבויות בארץ והתחייבויות בארץ והתחייבויות בארץ והתחייבויות בארץ יתרת נכסים בארץ הסתכמה השנה בכ- 108.3 מיליארדי ש"ח, ירידה של 18.6 מיליארדי ש"ח משנת 2022 . הירידה ביתרת הנכסים בארץ נובעת בעיקרה מפירעונות של הלוואות מוניטריות שניתנו למערכת הבנקאית בתקופת הקורונה לטובת העמדת אשראי לעסקים קטנים, ומפירעונות של אג"ח מקומיות שנרכשו במסגרת ההתערבות של הבנק בשווקים. הכנסות הריבית בגין נכסים אלו הסתכמו בסך של 1.6 מיל יארד ש"ח, עיקרן הכנסות ריבית והצמדה מאג"ח המקומיות. ההתחייבויות בארץ מהוות את עיקר ההתחייבויות של הבנק, והן הסתכמו בשנת 2023 ב- 827.3 מיליארדי ש"ח , ירידה של 18.2 מיליארד ש"ח משנת 2022 . יתרת המק"מ והפז"ק, המשמשים כלי ספיגה מוניטריים לספיגת עודפי נזילות בש וק, הצטמצמה בשנת 2023 בכ- 23.7 מיליארד ש"ח ליתרה של 589.6 מיליארדי ש"ח, על רקע ירידת עודפי הנזילות בשוק. השפעה זו נזקפת בין השאר למכירת הדולרים שביצע הבנק לאחר פרוץ המלחמה בהיקף של 8.5 מיליארד דולר, ומקיטון ביתרת ההלוואות המוניטריות שניתנו בתקופת משבר הקור ונה, עקב הגעתן לפירעון. בתוךכךהשתנההשנהההרכבשלכליהספיגה,כאשרהמק"מעלהב- 94.2 מיליארדיש"ח,ואילו הפז"ק ירד ב- 117.9 מיליארדי ש"ח , וזאת על רקע גידול בביקוש למק"מ במקביל לעליית ריבית בנק ישראל. מנגד הייתה עלייה נקודתית של יתרת זכאים שונים לסוף שנה בסך של 5.1 מיליארדי ש"ח. סך כל ההוצאות נטו מ הפעילות בארץ הסתכמה השנה בכ- 25.7 מיליארדי ש"ח ) ב שנת 2022 - הוצאות של 5.5 מיליארד ש"ח(. את עיקר ההוצאות בארץ מהוות הוצאות הריבית בגין כלי הספיגה המוניטריים, אשר הסתכמו השנה ב- 24.4 מיליארדי ש"ח )שנת 2022 – 6.3 מיליארד ש"ח(. העלייה בהוצאות הריבית בגין הכלים האלה נובעת מעלייתה של ריבית בנק ישראל עד לחודש מאי השנה. דדדד....3333 הון הבנק הון הבנק הון הבנק הון הבנק )גירעון( )גירעון( )גירעון( )גירעון( וקרנות השערוך וקרנות השערוך וקרנות השערוך וקרנות השערוך היתרה הכוללת של הגירעון בהון הבנק וקרנות השערוך הסתכמה השנה ביתרה חיובית של 10.5 מיליארדי ש"ח, כאשר מתוכה יתרת הגירעון בהון עמדה על 109.9 - מיליארד ש"ח, ואילו יתרת קרנות השערוך מרווחים שטרם מומשו עמדה על 120.4 מיליארדי ש"ח. לקרנות השערוך מועברים רווחים שט רם מומשו משערוך נכסים לשווי הוגן הכלולים ברווח או הפסדשל הבנק,אךאינםכלולים ב"רווח הנקי" המוגדרבחוק המשמשלקביעתהרווחיםהראויים 16 לחלוקה לממשלה4 . בעת המימוש של רווחים אלה בפועל, הם יועברו מחשבון השערוך ויכללו ברווח הנקי לחלוקה. בנוסף, מועברים לקרנות הש ערוך סכומים בהתאם להוראות התקינה הבין- לאומית )IFRS ,( לדוגמה, שינויים בהפרשה האקטוארית של הבנק לזכויות עובדים הנובעים משינויים בהנחות האקטואריות. בשנת 2022 היתרה הכוללת של הון הבנק וקרנות השערוך היתה שלילית והסתכמה ב- 47.5 מיליארד ש"ח, כאשר מתוכה יתרת הגירעו ן בהון עמדה על 121.2 - מיליארד ש"ח, ואילו יתרת קרנות השערוך מרווחים שטרם מומשו עמדה על 73.7 מיליארדי ש"ח. הגידול בקרנות השערוך השנה בסך 46.7 נובע מעלייה בשערוך לשווי הוגן של מניות ואג"ח במט"ח, ומהפרשי שערים שנצברו וטרם מומשו בגין יתרות הנקובות במט"ח, עקב פיחות השקל מול מטבעות עיקריים בתיק היתרות השנה. הצמצום ביתרת הגירעון בהון בסך 11.3 מיליארדי ש"ח נובע בין השאר מרווחים שמומשו השנה מריבית , ממכירה של מניות , שנעשו בחלקן לצורך הגברת נזילותן של יתרות המט"ח עקב המלחמה וצמצום זמני של משקל המניות בתיק, ומהפרשי שערים שמומשו עקב יישום תוכנית המכירה של 8.5 מיליארד דולר מיתרות המט "ח לציבור . ביתרת רווח כולל אחר נרשמה ירידה ביתרת החובהשל 0.6 מיליארד ש"ח, עקב ירידה בהפרשה האקטוארית כתוצאה משינויים בהנחות כלכליות, בעיקר תוצאת ע ליית הריבית השקלית השנה. 4 זאת בהתאם לסעיף 76 לחוק בנק ישראל ש קובע כי :" הרווח הנקי לא יכלול רווחים שטרם מומשו על פי הדוח הכספי השנתי ". 17 18 972-3-6232525 + טל. קוסט פורר גבאי את קסירר +972-3-5622555 פקס דרך מנחם בגין 144 א', ey.com תל- אביב 6492102 דוח רואה החשבון המבקר לנגיד ו למועצה המנהלית של בנק ישראל ביקרנו את הדוח על המצב הכספי המצור ף של בנק ישראל )להלן - הבנק( לימים 31 בדצמבר 2023 ו- 2022 ואת ה דוח ות על רווח או הפסד ורווח כולל אחר, השינויים ב הון )ב גירעון בהון ( ותזרימי המזומנים לכל אחת מהשנים שהסתיימו ביום 31 בדצמבר, 2023 ו- 2022 )להלן- הדוחות הכספיים( . דוחות כספיים אלה הינם באחריות המועצה המנהלית, הנגיד ו המנכ"ל ית. אחריותנו היא לחוות דעה על דוחות כספיים אלה בהתבסס על ביקורתנו. ערכנו את ביקורתנו בהתאם לתקני ביקורת מקובלים בישראל, לרבות תקנים שנקבעו בתקנות רואי חשבון )דרך פעו לתו של רואה חשבון(, התשל"ג - 1973 . על פי תקנים אלה, נדרש מאיתנו לתכנן את הביקורת ולבצעה במטרה להשיג מידה סבירה של בטחון שאין בדוחות הכספיים הצגה מוטעית מהותית. ביקורת כוללת בדיקה מדגמית של ראיות התומכות בסכומים ובמידע שבדוחות הכספיים. ביקורת כוללת גם בחינה של כללי החשבונאות שיושמו ושל האומדנים המשמעותיים שנעשו על ידי הנהלת הבנק וכן הערכת נאותות ההצגה בדוחות הכספיים בכללותה. אנו סבורים שביקורתנו מספקת בסיס נאות לחוות דעתנו. לדעתנו, הדוחות הכספיים הנ"ל משקפים באופן נאות, מכל הבחינות המהותיות, את המצב הכספי של הבנק לימים 31 בדצמבר 2023 ו- 2022 ואת תוצאות פעולותיו , השינויים ב הון )ב גירעון בהון ( ותזרימי המזומנים של הבנק לכל אחת מהשנים שהסתיימו ביום 31 בדצמבר, 2023 ו- 2022 , בהתאם לכל לי דיווח כספי בינלאומיים )IFRS (. תל אביב , 26 במ רץ 2024 , 19 דוח על המצב הכספי דוח על המצב הכספי דוח על המצב הכספי דוח על המצב הכספי ליום 31 בדצמבר 2023 2022 ביאור מיליוני שקלים חדשים נכסים נכסים נכסים נכסים נכסים בחו"ל נכסים בחו"ל נכסים בחו"ל נכסים בחו"ל יתרות מטבע חוץ 3 מזומנים ושווי מזומנים 65,661 65,371 ניירות ערך במטבע חוץ 657,223 613,876 מכשירים פיננסים נגזרים 534 757 נכסים אחרים 6,553 3,268 קרן המטבע הבין-לאומית 16,697 15,752 השקעה ב- BIS 4 456 431 סך כל הנכסים בחו"ל סך כל הנכסים בחו"ל 747, 747,124 124 699,455 699,455 סך כל הנכסים בחו"ל סך כל הנכסים בחו"ל 747, 747, 124 124 699,455 699,455 נכסים בארץ נכסים בארץ נכסים בארץ נכסים בארץ איגרות חוב במטבע מקומי 5 84,057 85,901 הלוואות למוסדות פיננסים 5 23,316 40,052 נכסים אחרים 6 220 216 רכוש קבוע ונכסים בלתי מוחשיים 7 683 706 סך כל הנכסים בארץ סך כל הנכסים בארץ סך כל הנכסים בארץ סך כל הנכסים בארץ 108,276 108,276 108,276 108,276 126,875 126,875 126,875 126,875 סך כל הנכסים סך כל הנכסים סך כל הנכסים סך כל הנכסים 855, 855, 855, 855,400 400 400 400 826,330 826,330 826,330 826,330 הביאורים לדוחות הכספיים מהווים חלק בלתי נפרד מהם הביאורים לדוחות הכספיים מהווים חלק בלתי נפרד מהם הביאורים לדוחות הכספיים מהווים חלק בלתי נפרד מהם הביאורים לדוחות הכספיים מהווים חלק בלתי נפרד מהם .... 20 ליום 31 בדצמבר 2023 2022 ביאור מיליוני שקלים חדשים התחייבויות התחייבויות התחייבויות התחייבויות התחייבויות לחו"ל התחייבויות לחו"ל התחייבויות לחו"ל התחייבויות לחו"ל יתרות מטבע חוץ 3 מכשירים פיננסים נגזרים 2,259 3,747 התחייבויות אחרות 1,985 11,823 קרן המטבע הבין- לאומית 3 ג' 13,354 12,722 סך כל ההתחייבויות לחו"ל סך כל ההתחייבויות לחו"ל סך כל ההתחייבויות לחו"ל סך כל ההתחייבויות לחו"ל 17,5 17,5 17,5 17,598 98 98 98 28,292 28,292 28,292 28,292 התחייבויות בארץ התחייבויות בארץ התחייבויות בארץ התחייבויות בארץ שטרי כסף ומעות במחזור 8 129,194 119,426 יתרות התאגידים הבנקאים כנגד חובת נזילות 5 64,412 74,012 פיקדונות לזמן קצוב 5 285,289 403,216 מלווה קצר מועד )מק"מ( 5 304,336 210,127 יתרות הממשלה 5 29,872 29,051 התחייבויות אחרות 9 14,163 9,683 סך כל ההתחייבויות בארץ סך כל ההתחייבויות בארץ 827,266 827,266 845,515 845,515 סך כל ההתחייבויות בארץ סך כל ההתחייבויות בארץ 827,266 827,266 845,515 845,515 סך כל ההתחייבויות סך כל ההתחייבויות 844,8 844,864 64 873,807 873,807 סך כל ההתחייבויות סך כל ההתחייבויות 844,8 844,8 64 64 873,807 873,807 הון הבנק )גירעון( וקרנות הון הבנק )גירעון( וקרנות הון הבנק )גירעון( וקרנות הון הבנק )גירעון( וקרנות 10 הון הבנק )גירעון( הון הבנק וקרן שמורה 3,985 3,985 יתרת הפסד ) 113,881 ( ) 125,146 ( קרנות שיערוך 120,432 73,684 סך כל הון הבנק )גירעון( וקרנות סך כל הון הבנק )גירעון( וקרנות סך כל הון הבנק )גירעון( וקרנות סך כל הון הבנק )גירעון( וקרנות 10,53 10,53 10,53 10,536666 )))) 47,477 47,477 47,477 47,477 (((( סך כל ההתחייבויות וההון סך כל ההתחייבויות וההון סך כל ההתחייבויות וההון סך כל ההתחייבויות וההון 855, 855, 855, 855,400 400 400 400 826,330 826,330 826,330 826,330 הביאורים לדוחות הכספיים מהווים חלק בלתי נפרד מהם הביאורים לדוחות הכספיים מהווים חלק בלתי נפרד מהם הביאורים לדוחות הכספיים מהווים חלק בלתי נפרד מהם הביאורים לדוחות הכספיים מהווים חלק בלתי נפרד מהם .... פרופ' אמיר ירון פרופ' אמיר ירון פרופ' אמיר ירון פרופ' אמיר ירון פרופ' יהושע )שוקי( שמר פרופ' יהושע )שוקי( שמר פרופ' יהושע )שוקי( שמר פרופ' יהושע )שוקי( שמר שולשולשולשול מית גרי מית גרי מית גרי מית גרי נגיד הבנק יו"ר המועצה המנהלית מנכ"ל ית הבנק והאחראית הבכירה לעניינים הכספיים 26 במ רץ,2024 21 דוחדוחדוחדוח עלעלעלעל רווח או הפסד ו רווח או הפסד ו רווח רווח כוללכוללכוללכולל אחראחראחראחר רווח או הפסד ו רווח או הפסד ו רווח רווח לשנה שהסתיימה ביום 31 בדצמבר 2023 2022 ביאור מיליוני שקלים חדשים הכנסות )הוצאות( מפעילות בחו"ל הכנסות )הוצאות( מפעילות בחו"ל הכנסות )הוצאות( מפעילות בחו"ל הכנסות )הוצאות( מפעילות בחו"ל הכנסות )הוצאות( מיתרות מטבע חוץ הכנסות ריבית, נטו 14 16,400 6,845 רווח או הפסד משיערוך לשווי הוגן של נכסים פיננסים 15 40,305 ) 43,147 ( הוצאות שונות, נטו 16 ) 189 ( ) 171 ( הוצאות אחרות מפעילות בחו"ל, נטו ) 516 ( ) 146 ( סך כל ההכנסות )ההוצאות( מפעילות בחו"ל, נטו סך כל ההכנסות )ההוצאות( מפעילות בחו"ל, נטו סך כל ההכנסות )ההוצאות( מפעילות בחו"ל, נטו סך כל ההכנסות )ההוצאות( מפעילות בחו"ל, נטו 56,00 56,00 56,00 56,000000 )))) 36,619 36,619 36,619 36,619 (((( הכנסות )הוצאות( מפעילות בארץ הכנסות )הוצאות( מפעילות בארץ הכנסות )הוצאות( מפעילות בארץ הכנסות )הוצאות( מפעילות בארץ הכנסות ריבית, נטו 17 1,574 1,970 הוצאות ריבית 17 ) 27,306 ( ) 7,449 ( הכנסות )הוצאות( שונות, נטו 18 11 ) 6 ( סך כל ההוצאות מפעילות בארץ סך כל ההוצאות מפעילות בארץ סך כל ההוצאות מפעילות בארץ סך כל ההוצאות מפעילות בארץ )))) 25,721 25,721 25,721 25,721 (((( )))) 5,485 5,485 5,485 5,485 (((( הפרשי שער 19 28,126 57,992 רווח מפעולות פיננסיות רווח מפעולות פיננסיות 58,40 58,405555 15,888 15,888 רווח מפעולות פיננסיות רווח מפעולות פיננסיות 58,40 58,40 15,888 15,888 הוצאות על הדפסת שטרי כסף והטבעת מעות ) 75 ( ) 75 ( הוצאות הנהלה וכלליות 20 ) 994 ( ) 925 ( הכנסות אחרות, נטו 21 40 36 רווח השנה רווח השנה רווח השנה רווח השנה 57,37 57,37 57,37 57,376666 14,924 14,924 14,924 14,924 רווח כולל אחר רווח כולל אחר רווח כולל אחר רווח כולל אחר סכומים שלא יסווגו מחדש לרווח או הפסד: סכומים שלא יסווגו מחדש לרווח או הפסד: סכומים שלא יסווגו מחדש לרווח או הפסד: סכומים שלא יסווגו מחדש לרווח או הפסד: רווח ממדידה מחדש של תכנית להטבה מוגדרת 612 1,081 רווח מהשקעות במכשירים הוניים הנמדדים בשווי הוגן דרך רווח 25 33 כולל אחר רווח כולל אחר רווח כולל אחר רווח כולל אחר רווח כולל אחר 637 637 637 637 1,114 1,114 1,114 1,114 רווח כולל רווח כולל רווח כולל רווח כולל 58,01 58,01 58,01 58,013333 16,038 16,038 16,038 16,038 הביאורים לדוחות הכספיים מהווים חלק בלתי נפרד מהם הביאורים לדוחות הכספיים מהווים חלק בלתי נפרד מהם הביאורים לדוחות הכספיים מהווים חלק בלתי נפרד מהם הביאורים לדוחות הכספיים מהווים חלק בלתי נפרד מהם .... 22 דוח על ייחוס רווחים דוח על ייחוס רווחים דוח על ייחוס רווחים דוח על ייחוס רווחים )הפסדים(* )הפסדים(* )הפסדים(* )הפסדים(* לשנה שהסתיימה ביום 31 בדצמבר 2023 2022 ביאור מיליוני שקלים חדשים רווח השנה 57,376 14,924 בניכוי: ייחוס רווחים שטרם מומשו לקרן שיערוך 22 ) 46,111 ( ) 36,408 ( סך הכל סך הכל סך הכל סך הכל רווח )הפסד( שהוכר השנה רווח )הפסד( שהוכר השנה רווח )הפסד( שהוכר השנה רווח )הפסד( שהוכר השנה 11,265 11,265 11,265 11,265 )))) 21,484 21,484 21,484 21,484 (((( יתרת הפסד ליום יתרת הפסד ליום יתרת הפסד ליום יתרת הפסד ליום31 31 31 31 בדצמבר בדצמבר בדצמבר בדצמבר )))) 113,881 113,881 113,881 113,881 (((( )))) 125,146 125,146 125,146 125,146 (((( *דוח על י יחוס רווחים )הפסדים(הינו לצורך חישובהרווח הנקי לפי סעיף 76 לחוק בנק ישראל התש "ע- 2010 )רא ו גם ביאור 22 ( ואינו בהתאם לכללי דיווח כספי בינלאומיים )IFRS .( 23 דוחדוחדוחדוח עלעלעלעל השינויים בהון ) השינויים בהון ) בבבב גירעון גירעון בהון בהון (((( השינויים בהון ) השינויים בהון ) גירעון גירעון בהון בהון הון הבנק קרנות שיערוך קרנות שיערוך יתרת רווח מרווחים סך הכול הון הבנק הפסד() שטרם קרנות וקרן שמורה יתרת הפסד כולל אחר מומשו1 שיערוך סך הכול מיליוני שקלים חדשים מיליוני שקלים חדשים יתרה ליום יתרה ליום יתרה ליום יתרה ליום1111 3,985 3,985 (103,662) (103,662) (3,422) (3,422) 39,584 39,584 36,162 36,162 (63,515) (63,515) 3,985 3,985 (103,662) (103,662) (3,422) (3,422) 39,584 39,584 36,162 36,162 (63,515) (63,515) בינואר בינואר בינואר בינואר2022 2022 2022 2022 136,408 רווח )הפסד( כולל ---- ) 21,484 ( 1,114 37,522 16,038 יתרה ליום יתרה ליום31 31 יתרה ליום יתרה ליום 31 31 3,985 3,985 3,985 3,985 (125,146) (125,146) (125,146) (125,146) (2,308) (2,308) (2,308) (2,308) 75,992 75,992 75,992 75,992 73,684 73,684 73,684 73,684 (47,477) (47,477) (47,477) (47,477) בדצמבר בדצמבר בדצמבר בדצמבר2022 2022 2022 2022 רווח כולל - 11,265 637 46,111 1 46,748 58,013 יתרה ליום יתרה ליום יתרה ליום יתרה ליום31 31 31 31 3,985 3,985 (113,8 (113,881 81)))) (1,671) (1,671) 122,103 122,103 120,432 120,432 536 536 ,,,, 10 10 3,985 3,985 (113,8 (113,8 81 81 (1,671) (1,671) 122,103 122,103 120,432 120,432 536 536 10 10 בדצמבר בדצמבר בדצמבר בדצמבר2023 2023 2023 2023 1העברה מרווח הש נה לקרנות שיערוך - ראו ביאור 10 ודוח ייחוס רווחים. הביאוריםלדוחותהכספייםמהווים חלק הביאוריםלדוחותהכספייםמהווים חלק בלתינפרדמהם בלתינפרדמהם הביאוריםלדוחותהכספייםמהווים חלק הביאוריםלדוחותהכספייםמהווים חלק בלתינפרדמהם בלתינפרדמהם 24 דוחדוחדוחדוח עלעלעלעל תזרימי תזרימי תזרימי תזרימי הההה מזומנים מזומנים מזומנים מזומנים לשנה שהסתיימה ביום 31 בדצמבר 2023 2022 מיליוני שקלים חדשים תזרימי מזומנים מפעילות שוטפת תזרימי מזומנים מפעילות שוטפת תזרימי מזומנים מפעילות שוטפת תזרימי מזומנים מפעילות שוטפת רווח השנה רווח השנה רווח השנה רווח השנה 57,376 14,924 התאמות הדרושות להצגת תזרימי מזומנים מפעילות שוטפת התאמות הדרושות להצגת תזרימי מזומנים מפעילות שוטפת התאמות הדרושות להצגת תזרימי מזומנים מפעילות שוטפת התאמות הדרושות להצגת תזרימי מזומנים מפעילות שוטפת התאמות לסעיפי דוח רווח או הפסד: הכנסות ריבית מיתרות במטבע חוץ, נטו ) 16,400 ( ) 6,845 ( הפסד )רווח( משיערוך לשווי הוגן של נכסים פיננסים, נטו ) 40,305 ( 43,147 הוצאות אחרות מפעילות בחו"ל, נטו 516 146 הוצאות מסים על השקעות בחו"ל 76 92 הוצאות ריבית ממכשירים פיננסים מפעילות בארץ, נטו 25,732 5,479 הפרשי שער בגין יתרות מזומנים ושווי מזומנים 4,743 ) 17,559 ( הפרשי שער בגין יתרות במטבע חוץ ) 32,997 ( ) 42,024 ( הפרשי שער בגין יתרות מפעילות בארץ 128 1,591 פחת והפחתות 98 134 ) 58,409 ( ) 15,839 ( שינויים בסעיפי רכוש והתחייבויות: ירידה )עלייה( בהשקעה בניירות ערך במטבע חוץ בחו"ל 30,846 ) 122,197 ( ירידה בגין מכשירים פיננסים נגזרים בחו"ל 1,292 1,536 עלייה בגין ביטחונות על מכשירים פיננסים נגזרים בחו"ל ) 121 ( ) 3,565 ( ירידה )עלייה( בפיקדונות לזמן קצר בחו"ל ) 1,911 ( 3,490 עלייה במסגרת הסכמי רכש או מכר חוזר בחו"ל ) 12,262 ( ) 6,798 ( ירידה )עלייה( בנכסים אחרים בחו"ל 932 ) 861 ( עלייה בפיקדונות קרן המטבע הבין-לאומית ) 58 ( ) 333 ( ירידה בהשקעה באיגרות חוב במטבע מקומי בארץ 1,393 829 ירידה בהלוואות למוסדות פיננסים בארץ 16,702 100 עלייה בנכסים אחרים בארץ ) 3 ( ) 1 ( ירידה מיתרות התאגידים הבנקאים בארץ ) 9,712 ( ) 7,657 ( ירידה מפיקדונות לזמן קצוב בארץ ) 117,951 ( ) 71,000 ( עלייה ממלווה קצר מועד )מק"מ( 83,303 94,102 עלייה )ירידה( מיתרות הממשלה בארץ 1,385 ) 21,407 ( עלייה בהתחייבויות אחרות בארץ 5,135 1,996 ירידה בהתחייבויות בשל הטבות לעובדים ) 26 ( ) 64 ( ) 1,056 ( ) 131,830 ( 25 לשנה שהסתיימה ביום 31 בדצמבר 2023 2022 מיליוני שקלים חדשים מזומנים ששולמו והתקבלו במהלך השנה: ריבית ששולמה בגין יתרות בחו"ל ) 786 ( ) 126 ( ריבית שהתקבלה מיתרות בחו"ל 8,978 4,832 ריבית ששולמה בגין יתרות בארץ ) 16,376 ( ) 6,197 ( ריבית שהתקבלה מיתרות בארץ 2,057 1,869 דיבידנדים שהתקבלו 3,626 3,111 מסים על הכנסה ששולמו ) 76 ( ) 92 ( ) 2,577 ( 3,397 מזומנים נטו ששימשו לפעילות שוטפת מזומנים נטו ששימשו לפעילות שוטפת מזומנים נטו ששימשו לפעילות שוטפת מזומנים נטו ששימשו לפעילות שוטפת )))) 4,666 4,666 4,666 4,666 (((( )))) 129,348 129,348 129,348 129,348 (((( תזרימי מזומנים לפעילות השקעה תזרימי מזומנים לפעילות השקעה תזרימי מזומנים לפעילות השקעה תזרימי מזומנים לפעילות השקעה רכישת רכוש קבוע ונכסים בלתי מוחשיים ) 72 ( ) 57 ( פי רעון )מתן( הלוואות לעובדים 3 ) 1 ( מזומנים נטו ששימשו לפעילות השקעה מזומנים נטו ששימשו לפעילות השקעה )))) 69 69 (((( )))) 58 58 (((( מזומנים נטו ששימשו לפעילות השקעה מזומנים נטו ששימשו לפעילות השקעה 69 69 58 58 תזרימי מזומנים מפעילות מימון תזרימי מזומנים מפעילות מימון תזרימי מזומנים מפעילות מימון תזרימי מזומנים מפעילות מימון גידול בשטרי כסף ו ב מעות במחזור 9,768 6,348 מזומנים נטו שנבעו מפעילות מימון מזומנים נטו שנבעו מפעילות מימון מזומנים נטו שנבעו מפעילות מימון מזומנים נטו שנבעו מפעילות מימון 9,768 9,768 9,768 9,768 6,348 6,348 6,348 6,348 הפרשי שער בגין יתרות מזומנים הפרשי שער בגין יתרות מזומנים הפרשי שער בגין יתרות מזומנים הפרשי שער בגין יתרות מזומנים ושווי מזומנים ושווי מזומנים ושווי מזומנים ושווי מזומנים )))) 4,743 4,743 4,743 4,743 (((( 17,559 17,559 17,559 17,559 עלייה במזומנים ושווי מזומנים עלייה במזומנים ושווי מזומנים עלייה במזומנים ושווי מזומנים עלייה במזומנים ושווי מזומנים 5,033 5,033 5,033 5,033 )))) 123,058 123,058 123,058 123,058 (((( יתרת מזומנים ושווי מזומנים לתחילת השנה יתרת מזומנים ושווי מזומנים לתחילת השנה יתרת מזומנים ושווי מזומנים לתחילת השנה יתרת מזומנים ושווי מזומנים לתחילת השנה 65,371 65,371 65,371 65,371 170,870 170,870 170,870 170,870 יתרת מזומנים ושווי מזומנים לסוף השנה יתרת מזומנים ושווי מזומנים לסוף השנה 65,661 65,661 65,371 65,371 יתרת מזומנים ושווי מזומנים לסוף השנה יתרת מזומנים ושווי מזומנים לסוף השנה 65,661 65,661 65,371 65,371 הההה ביאוריםלדוחותהכספיים ביאוריםלדוחותהכספיים ביאוריםלדוחותהכספיים ביאוריםלדוחותהכספיים מהווים חלק בלתינפרדמהם מהווים חלק בלתינפרדמהם מהווים חלק בלתינפרדמהם מהווים חלק בלתינפרדמהם .... 26 ביאורים ביאורים ביאורים ביאורים לדוחות לדוחות לדוחות לדוחות הכספיים הכספיים הכספיים הכספיים ביאור ביאור ביאור ביאור 1111 |כללי כללי כללי כללי 1 . בנק ישראל )להלן : "הבנק"( הוא הבנק המרכזי של מדינת ישראל. הבנק נוסד בשנת 1954 , מושבו בירושלים והוא פועל בשני סניפים נוספים בתל אביב . הבנק פועל בהתאם לחוק בנק ישר אל, התש"ע- 2010 להלן: "החוק(") והוא עצמאי בבחירת פעולותיו ובהפעלת סמכויותיו להשגת ה מטרות ול מילוי ה תפקידי ם שנ קבעו לו בחוק. לבנק ועדה מוניטרית שבראשה עומד נגיד הבנק ו מועצה מנהלית שבראשה עומד אחד מן החברים מקרב הציבור שנבחר לכך. תפקידיו של הבנק על פי החוק ה ם: לנהל את המדיניות המוניטרית ; להחזיק את יתרות מטבע החוץ של המדינה ולנהלן ; לתמוך בפעילות הסדירה של שוק מטבע החוץ בישראל ; לשמש בנקאי של הממשלה ; להסדיר את מערכות התשלומים והסליקה במשק במטרה להבטיח את יעילותן ו את יציבותן ; להנפיק מטבע ; להסדיר את מערכת המזומנים במשק ולכוונה ; וכן לקיים את הפיקוח וההסדרה של מערכת הבנקאות. בנוסף, הבנק ייצג את המדינה במוסדות הפיננסים הבין- לאומיים, ינהל מערכת מידע וסטטיסטיקה על כלכלת ישראל וייעץ לממשלה בתפקידים כלכליים. כמו כן, בהתאם לחוק נתוני אשראי התשע"ו- 2016 , הבנק ינהל את מאגר נתוני האשראי , יאסוף נתוני אשראי ממקורות המידע, יחזיק את נתוני האשראי במאגר וימסור אותם ללשכות אשראי וללקוחות . בהתאם לחוק הקרן לאזרחי ישראל, התשע"ד- 2014 , הבנק ינהל את נכסי הקרן לאזרחי ישראל . 2 . השלכות מלחמת "חרבות ברזל" בחודש אוקטובר 2023 פרצה בישראל מלחמת "חרבות ברזל" )להלן: "המלחמה"(. הימשכותהמלחמההובילהל האטהבפעילותהעסקיתבמשקהישראלי , ביןהיתר עקב סגירת מפעלים בדרום ובצפון הארץ, פגיעה בתשתיות, גיוס אנשי מילואים לתקופה שאינה ידועה מראש וכן לשיבוש הפעילות הכלכלית בישראל . האירועים הביטחוניים הביאו לתנודות ב תנאים הפיננסיים בשווקים המקומיים ו במחירי הסחורות וב שערי החליפין של מטבע ה חוץ. לאור זאת הפעיל בנק ישראל כמה תוכניות כדי להבטיח את תפקוד ם התקין של השווקים הפ יננסיים ו כדי לתמוך על רקע המלחמה בפעילות הכלכלית וביציבות הפיננסית : ד. עם פרוץ המלחמה הכריז בנק ישראל על תכנית למכירה של עד 30 מיליארד דולר מיתרות מטבע החוץ ואספק ה של נזילות ד ולרית בהיקף של עד 15 מיליארד דולר באמצעות עסק ות החלף )SWAP ( ו זאת על מנת למתן את התנודות בשער החליפין של ה שקל ולספק את הנזילות הנדרשת להמשך פעילות ם הסדירה של השווקים . במסגרת זו מכר בנק ישראל 8.5 מיליארד דולר מיתרות מטבע החוץ וביצע עסקות החלף בהיקף של 0.4 מיליארד דולר. ה. ביצוע עסקות של הסכם מכר חוזר ) (R.Repurchase Agreement ריפו מול גופים מוסדיים וקרנות נאמנות כנגד בטוחות של אג"ח ממשלתי ו/או תאגידי כבטוחה , במטרה לשמור על תפקוד ם התקין של השווקים . במסגרת זו בוצעו עסק ות בהיקף של כ- 95 מיליו ן ש"ח . ו. תכנית להקלת אשראי לעסקים קטנים וזעירים שנפגעו מהמלחמה: ו.1 . הלוואות מוניטריות לבנקים בהיקף של עד 10 מיליארד ש"ח , בכפוף לאשראי שניתן לעסקיםקטנים וזעירים בהתאםלתנאיםשנקבעו. במסגרת תוכניתזו נית נוהלוואותבסך של 6.4 מיליארדי ש"ח , מתוכם נ יתנו 2.1 מיליארד ש"ח עד ליום 31 בדצמבר, 2023 . 27 ו.2 . הלוואות באמצעות עסק ו ת מכר חוזר )R.Repo ( לגופי אשראי חוץ בנקאים בהיקף של עד 1 מיליארד ש"ח ,בכפוףלאשראישניתןלעסקיםקטנ יםוזעיריםבהתאםלתנאיםשנקבעו. המלחמה הובילה לעלייה בפרמיית הסיכון של ישראל וב תחילת שנת 2024 הורידה חברת הדירוג Moody's את דירוג האשראי של ישראל )רא ו ביאור 24 .( 3 . השפעות האינפלציה ועליית שיעור הריבית בעקבות התפתחויות מאקרו כלכליות ברחבי העולם שהתרחשו במהלך שנת 2022 , חלה עלייה בשיעורי האינפלציה בארץ ובעולם. כחלק מהצעדים שננקטו על מנת לבלום את עליית המחירים, החלו הבנקים המרכזיים בעולם, ובכללם בנק ישראל, להעלות את שיעור הריבית. בסוףשנת2023 נראהשתהליךעלייתהריביתהגיעלסיומו,אךסביבתהריביותנותרהגבוהה במהלך השנה. ביאור ביאור ביאור ביאור2222 |עיקרי המדיניות החשבונאי עיקרי המדיניות החשבונאי עיקרי המדיניות החשבונאי עיקרי המדיניות החשבונאי תתתת המדיניות החשבונאית המפורטת לה לן יושמה בדוחות הכספיים בעקביות , ב כל התקופות המוצגות, למעט אם נאמר אחרת. אאאא.... בסיס בסיס בסיס בסיס הדיווח והמדידה של הדוחות הכספיים הדיווח והמדידה של הדוחות הכספיים הדיווח והמדידה של הדוחות הכספיים הדיווח והמדידה של הדוחות הכספיים 1111 .... עקרונות הדיווח הכספי עקרונות הדיווח הכספי עקרונות הדיווח הכספי עקרונות הדיווח הכספי הדוחות הכספיים ערוכים בהתאם ל תקני דיווח כספי בין-לאומיים )להלן IFRS : .( 2222 .... בסיס המדידה בסיס המדידה בסיס המדידה בסיס המדידה הדוחות הכספיים של הבנק ערוכים על בסיס העלות, למעט הסעיפים הבאים: א. נכסים פיננס ים והתחייבויות פיננסיות הנ מדדים בשווי הוגן דרך רווח והפסד ; ב. מניות הבנק בבנק להסדרי סליקה בין- לאומיים )BIS ( המיועדות ונמדדות בשווי הוגן דרך רווח כולל אחר ; ג. ה תחייבותבגיןהטבותל עובדיםהנמדדת כערךהנוכחישלהת ו כניתלהטבהמוגדרת. 3333 .... בסיס ה בסיס ה בסיס ה בסיס ה הההה כרה כרה כרה כרה בהכנסה בהכנסה בהכנסה בהכנסה הקריטריונים המשמשים את הבנק להכרה בהכנסות ובהוצאות בדוחות הכספיים הם כדלקמן: א. נכסים פיננסים והתחייבויות פיננסיות הנמדדים בעלות מופחתת - הכנסות הריבית מוכרות בהתאם לשיטת הריבית האפקטיבית. ב. נכסים פיננסים והתחייבויות פיננסיות הנמדדים בשווי הוגן דרך רווח או הפסד – ההכנסה מוכרת תחילה בהתאם לשיטת הריבית האפקטיבית, ושאר הסכום מוכר כהתאמה לשווי ההוגן של הנכס הפיננסי. ג. נכסים והתחייבויות הנמדדים בשווי הוגן דרך רווח כולל אחר – כולל השקעה במכשירים הוניי ם, כאשר השינויים בשווי ההוגן במהלך התקופה נזקפים לרווח כולל אחר, היות ומדובר בהשקעות עם כוונת החזקה לטווח הארוך ובוצע ייעוד לראשונה למדידה זו בהתאם ל- IFRS 9 . ד. הכנסות והוצאות מעמלות והכנסות אחרות מ שירותים מוכרים ברווח או הפסד בתקופה שבה השירותים ניתנו. 28 בבבב.... מטבע מטבע מטבע מטבע הפעילות, מטבע ההצגה ומטבע חוץ הפעילות, מטבע ההצגה ומטבע חוץ הפעילות, מטבע ההצגה ומטבע חוץ הפעילות, מטבע ההצגה ומטבע חוץ מטבעהפעילותשלהבנקהינושקלחדש ומייצגאתהמטבעשלהסביבההכלכליתהעיקרית שבה פועל הבנק . הדוחות הכספיים מוצגים בשקלים חדשים ומעו גלים למיליון הקרוב, למעט אם צוי ן אחרת. 1111 .... עסקעסקעסקעסק אאאא ות, נכסים והתחייבויות במטבע חוץ ות, נכסים והתחייבויות במטבע חוץ ות, נכסים והתחייבויות במטבע חוץ ות, נכסים והתחייבויות במטבע חוץ עסק א ות הנקובות במטבע חוץ נרשמות עם ההכרה לראשונה בהן לפי שער החליפין במועד העסקה. לאחר ההכרה לראשונה, מתורגמים נכסים והתחייבויות כספיים הנקובים במטבעחוץבכלתאריךדיווחלמטבעהפעילותלפישערהחליפיןבמועדזה.הפרשישער נזקפים לרווח או הפסד. נכסים והתחייבויות לא כספיים הנקובים במטבע חוץ ו המוצגים לפי עלות , מתורגמים לפי שער החליפין במועד העסקה. ה נתונים על שערי החליפין של השקל מול מספר מטבעות עיקריים מוצגים להלן : ליום 31 בדצמבר שיעור השינוי 2023 2022 2021 2023 2022 שקלים חדשים אחוזים דולר ארצות הברית 3.627 3.519 3.110 3.1 13.2 אירו 4.012 3.753 3.520 6.9 6.6 לירה שטרלינג 4.621 4.238 4.203 9.0 0.8 זכויות משיכה מיוחדות 1(SDR) 4.868 4.649 4.409 4.7 5.4 1שער ה- SDR מפורסם על ידי קרן המטבע הבין- לאומית ומחושב על בסיס סל משוקלל של חמישה מטבעות – דולר ארצות הברית, אירו, ין יפני, לירה שטרלינג ויואן סיני. 2222 .... פריטים כספיים צמודי מדד פריטים כספיים צמודי מדד פריטים כספיים צמודי מדד פריטים כספיים צמודי מדד נכסים והתחייבויות כספיים במטבע מקומי הצמודים על פי תנאיהם לשינויים ב מדד המחירים לצרכן בישראל )להלן: המדד( , מותאמים בכל תאריך דיווח לפי המדד הרלוונטי בהתאם לתנאי ההסכם. נתונים על מדד המחירים לצרכן בישראל )על בסיס ממוצע 2016 ( מוצגים להלן : שנה שיעור השינוי 2023 2022 2021 2023 2022 נקודות אחוזים לחודש נובמבר 112.8 109.1 103.6 3.3 5.3 לחודש דצמבר 112.6 109.4 103.9 3.0 5.3 29 גגגג.... שיעורי ריבית שיעורי ריבית שיעורי ריבית שיעורי ריבית חלק מהריביות הנגבות או ה משולמות על ידי בנק ישראל, מבוססות על ריבית בנק ישראלאו על הריבית הבסיסית )prime .( ה נתונים על שיעורי הריביות בארץ מוצגים להלן : ליום 31 בדצמבר 2023 2022 2021 אחוזים ריבית בנק ישראל 4.75 3.25 0.10 ריבית בסיסית )Prime ( 6.25 4.75 1.60 דדדד.... מכשירים פיננסים מכשירים פיננסים מכשירים פיננסים מכשירים פיננסים 1111 .... נכסים פיננסים נכסים פיננסים נכסים פיננסים נכסים פיננסים5555 נכסים פיננסים נמדדים במועד ההכרה לראשונה בשוו יים ההוגן ובתוספת עלויות שניתן לייחס במישרין לרכישה של הנכס הפיננסי, למעט במקרה של נכס פיננסי אשר נמדד בשווי הוגן דרך רווח או הפסד, שעלויות עסקה לגביו נזקפות לרווח או הפסד. הבנק מסווג ומודד את מכש ירי החוב בדוחותי ו הכספיים על בסיס הקריטריונים להלן: )א( המודל העסקי של הבנק לניהול הנכסים הפיננסים, וכן ; )ב( מאפייני תזרים המזומנים החוזי של הנכס הפיננסי. א. הבנק מודד מכשירי חוב בעלות מופחתת מכשירי חוב בעלות מופחתת מכשירי חוב בעלות מופחתת מכשירי חוב בעלות מופחתת , כאשר: המודל העסקי של הבנק הינו החזקת נכסים פיננסים על מנת לגבות תזרימי מזומנים חוזיים; וכן כאשר התנאים החוזיים של הנכסים הפיננסים מספקים זכאות במועדים מוגדרים לת זרימי מזומנים שהם רק תשלומי קרן וריבית בגין סכום הקרן שטרם נפרעה. לאחר ההכרה לראשונה נמדדים ה מכשירים בקבוצה זו על פי תנאיהם , לפי עלות המופחתת תוך שימוש בשיטת הריבית האפקטיבית ובניכוי הפרשה לי רידת ערך. ב. הבנק מודד מכשירי חוב בשווי הוגן דרך רווח או הפסד מכשירי חוב בשווי הוגן דרך רווח או הפסד מכשירי חוב בשווי הוגן דרך רווח או הפסד מכשירי חוב בשווי הוגן דרך רווח או הפסד , כאשר: נכס פיננסי שמהווה מכשיר חוב לא עומד בקריטריונים למדידתו בעלות מופחתת או בשווי הוגן דרך רווח כולל אחר. לאחר ההכרה לראשונה , נמדד הנכס הפיננסי בשווי הוגן כאשר רווחים או ה פסדים כתוצאה מהתאמות שווי הוגן נזקפים לרווח או הפסד. הכנסות הריבית בגין מכשירי חוב אלו מוכרות תחילה בהתאם לשיטת הריבית האפקטיבית, ושאר הסכום מוכר כהתאמה לשווי ההוגן של הנכס הפיננסי. ג. השקעות ב מכשירים הוניים ונכסים פיננסים נגזרים : השקעות במכשירים הוניים ונכסים פיננסים נגזרים נ מדדות ככלל בשווי הוגן דרך רווח או הפסד . ד. השקעות ב נכסים הנמדדים בשווי הוגן דרך רווח כולל אחר )השקעה ב- BIS (: השינויים בשווי ההוגן במהלך התקופה נזקפים לרווח כולל אחר . לפירוט נוסף ראה ביאור 4 . 5 קטגוריות המדידה מפורטות בביאור 12 . 30 2222 .... ירידת ערך נכסים פיננסים ירידת ערך נכסים פיננסים ירידת ערך נכסים פיננסים ירידת ערך נכסים פיננסים הבנק בוחן בכל מועד דיווח את ההפרשה להפסד בגין מכשירי חוב פיננסים אשר לא נמדדים בשווי הוגן דרך רווח או הפסד. הבנק מבחין בין שני מצבים של הכרה בהפרשה להפסד: א. מכשיריחובאשרלאחלההידרדרותמשמעותיתבאיכותהאש ראישלהםמאזמועד ההכרה לראשונה או מקרים בהם סיכון האשראי הוא נמוך – ההפרשה להפסד שתוכר בגין מכשיר חוב זה תיקח בחשבון הפסדי אשראי חזויים בתקופה של 12 חודשים לאחר מועד הדיווח, או; ב. ההפרשהלהפסדשתוכר בגין מכשיריחובאשרחלההידרדרותמשמעותיתבאיכות האשראי שלהם מאז מועד ההכרה לראשונה בהם ואשר סיכון האשראי בג ינם אינו נמוך, תביא בחשבון את הפסדי ה אשראי החזויים ל כל אורך יתרת תקופת חיי המכשיר. ירידת הערך בגין מכשירי חוב הנמדדים לפי עלות מופחתת תיזקף לרווח או הפסד כנגד הפרשה ואילו ירידת הערך בגין מכשירי חוב הנמדדים בשווי הוגן דרך רווח כולל אחר , תיזקףלרווחאוהפסד כנגדרווחכוללאחר ולאתקטין בדוח עלהמצב הכספי אתהערך בספרים של הנכס הפיננסי . הבנק מיישם את ההקלה שנקבעה ב- IFRS 9 שלפיה הוא מניח שסיכון האשראי של מכשיר חוב לא עלה באופן משמעותי ממועד ההכרה לראשונה אם נקבע במועד הדיווח כי המכשיר נושא סיכון אשראי נמוך , ל דוגמה, כאשר המכשיר נושא דירוג חיצוני של "דירוג השקעה". 3333 .... התחייבויות פיננסיות התחייבויות פיננסיות התחייבויות פיננסיות התחייבויות פיננסיות א. התחייבויות פיננסיות הנמדדות בשווי הוגן דרך רווח או הפסד: הבנק מודד את התחייבויות יו ה פיננסיות בגין נגזרים בשווי הוגן דרך רווח או הפסד . במועד ההכרה לראשונה התחייבויות אלה נמדדות בשווי הוגן , כאשר עלויות עסקה נזקפות לרווח או הפסד. ב. התחייבויות פיננסיות הנמדדות בעלות מופחתת: במועד ההכרה לראשונה מודד הבנק את ההתחייבויות הפיננסיות שאינן נגזרים בשווי הוגן , בניכוי עלויות עסקה שניתן לייחס במישרין להנפקה של ההתחייבות הפיננסית. לאחר ההכרה לראשונה מודד הבנק את כל ה התחייבויות ה פיננסיות לפי העלות המופחתת , תוך שימוש בשיטת הריבית האפקטיבית . 4444 .... גריעת התחייבויות פיננסיות גריעת התחייבויות פיננסיות גריעת התחייבויות פיננסיות גריעת התחייבויות פיננסיות התחייבות פיננסית מסולקת כאשר החייב פורע את ההתחייבות על ידי תשלום במזומן, בנכסים פיננסים אחרים, או שהוא משוחרר משפטית מההתחייבות. 5555 .... קיזוז מכשירים קיזוז מכשירים קיזוז מכשירים קיזוז מכשירים פיננסים פיננסים פיננסים פיננסים נכסים פיננסים והתחייבויות פיננסיות מקוזזים והסכום נטו מוצג בדוח על המצב הכספי , ו אם קיימת זכות בהווה ה ניתנת לאכיפה משפטית ל קזז את הסכומים שהוכרו ו קיימת גם כוונה לסלק את הנכס ואת ההתחייבות על בסיס נטו או לממש את הנכס ולסלק את ההתחייבות במקביל. הזכות לקזז חייבתלהיות ניתנתלאכיפה משפטית , לארק במהלך 31 העסקים הרגיל של הצדדים לחוזה , אלא גם במקרה של פשיטת רגל או חדלות פירעון של מי מ הצדדים. על מנת שהזכות לק זז תהיה קיימת באופן מיידי, אסור שהיא תהיה תלויה באירוע עתידי , שיהיו פרקי זמן שבהם היא לא תחול או שיהיו אירועים שיגרמו לפקיעתה. הההה.... הפרשות הפרשות הפרשות הפרשות הפרשה מוכרת אם כתוצאה מאירועי עבר, יש לבנק בהווה התחייבות משפטית או ממשית שניתן לאמוד אותה באופן מהימן וסביר להניח שתידרש יציאה של תועלות כלכליות לצורך סילוק ההתחייבות. הסכום המוכר כהפרשה נמדד כאומדן הטוב ביותר של ההוצאה הנדרשת לסילוק המחויבות בהווה בסוף תקופת הדיווח. כאשר השפעת ערך הזמן של כסף היא מהותי ת, סכום ההפרשה הוא הערך הנוכחי של ההוצאות הצפויות להידרש ל שם סילוק ההתחייבות. וווו.... שינוי במדיניות חשבונאית שינוי במדיניות חשבונאית שינוי במדיניות חשבונאית שינוי במדיניות חשבונאית----כולל י כולל י כולל י כולל י ישום לראשונה של תקני דיווח כספי ישום לראשונה של תקני דיווח כספי ישום לראשונה של תקני דיווח כספי ישום לראשונה של תקני דיווח כספי חדשים ותיקונים לתקני חשבונאות קיימים חדשים ותיקונים לתקני חשבונאות קיימים חדשים ותיקונים לתקני חשבונאות קיימים חדשים ותיקונים לתקני חשבונאות קיימים 1 . תיקון ל- 8 IAS , מדיניות חשבונאית, שינויים באומדנים חשבונאיים וטעויות בחודש פברואר 2021, פרסם ה- IASB תיקון לתקן חשבונאות בינלאומי 8 : מדיניות חשבונאית, שינויים באומדנים חשבונאיים וטעויות )להלן – התיקון(. מטרת התיקון הינה להציג הגדרה חדשה של המונח "אומדנים חשבונאיים". אומדנים חשבונאיים מוגדרים כ"סכומים כספיים בדוחות הכספיים הכפופ ים לאי ודאות במדידה". התיקון מבהיר מהם שינויים באומדנים חשבונאיים וכיצד הם נבדלים משינויים במדיניות החשבונאית ומתיקוני טעויות. התיקון יושם באופן פרוספקטיבי לתקופות שנתיות המתחילות ביום 1 בינואר 2023 והוא חל על שינויים במדיניות חשבונאית ובאומדנים חשבונאיים המתרחשים בתחילת אותה תקופה או אחריה. לתיקון לעיל לא הייתה השפעה מהותית על הדוחות הכספיים של ה בנק . 2 . תיקון ל- IAS1, גילוי למדיניות החשבונאית בחודש פברואר 2021, פרסם ה- IASB תיקון לתקן חשבונאות בינלאומי 1 : הצגת דוחות כספיים )להלן – התיקון(. בהתאם לתיקון, חבר ות נדרשות לספק גילוי למדיניות החשבונאית המהותית שלהן חלף הדרישה כיום לספק גילוי למדיניות החשבונאית המשמעותיתשלהן. אחת מהסיבות העיקריות לתיקון זה נובעת מכךשלמונח "משמעותי" לא קיימת הגדרה ב- IFRS בעוד שלמונח "מהותי" קיימת הגדרה בתקנים שונים ובפרט ב1- IAS . התיקון יושם לתקופות שנתיות המתחילות ביום 1 בינואר 2023 . לתיקון לעיל הייתה השפעה על גילויי המדיניות החשבונאית של הבנק , אך לא הייתה השפעה על המדידה, ההכרה או ההצגה של פריטים כלשהם בדוחות הכספיים . 32 זזזז.... עיקר עיקר עיקר עיקר יייי השיקולים, האומדנים וההנחות בעריכת הדוחות הכספיים השיקולים, האומדנים וההנחות בעריכת הדוחות הכספיים השיקולים, האומדנים וההנחות בעריכת הדוחות הכספיים השיקולים, האומדנים וההנחות בעריכת הדוחות הכספיים בתהליך יישום עיקרי המדיניות החשבונאית בדוחות הכספיים, הפעיל הבנק שיקול דעת ושקל את השיקולים בעיקר לגבי הנושאים הבאים, שלהם השפעה על הסכומים שהוכרו בדוחות הכספיים: 1111 .... הערכת המודל העסקי הערכת המודל העסקי הערכת המודל העסקי הערכת המודל העסקי הבנק מבצע הערכה של מטרת המודל העסקי לפיו מוחזקים נכסים פיננסים ברמת תיק , שכן הדבר משקף בצורה הטובה ביותר את אופן ניהול הנכסים ואת אופן מסירת המידע להנהלה . המידע שנלקח בחשבון כולל : • מטרת ה חזקת התיק למסחר, לג ביית תזרימי מזומנים חוזיים , וכו' ; • תדירות , ערך ותזמון מכירות )הן בעבר והן בעתיד (; • כיצד ביצועי המודל העסקי והנכסים ה פיננסים מוערכים ומדווחים לאנשי מפתח ב הנהל ת הבנק ; • הסיכונים המשפיעים על ביצועי המודל העסקי ו האופן ש בו מנוהלים סיכונים אלה; • כיצד מתוגמלים מנהלי ההשקעות, לדוג מה, האם הפיצוי מבוסס על השווי ההוגן של הנכסים המנוהלים או על תזרימי המזומנים החוזיים שנגבו ; • האם גביית תזרימי מזומנים חוזיים ) לדוגמה, הכנסות ריבית שהתקבלו ( מייצגת חלק משמעותי מתשואות התיקים . 2222 .... חישוב חישוב חישוב חישוב הפרשה הפרשה הפרשה הפרשה להפסדי להפסדי להפסדי להפסדי אשראי אשראי אשראי אשראי חזויים חזויים חזויים חזויים הבנק מעריך את ההפרשה להפסדי אשראי חזויים )ECL( של כ ל המכשירים הנמדדים בעלות מופחתת או של מכשירי חוב הנמדדים בשווי הוגן דרך רווח כולל אחר. ה- ECL מחושב על פי הנוסחה הבאה: ECL=PD*LGD*EAD . א. PD – Probability of default ההסתברות לחדלות פירעון (%) - היא אומדן של ההסתברות לחדלות פירעון לאופק זמן נתון. אומדני PD הינם אומדנים ל תאריך מסוים , המחושבים על סמך מודלים של דירוג סטטיסטי ומוערכים באמצעות כלי דירוג המותאמים לקטגוריות השונות של צדדים נגדיים ו של חשיפות . החישובשלPD עבורצדדים נגדיים זרים באופק של עד שנה מבוסס על מטריצות מעבר שפותחו על ידי " בלומברג " עבור גופים תאגידיים )DRSK ( וריבוניים )SRSK (, תוך שימוש בנתונים פיננסים , מ קרו- כלכליים ונתונים לגבי ביצועי אשראי. ב. LGD - Loss given default ההפסד הצפוי בהינתן חדלות פירעון (%) - הוא אומדן ההפסד שייגרם בקרות אירוע של חדלות פירעון. סכום זה מבוסס על ההפרש ש בין תזרימי המזומנים שאמורים להתקבל בהתאם לחוזה לבין תזרימי המזומנים שהמלווה מצפה לקבל בפועל, בהתחשב גם בתזרימי המזומנים שעשויים להתקבל ממימוש בי טחונות. שיעור זה מב ו סס על נתוני שיעור ההתאוששות מחדלות פירעון, ה- RR ) Recovery rate .( ג. EAD – Exposure at default היקף החשיפה בעת חדלות פירעון . ה- EAD של נכס פיננסי מחושב כ ערך בספרים ברוטו ) כולל ריבית שנצברה (. 33 3333 .... הטבות הטבות הטבות הטבות לעובדים לעובדים לעובדים לעובדים בסיס לחישוב אקטוארי – ראו ביאור 9 א.' 4444 .... שווי הוגן שווי הוגן שווי הוגן שווי הוגן טכניקות הערכה המיושמ ות למדידת שווי הוגן – ראו ביאור 12 . 5555 .... הפרשות הפרשות הפרשות הפרשות הפרשה מוכרת אם, כתוצאה מאירועי עבר, יש לבנק בהווה התחייבות משפטית או ממשית שניתן לאמוד אותה באופן מהימן וסביר להניח שתידרש יציאה של תועלות כלכליות לצורך סילוק ההתחייבות. הסכום המוכר כהפרשה נמדד כאומדן הטוב ביותר של ההוצאה הנדרשת כדי ליישב את המחויבות הנוכחית בסוף תקופת הדיווח. כאשר השפעת ערך הזמן של כסף היא מהותית, סכום ההפרשה הוא הערך הנוכחי של ההוצאות הצפויות להידרש ל שם סילוק ההתחייבות. 34 ביאור ביאור ביאור ביאור3333 | יתרות מטבע חוץ יתרות מטבע חוץ יתרות מטבע חוץ יתרות מטבע חוץ בנק ישראל מופקד בהתאם לחוק על החזקת יתרות מטבע החוץ של המדינה ועל ניהו לן ו אחראי לתמוך בפעילות הסדירה של שוק מטבע החוץ בישראל. יתרותמטבעהחוץ ה ןנכסים והתחייבויות במטבעחוץ המוחזקיםעלידי בנקישראלמחוץלישראל לשם מילוי תפקידיו. יתרות מטבע החוץ מושקעות ב מכשירים פיננסים שונים, שרובם מנוהלים פנימית על ידי הבנק וחלקםמנוהלים עלידי מנהלים חיצוניים, במסגרתמדיניות ההשקעהשמתווההוועדה המוניטרית. להלן הרכב יתרות מטבע חוץ לפי סוג ההשקעה: ליום 31 בדצמבר 2023 2022 מיליוני שקלים חדשים מזומנים ושווי מזומנים מזומנים ושווי מזומנים מזומנים ושווי מזומנים מזומנים ושווי מזומנים 3 א.. 65,661 65,661 65,661 65,661 65,371 65,371 65,371 65,371 ניירות ערך )א( ניירות ערך )א( ניירות ערך )א( ניירות ערך )א( איגרות חוב ממשלתיות 361,734 334,230 איגרות חוב בערבות ממשלתית מלאה, רב-לאומיות ומהמגזר הציבורי 73,033 51,464 איגרות חוב תאגידיות 65,476 73,908 ניירות ערך מגובי משכנתאות - 9,244 מניות 156,980 145,030 סך ניירות הערך סך ניירות הערך 657,223 657,223 613,876 613,876 סך ניירות הערך סך ניירות הערך 657,223 657,223 613,876 613,876 נכסים אחרים )ב( נכסים אחרים )ב( נכסים אחרים )ב( נכסים אחרים )ב( פיקדונות לזמן קצר 3 ב..1 . 2,209 - ניירות ערך שנרכשו במסגרת הסכמי מכר חוזר )R.Repo ( 3 ב..2 . 1,904 - נכסים שונים 3 ב..3 . 2,440 3,268 סך הנכסים האחרים סך הנכסים האחרים 6,5 6,553 53 3,268 3,268 סך הנכסים האחרים סך הנכסים האחרים 6,5 6,5 53 53 3,268 3,268 קרן המטבע הבין קרן המטבע הבין קרן המטבע הבין קרן המטבע הבין---- לאומית )ב( לאומית )ב( לאומית )ב( לאומית )ב( 3 ג.. 16,697 16,697 16,697 16,697 15,752 15,752 15,752 15,752 התחייבויות אחרות )ב( התחייבויות אחרות )ב( התחייבויות אחרות )ב( התחייבויות אחרות )ב( ניירות ערך שנמכרו במסגרת הסכמי רכש חוזר )Repo ( 3 ב..2 . ) 1,904 ( ) 11,640 ( התחייבויות שונות 3 ב..3 . ) 81 ( ) 183 ( סך ההתחייבות האחרות סך ההתחייבות האחרות סך ההתחייבות האחרות סך ההתחייבות האחרות )))) 1,9 1,9 1,9 1,985 85 85 85 (((( )))) 11,823 11,823 11,823 11,823 (((( מכשירים פיננסים נגזרים )א( מכשירים פיננסים נגזרים )א( מכשירים פיננסים נגזרים )א( מכשירים פיננסים נגזרים )א( 3.ד נכסים 534 757 התחייבויות ) 2,259 ( ) 3,747 ( סך המכשירים הפיננסים הנגזרים סך המכשירים הפיננסים הנגזרים )))) 1,725 1,725 (((( )))) 2,990 2,990 (((( סך המכשירים הפיננסים הנגזרים סך המכשירים הפיננסים הנגזרים 1,725 1,725 2,990 2,990 סךסךסךסך כל יתרות כל יתרות כל יתרות כל יתרות מטבע חוץ מטבע חוץ מטבע חוץ מטבע חוץ 742, 742, 742, 742,424 424 424 424 683,454 683,454 683,454 683,454 קטגוריות המדידה לכל מכשיר פיננסי: א. שווי הוגן דרך רווח או הפסד . ב. עלות מופחתת . 35 להלן התפלגות יתרות מטבע חוץ לפי סוגי ה מטבעות בכל סוף שנה כדלהלן: ליום 31 בדצמבר 2023 2022 באחוזים דולר ארצות הברית 61 61 אירו 20 20 אחרים 19 19 סך הכ סך הכ סך הכ סך הכ וווולללל 100 100 100 100 100 100 100 100 ביאור ביאור ביאור ביאור3333 ...אאאא..... | מזומנים ושוו מזומנים ושוו מזומנים ושוו מזומנים ושוו יייי מזומנים מזומנים מזומנים מזומנים מדיניות חשבונאית מדיניות חשבונאית מדיניות חשבונאית מדיניות חשבונאית מזומ נים כולל ים מזומן הניתן למימוש מיידי ופיקדונות לפי דרישה. שווי מזומנים נחשב ים ל השקעות שנזילותן גבוהה ו כולל ים פיקדונות בתאגידים בנקאים לזמן קצר , אשר לא מוגבלים בשעבוד ו שתקופתם המקורית לא עולה על שלושה חודשים ממועד ההשקעה או שעולה על שלושה חודשים אך הם ניתנים למשיכה מיידית ללא קנס ומהווים חלק מניהול המזומנים של הבנק. להלן הרכב יתרת המזומנים ושווי המזומנים של הבנק: ליום 31 בדצמבר 2023 2022 מיליוני שקלים חדשים מזומנים בבנקים מרכזיים 57,925 59,685 פיקדונות בבנקים מרכזיים 7,059 4,511 מזומנים ושווי מזומנים אחרים 677 1,175 סך כל המזומנים ושווי המזומנים סך כל המזומנים ושווי המזומנים סך כל המזומנים ושווי המזומנים סך כל המזומנים ושווי המזומנים 65,661 65,661 65,661 65,661 65,371 65,371 65,371 65,371 שיעורי הריבית בשנת 2023 על יתרות המזומנים העיקריות בבנקים מרכזיים נעים בין 4.3% ל- 5.3% ליתרות בדולר, ובין 2% ל- 4% ליתרות באירו ) שיעורי הריבית בשנת 2022 נעו בין 0.07% ל- 4.3% ליתרות בדולר, ובין 0.5% - לבין 1.5% ליתרות באירו.( שיעור הריבית הממוצעת ליום 31 בדצמבר 2023 ב פיקדונות ב בנקים מרכזיים עד שלושה חודשים עמד על 4.6% )ליום 31 בדצמבר 2022 שיעור הריבית הממוצע עמד על 3.11% .( ביאור ביאור ביאור ביאור3333 ....בבבב.... | נכסים אחרים נכסים אחרים נכסים אחרים נכסים אחרים בחו"ל והתחייבות אחרות ל בחו"ל והתחייבות אחרות ל בחו"ל והתחייבות אחרות ל בחו"ל והתחייבות אחרות ל חוחוחוחו""""לללל 1 . פיקדונות לזמן קצר בבנקים מרכזיים שתקופתם המקורית עולה על שלושה חודשים ממועד ההשקעה ושאינם עונים להגדרה של שווי מזומנים נכללים ביתרת נכסים אחרים . ה פיקדונות מוצגים ב עלות ם המ ופחתת בהתאם לתנאי הפקדתם. שיעור הריבית הממוצע על פי קדונות אלה ליום 31 בדצמבר 2023 עמד על 3.8% ) ביום 31 בדצמבר 2022 לא היתה יתרת פי קדונות(. 36 2 . ניירות ערך שנרכשו במסגרת הסכמי מכר חוזר )R.Repo Reverse Repurchase Agreements (- מורכבות מרכישת ניירות ערך בכפוף להסכם בדבר מכירתם בעתיד ו מטופלות כחוב מובטח . ניירות ערך שנרכשו במסגרת זו לא מוצגים במאזן. ניירות ערך שנמכרו במסגרת הסכמי רכש חוזר Agreements Repurchase –)Repo (- מורכבות ממכירת ניירות ערך בכפוף להסכם בדבר רכישתם בעתיד, מטופל ות כחוב מובטח ולכן ניירות הערך שנמכרו במסגרת זו לא נגרעים מנכסי הבנק. 3 . נכסים שונים / התחייבויות שונות – כוללים בעיקר: א. ביטחונות הנדרשים להעמדה על ידי הבנק או לטובת הבנק מול ג ופים פיננסים שונים, בהתאם לחשיפ ה של הבנק למכשירים פיננסים נגזרים ) כאשר הביטחונות הם לטובת הבנק הם יוצגו במסגרת ההתחייבויות (. ב. מזומן מיועד המשמש כבטוחה לפעילות בחוזים עתידיים ונגזרים. המזומן המיועד מוצג בהתאם לתנאי הפקדתו. ביאור ביאור3333 ....גגגג.... | קרןקרןקרןקרן המטבע המטבע הביהביהביהבי ןןןן----לאומית לאומית ביאור ביאור המטבע המטבע לאומית לאומית ב התאם לחו ק בנק ישראל, התש"ע –2010 , סעיף 82 : ייצוג לפני מוסדות כספיים בין- לאומיים – בנק ישראל ייצג את המדינה בקרן המטבע הבין-לאומית – ה- IMF להלן:) "קרן המטבע"( . קרן המטבע יצרה נכס רזרבה בי ן- לאומי בשם זכויות משיכה מיוחדות ) Drawing Special Rights - SDR .( כל ה פעילות, הנכסים וההתחייבויות מול קרן המטבע נקובות ב- SDR . שער ה- SDR מפורסם על ידי קרן המטבע הבין-לאומית ו מחושב על בסיס סל מטבעות משוקלל הכולל את המטבעות הבאים: דולר ארצות הברית ; אירו ; ין יפני ; לירה שטרלינג ו יואן סיני . קרן המטבע היא נושה מועדף. קרן המטבע לא מימשה מעולם הפסד על הלוואות במסגרת הסכמי ההלוואות שלה. מכיוון שכל התביעות הן נגד קרן המטבע, אין לישראל חשיפת אשראי לצד שלישי בגין הלוואות אל ה. 37 להלן ריכוז הנכסים ו ההתחייבויות מול קרן המטבע : ליום 31 בדצמבר ליום 31 בדצמבר 2023 2022 2023 2022 מיליוני שקלים חדשים מיליוני SDR המכסה בקרן המטבע הבין-לאומית 9,350 8,929 1,921 1,921 הלוואות NAB 3 15 1 3 זכויות משיכה מיוחדות )SDRs ( 14,062 13,036 2,888 2,804 סך כל הנכסים בקרן המטבע הבין-לאומית 23,415 21,980 4,810 4,728 פיקדונות ) 974 ( ) 705 ( ) 201 ( ) 152 ( שטרות המופקדים בבנק ישראל ) 5,858 ( ) 5,594 ( ) 1,203 ( ) 1,203 ( סך כל ההתחייבויות לקרן המטבע הבין- לאומית ) 6,832 ( ) 6,299 ( ) 1,404 ( ) 1,355 ( במטבע מקומי ריבית לקבל בגין יתרת קרן המטבע 114 71 24 15 היתרה בקרן המטבע הבין היתרה בקרן המטבע הבין היתרה בקרן המטבע הבין היתרה בקרן המטבע הבין----לאומית לאומית לאומית לאומית 16,697 16,697 16,697 16,697 15,752 15,752 15,752 15,752 3,430 3,430 3,430 3,430 3,388 3,388 3,388 3,388 זכויות משיכה מיוחדות שהוקצו ) 13,262 ( ) 12,665 ( ) 2,725 ( ) 2,725 ( ריבית לשלם בגין זכויות משיכה מיוחדות שהוקצו ) 92 ( ) 57 ( ) 18 ( ) 12 ( סך כל היתרה בקרן המטבע סך כל היתרה בקרן המטבע הבין הבין----לאומית לאומית1111 3,343 3,343 3,030 3,030 687 687 651 651 סך כל היתרה בקרן המטבע סך כל היתרה בקרן המטבע הבין הבין לאומית לאומית 3,343 3,343 3,030 3,030 687 687 651 651 1היתרות נושאות ריבית בהתאם לתנאי קרן המטבע . שיעור הריבית ב- 31 בדצמבר 3 202 הוא % 1 . 4 )שיעור הריבית ביום 31 בדצמבר 2022 הוא 2.92% .( נכסים והתחייבויות הקשורים לקרן המטבע נכסים והתחייבויות הקשורים לקרן המטבע נכסים והתחייבויות הקשורים לקרן המטבע נכסים והתחייבויות הקשורים לקרן המטבע א. המכסה בקרן המטבע הבין-לאומית ישראל חברה בקרן המטבע מאז 12 ביולי 1954 . לכל מדי נה החברה בקרן המטבע הבין-לאומית יש מכסה )Quota( להשתתפות בהון הקרן הנקובהבמטבעSDR . המכסה בקרן המטבעקובעתאת כמות המשאביםהכספיים המרבית שה מדינה ה חבר ה בקרן המטבע מחוי בת לספק ל ה . מדינה משלמת 25% מהמכסה שלה במטבעות חוץ מקובלים או ב- SDR ואת 75% הנותרים במטבע שלה. חלק מהמכסה המשולם במזומן ניתן למשיכה על ידי המדינה וחלקה האחר מופקד בבנק המרכזי של המדינה בפיקדונות ובשטרות צמודים ל- SDR )ראו סעיפים ד', ה'(. המכסה מגדירה את כוח ההצבעה של מדינה חברה בקרן בהחלטות של קרן המטבע. ב חודש דצמבר 2023 אישרה מועצת המנהלים של קרן המטבע גידול של 50 אחוזים בסך המכסות של הקרן לכ- 715.7 מיליארד SDR . הגידול במכסות יחולק לכל המדינות החברות בהתאם לחלקה של כל מדינה בקרן כפי שמתבטא בגודל המכסה היחסי שלה . הגדלת המכסות בקרן המטבע תיכנס לתוקף רק לאחר שימולאו שני התנאים : תתקבלנה הסכמות בכתב ממדינות המהוות לכל הפחות 85% מסך המכסות בקרן ; תתקבל הסכמה מהמשתתפים בתוכנית ה (New Arrangements to Borrow) NAB- המעניקה קו האשראי לקרן , לצמצום מסגרת זו. 38 בחודש דצמבר 2023 התקבלה החלטה של הוועדה המוניטרית בבנק ישראל לאשר את הגדלת המכסה . ההחלטה על הגדלת המכסות צפויה לה גדיל את המכסה של ישראל מרמה של כ- 1,921 מיליון SDR כיום לרמה של 2,881 מיליון SDR עם אישור הקרן במהלך 2024 . עד למועד החתימה על הדוחות הכספיים טרם הושלם התהליך בקרן המטבע . נכון ליום 31 בדצמבר 2023 יש לישראל 20,668 קולות המייצגים 0.41% מסך ההצבעות )ללא שינוי מיום 31 בדצמבר 2022 .( ב. הלוואות NAB מדינת ישראל משולבת החל מספטמבר 2010 בהסדר של קרן המטבע בשם NAB – ) Borrow Arrangements Newto(. לפי הסדר זה מדינות ובהן ישראל מעמידות לקרן המטבע קו אשראי ובמסגרתו ניתנות הלוואות שמועד פירעונן הוא כעבור עשר שנים. תכנית זו צפויה להצטמצם במקביל להגדלות מכסות המדינות החברות. תקרת קו האשראי שבנק ישראל מע מיד לשימוש ה של קרן המטבע ליום 31 בדצמבר 2023 עומדת על 680 מיליון SDR – שהם 3,310 מיליון שקלים חדשים )תקרת קו האשראי ליום31 בדצמבר 2022 עמדה על 680 מיליון SDR – 3,161 מיליון ש קלים חדשים (. במועד בו תתבצע הגדלת המכסות בסך של 50 אחוזים ב קרן המטבע ואתו צמצום מסגרת קו אשראי של ה- NAB , תקרת קו האשראי שמעמיד בנק ישראל לשימושה של קרן המטבע תפחת מ- 680 מיליון SDR ל- 569.25 מיליון SDR . ג. זכויות משיכה מיוחדות )SDRs ( ה- SDRs הן נכס רזרבהשווה ערך למטבע חוץ המוקצה על ידי קרן המטבע למדינות החברות באופן יחסי לגודל מכסתן. ערכו של ה- SDR כנכס רזרבה נובע מ ה התחייבויות של המדינות החברות להחזיק ולקבל SDR ולכבד התחייבויות שונות הקשורות ל תפעול ה של מ ערכת זו. המדינות ה חבר ות ב קרן המטבע זכאי ות להחליף יתרות אלה כנגד מטבע חוץ. היתרה נושאת ריבית בהתאם לתנאי הקרן. ד. פיקדונות הפיקדונות כוללים 2 סוגים : פיקדון 1 מ שמש לעסק א ות ו ל פעולות של קרן המטבע ) לרבות תשלומי חבר , רכישות, רכישות חוזרות, החזר הלוואות ומכירות בשקלים .( פיקדון 2 משמש להוצאות הנ הלה וכלליות של קרן המטבע במטבע מקומי ובתחומ י המדינה . הפיקדונות נקובים במטבע מקומי הצמוד לשער ה- SDR כפי שמפורסם על ידי קרן המטבע. ה. שטרות המופקדים בבנק ישראל שטרות שהונפקו על ידי הבנק כנגד המכסה בהשתתפות בהון של קרן המטבע ומופקדים בבנק . השטרות נקובים במטבע מקומי הצמוד לשער ה- SDR כפי שמפורסם על ידי הקרן . ו. ז כויות משיכה מיוחדות שהוקצו כספיםשמדינותהחברותבקרןהמטבעהתחייבולקנותמהקרן.להתחייבותזולאנקבעמועד פירעון והיא נושאת ריבית בהתאם לתנאי הקרן. קרן המטבע מקצה למדינות החברות בה זכויות משיכה מיוחדות באופן יחסי לגודל מכסתן. יתר ו ת הבנק בקרן המטבע נמדדות בעלות מופחתת ומשוערכות בהתא ם לשער ה- SDR המפורסם על ידי הקרן. רווחים והפסדים לש י ערוך שער חליפין הנובעים מש י ערוך של נכסים ו של התחייבויות של קרן המטבע , מוכרים ב דוח רווח או הפסד . 39 ביאור ביאור ביאור ביאור3333 ...דדדד..... |||| מכשירים פיננסים נגזרים מכשירים פיננסים נגזרים מכשירים פיננסים נגזרים מכשירים פיננסים נגזרים הסעיף כולל עסק אות בין מט בעות חוץ : עסקות המרה (Spots) , עסקות עתידיות המסולקות ברוטו )Forwards ( ועסק ות החלף (Currency Swaps) . עסק א ות אלה כלולות במאזן החל ממועד קשירתן . כנגד חלק מהעסקות האמו רות משלם הבנק או מקבל ביטחונות ) ראו ביאור 3 ב..3 .( ליום 31 בדצמבר 2023 2022 מיליוני שקלים חדשים א. התקשרויות מיוחדות א. התקשרויות מיוחדות א. התקשרויות מיוחדות א. התקשרויות מיוחדות –––– מכשירים מכשירים מכשירים מכשירים פיננסים נגזרים פיננסים נגזרים פיננסים נגזרים פיננסים נגזרים עסקות המרה בין מטבעות חוץ עסקות המרה בין מטבעות חוץ עסקות המרה בין מטבעות חוץ עסקות המרה בין מטבעות חוץ קבלת מטבע חוץ בעתיד )Spot Forwards, Swaps, Currency ( 92,493 135,107 מסירת מטבע חוץ בעתיד )Spot Forwards, Swaps, Currency ( 93,174 137,141 עסקות עתידיות ) עסקות עתידיות )Futures Futures ( על מדדי מניות ( על מדדי מניות----שווי הוגן שווי הוגן1111:::: עסקות עתידיות ) עסקות עתידיות ) Futures Futures ( על מדדי מניות ( על מדדי מניות שווי הוגן שווי הוגן התחייבות למכור ) 9 ( 331 עסקות עתידיות ) עסקות עתידיות ) עסקות עתידיות ) עסקות עתידיות )Futures Futures Futures Futures ( על ריבית ( על ריבית ( על ריבית ( על ריבית----שווי הוגן שווי הוגן שווי הוגן שווי הוגן1111:::: התחייבות לקנות - 31 התחייבות למכור ) 9 ( 34 עסקות עתידיות ) עסקות עתידיות )Futures Futures ( על איגרות חוב ( על איגרות חוב----שווי הוגן שווי הוגן1111:::: עסקות עתידיות ) עסקות עתידיות ) Futures Futures ( על איגרות חוב ( על איגרות חוב שווי הוגן שווי הוגן התחייבות לקנות 1,271 ) 105 ( התחייבות למכור ) 27 ( 262 1 חוץ מאזני. 40 BIS ביאור ביאור ביאור ביאור4444 |השקעה ב השקעה ב השקעה ב השקעה ב---- מדיניות חשבונאית מדיניות חשבונאית מדיניות חשבונאית מדיניות חשבונאית ההשקעה בBIS- מוגדרת כהשקעה במכשיר הוני. במועד ההכרה לראשונה ביצע הבנק בחירה באופן בלתי חוזר והגדיר את ההשקעה ב- BIS כהשקעה אסטרטגית ולפיכך מוכרים שינויים בשווי ההוגן של ההשקעה ברווח כולל אחר ומצטברים בקרן הש י ערוך להשקעות בהון בהתאם להוראות 9 IFRS . שינויים אלה לא ייזקפו בעתיד לרווח או הפסד גם לא בעת גריעת ההשקעה . הכנסות מ דיבידנדים מוכרים ב דוח על הרווח או הפסד במועד הקובע לזכאות לדיבידנד , שכן הם מייצגים תשואה על ההון ולא החזר של הון מושקע לבעלי המניות. סעיף 82 ב חוק בנק ישראל , התש"ע- 2010 , קובע כי הבנק ייצג את המדינה בבנק להסדרי סליקה בין- לאומיים )Settlements International for Bank BIS- .( הבנק להסדרי סליקה בין-לאומיים )להלן: ה- ("BIS" הוא ארגון בין- לאומי של בנקים מרכזיים שמטרתו לטפח שיתוף פעולה בי ן-לאומי ב ע נייני מטבע ופיננסים ולפעול כבנק עבור בנקים מרכזיים. בנק ישראל מחזיק בBIS- ב- 3,211 מניות לפי שווי של כ- 456 מיליון שקלים חדשים ליום 31 בדצמבר 2023 )כ- 431 מיליון שקלים חדשים ביום 31 בדצמבר 2022 ( . המניות מוחזקות כחלק מתפקידו של הבנק כבנק מרכזי ובכך הן ארוכות בטבען. כל בעל מניות זכאי לקבל חלק יחסי מהשווי הנ י כסי הנקי של הבנק, בכפוף להנחה של 30% . ה מניות ניתנות להעברה רק בהסכמה מראש של ה- BIS לבנק אין כוונה למכור את המניות.. הבנק מחשב את השווי ההוגן לפי שיעור ההחזקה היחסי שלו בהון ה- BIS )רמה 3 ( , בניכוי 30% . ניכוי זה נובע מרכישות חוזרות ש ל מניות שבוצעו על ידי ה BIS- משנות ה- 1970 ומה חלטה של בית דין לערעורים בהאג ב פסק דין שהתקבל ב שנת 2001 . בנק ישראל נדרש לקבל על עצמו בעת ההשקעה ב- BIS התחייבות נוספת כלפי המוסד לתשלום על פי דרישה מעבר לסכומי ההשקעות בפועל Capital)Callable (, שאותן יוכל המוסד לממש רק בעת הצורך - אפשרות שסבירות התממשותה נמוכה. יתרת ההתחייבות האמורה ליום 31 בדצמבר 2023 עומדת על 59 מיליו ן שקלים חדשים )ליום 31 בדצמבר 2022 - 56 מיליו ן שקלים חדשים(. 41 ביאור ביאור ביאור ביאור5555 |מכשירים פיננסים בארץ מכשירים פיננסים בארץ מכשירים פיננסים בארץ מכשירים פיננסים בארץ1111 ליום 31 בדצמבר 2023 ליום 31 בדצמבר 2022 שיעור ריבית שיעור ריבית יתרה בספרים יתרה בספרים ממוצע ממוצע מיליוני שקלים מיליוני שקלים באחוזים באחוזים חדשים חדשים נכסים פיננסים: נכסים פיננסים: נכסים פיננסים: נכסים פיננסים: איגרות חוב איגרות חוב איגרות חוב איגרות חוב במטבע מקומי )א( במטבע מקומי )א( במטבע מקומי )א( במטבע מקומי )א( איגרות חוב ממשלתיות 81,732 0.06% 83,135 0.17% איגרות חוב תאגידיות 2,325 0.26% 2,766 0.41% 84,057 84,057 84,057 84,057 85,901 85,901 85,901 85,901 הלוואות למוסדות פיננסים הלוואות למוסדות פיננסים הלוואות למוסדות פיננסים הלוואות למוסדות פיננסים ;-0.1% ;0.1% ריבית בנק -0.1% הלוואות לתאגידים בנקאיים )ב( 23,316 23,316 23,316 23,316 40,052 40,052 40,052 40,052 ישראל מינוס ;0.1% % 1.5 התחייבויות פיננסיות: התחייבויות פיננסיות: התחייבויות פיננסיות: התחייבויות פיננסיות: יתרות התאגידים הבנקאיים כנגד חובת נזילות )ד( יתרות התאגידים הבנקאיים כנגד חובת נזילות )ד( יתרות התאגידים הבנקאיים כנגד חובת נזילות )ד( יתרות התאגידים הבנקאיים כנגד חובת נזילות )ד( יתרות במטבע מקומי 63,231 72,939 יתרות במטבע חוץ - פמ"ח 1,181 1,073 64,412 64,412 74,012 74,012 64,412 64,412 74,012 74,012 כלי ספיגה מוניטרים כלי ספיגה מוניטרים כלי ספיגה מוניטרים כלי ספיגה מוניטרים פיקדונות לזמן קצוב )ה( 285,289 4.51% 403,216 1.25% מלווה קצר מועד )מק"מ( )ו( 304,336 4.53% 210,127 1.88% 589,62 589,62 589,62 589,625555 613,343 613,343 613,343 613,343 יתרות הממשלה )ז( יתרות הממשלה )ז( יתרות הממשלה )ז( יתרות הממשלה )ז( יתרות במטבע מקומי 20,314 5.28% 19,844 1.62% יתרות במטבע חוץ 9,558 5.25% 9,207 2.32% 29,872 29,872 29,872 29,872 29,051 29,051 29,051 29,051 1 לעניין הסיכונים הפינסים ראה ביאור 11 . להלן פירוט ה מכשירים הפיננסים ב ארץ : א. איגרות חוב במטבע מקומי איגרות החוב כולל ות איגרות חוב ממשלתיות ותאגידיות הצמודות למדד המחירים לצרכן הידוע בתאריך המאזן ואיגרות חוב ממשלתיות ותאגידיות שאינן צמודות. איגרות החוב מוצגות בהתאם לעלותן המ ופחתת , ב כפוף לירידת ערך . במסגרת ההתערבות בשווקים המקומיים השיק הבנק מספר ת ו כניות לרכישת איגרות חוב ממשלתיות ואגרות חוב תאגידיות בשוק המשני . התוכניות הסתיימו בסוף שנת 2021 . יתרת ההשקעה באיגרות חוב תאגידיות כוללת הפרשה ל הפסדי אשראי חזויים ליום 31 בדצמבר 2023 בסך של כ- 7 מיליון שקלים חדשים ) ליום 31 בדצמבר 2022 בסך של כ- 12 מיליון שקלים חדשים( , אשר הקטינה את יתרת ההשקעה ונזקפה לדוח רווח או הפסד. 42 דירוג האשראי לא י גרות החוב התאגידיות במטבע מקומי: איגרות חוב תאגידיות ליום 31 בדצמבר 2023 AAA AAA ---- AA+,AA,AA AA+,AA,AA ---- A+,A,A A+,A,A ++++ BBB BBB ECL ECL סססס ך הכל ך הכל AAA AAA AA+,AA,AA AA+,AA,AA A+,A,A A+,A,A BBB BBB ECL ECL ך הכל ך הכל במיליוני שקלים חדשים 434 1,284 613 1 ) 7 ( 2,325 2,325 2,325 2,325 באחוזים 19% 55% 26% 0% ---- 100 100 100 100% %% % ליום 31 בדצמבר 2022 במיליוני שקלים חדשים 600 1,403 760 15 ) 12 ( 2222,,,,766 766 766 766 באחוזים 22% 51% 27% 0% ---- 100 100 100 100% %% % ב. הלוואות לתאגידים בנקאים 1 . על רקע משבר הקורונה החליטה הוועדה המוניטרית על ת ו כנית מיוחדת של הלוואות לטווח ארוך. במסגרת הת ו כנית ניתנו לתאגידים הבנקאים, במספר פעימות, הלוואות לתקופות של 3 ו- 4 שנים בריבית של 0.1% ובריבית של )0.1% -( ו זאת ב כפוף לכך שה תאגידים הבנקאים העמידו אשראי לעסקים קטנים וזעירים. היקף ההלוואות שניתנו במסגרת הת ו כנית היה 40 מיליארד ש קלים חדשים והיא הסתיימה ביולי 2021 . 2 . על רקע ההשפעה של מלחמת " חרבות ברזל " , החליטה הוועדה המוניטרית על תכנית הקלת תנאי האשראי לעסקים קטנים וזעירים, במסגרת התכנית, ניתנו הלוואות לתאגידים הבנקאיים בכפוף לכך שהם העמידו אשראי לעסקים קטנים וזעירים שנפגעו מהמלחמה ועמדו בקריטריונים נוספים. בתכנית זו, ניתנו עד ליום המאזן הלוואות בסך של 2.1 מיליארד ש"ח ) בשנת 2024 ניתנו עוד הלוואות ב סך של כ- 4.3 מיליארד ש"ח ( לתקופות של שנתיים ושלוש שנים בריבית משתנה בשיעור של ריבית בנק ישראל מינוס 1.5% . התכנית הסתיימה בפברואר 2024 עבור אשראי שניתן עד לסוף ינואר 2024 . שווי הבטוחה לכל עסקה אינו נמוך משווי ההל וואה שניתנה בתוספת מרווח מסוים ולכן לא נרשמה הפרשה לירידת ערך בשל הפסדי אשראי חזויים. ג. יתרות התאגידים ה בנקאים כנגד חובת נזילות יתרות עובר ושבשל התאגידים ה בנקאים במטבעמקומי ובמטבע חוץ)דולר( ה משמשים נכס נזיל כנגד פיקדונות של תושבי ישראל או תושבי חוץ , בהתאם לחובת הנזילות החלה עליהם. שיעור חובת הנזילות תלוי בסוג הפיקדון: 6% על פיקדונות עו"ש, 3% על פיקדון לטווח של שבוע עד שנה ו על פיקדונות מעל שנה אין חובת נזילות. בנק ישראל לא משלם לבנקים ריבית על חובת הנזילות ועל עודפי הנזילות. ד. פיקדונות לזמן קצוב בנק ישראל מקבל מהתאגידים הבנקאים פיקדונות לזמן קצוב בשקלים חדשים לפי סעיף 36 )ב( לחוק בנק ישראל , התש"ע- 2010 . הפיקדונות מתקבלים במכרז לתקופות של יום, שבוע ותקופת נזילות . פיקדונות אלה לא משמשים נכס נזיל כנגד חובת הנזילות של התאגידים הבנקאים. נוסף על כך מתקבלים פ יקדונות במסגרת חלון הפיקדונ ות שעומד לרשות התאגידים הבנקאים בריבית של 0.5% מתחת לריבית בנק ישראל. שיעור הריבית על הפיקדונות לזמן קצוב ליום 31 בדצמבר 2023 הוא 4.75% )ליום 31 בדצמבר 2022 – 3.25% .( שיעורהריביתהממוצעעלהפיקדונותלזמןקצובבמכרזעמדבשנת2023 על4.51% )בשנת 2022 – 1.25% .( 43 שיעורהריבית על הפיקדונות בחלו ן הפיקדונותליום31 בדצמבר2023 עמדעל 4.25% )ליום 31 בדצמבר 2022 – 2.75% .( שיעור הריבית הממוצע על הפיקדונות בחלון הפיקדונות עמד בשנת 2023 על 4.01% )בשנת 2022 – 0.96% .( ה. מלווה קצר מועד ) להלן " : מק"מ "( ניירערךהמונפ קבמכרזלציבורעלידיבנקישראל ומשמשכאחדהכליםהמ וניטריםשמפעיל בנקישראל.המק"מ מונפקלטווחשלעדשנה, לא צמוד ולא נושאריבית;המק"מנמכרונסחר במחיר נמוך מערכו הנקוב )נסחר בניכיון(. המק"מ מוצג בהתאם לעלותו המ ופחתת . ו. יתרות הממשלה יתרותהממשלהמורכב ות מיתרותבמטבעמקומיויתרותבמטבעחוץ.יתרותהממשלהבבנק ישראל ניתנות לקיזוז ביניהן, למעט מספר יתרות חריגות. 1 . יתרות הממשלה במטבע מקומי – יתרות שוטפות ויתרות המשמשות להשאלת איגרות חוב המיועדות למימון הפעילות התקציבית. על היתרות השוטפות ניג בת מהממשלה )ביתרת חובה ( או משולמת לממשלה )ביתרת זכות( ריבית בשיעור החל מריבית בנק ישראל בתוספת 1.5% ועד לריבית בנק ישראל לפי מדרגות סכומים. על יתרות הממשלה המשמשות להשאלת איגרות חוב ועל יתרות ממשלה נוספות, משולמת ריבית שונה. 2 . יתרות הממשלה במטבע חוץ – עיקר ה יתרה הינה בגין יתרות שוטפות המשמשותלמימון הפעילות התקציבית. על חלק מיתרות אלה משולמת ריבית בגובה שיעור הריבית על שטרי אוצר אמריקאים שמועד פד יונם הממוצע הוא כעבור 6 חודשים. ביאור ביאור6666 |נכסים אחרים נכסים אחרים בבבב ארץארץארץארץ ביאור ביאור נכסים אחרים נכסים אחרים ליום 31 בדצמבר 2023 2022 מיליוני שקלים חדשים אשראי לממשלה1 120 116 הלוואות לעובדים 87 90 חייבים שונים 13 10 סך כל הנכסים האחרים סך כל הנכסים האחרים 220 220 216 216 סך כל הנכסים האחרים סך כל הנכסים האחרים 220 220 216 216 ) 1 ( הסעיף כולל אשראי שניתן לממשלת ישראל לצורך השקעה משותפת עם ממשלת ארצות הברית בקרנות דו-לאומיות למחקר, לפיתוח תעשייתי ולמדע. עיקר ההשקעה נקוב בדולר ארצות הברית. כספי הקרנותהופקדועל ידיהקרנות כפיקדונות בבנקישראל ומוצגים ב דוחעלהמצב הכספי במסגרת ההתחייבויות בארץ בסעיף "התחייבויות אחרות במטבע מקומי". האשראי ופיקדונות הקרן נושאים ריבית קבועה בשיעור של 4% ו- 4.125% צמודה למדד או ריבית SOFR )ריבית ליבור לשעבר( . 44 ביאור ביאור ביאור ביאור7777 | רכוש רכוש רכוש רכוש קבוע ונכסים בלתי מוחשיים קבוע ונכסים בלתי מוחשיים קבוע ונכסים בלתי מוחשיים קבוע ונכסים בלתי מוחשיים מדיניות חשבונאית מדיניות חשבונאית מדיניות חשבונאית מדיניות חשבונאית ----רכוש קבוע רכוש קבוע רכוש קבוע רכוש קבוע פריטי הרכוש הקבוע מוצגים לפי העלות . הנכסים מופחתים כאשר הם הגיעו למיקום ולמצב הדרושים על מנת שיוכלו לפעול באופן שאליו התכוונה ההנהלה . שיפורים ושדרוגים נזקפים לעלות הנכסים ומופחתים לאורך כל תקופת חייהם השימושיים ואילו הוצאות תחזוקה שוטפת ותיקונים נזקפ ים לדוח רווח והפסד עם התהוותן. הפחת מחושב לפי שיטת הקו הישר לאורך תקופת החיים השימושיים בנכס, כדלקמן : • מקרקעין )למעט רכיב הקרקע( 2% – - 1.5% ; • ציוד וריהוט 10% – ; • כלי רכב 15% – ; • מחשבים 25% – ; מדיניות חשבונאית מדיניות חשבונאית---- נכסים בלתי מוחשיים נכסים בלתי מוחשיים מדיניות חשבונאית מדיניות חשבונאית נכסים בלתי מוחשיים נכסים בלתי מוחשיים נ כסיםבלתימוחשיים הנרכשים בנפרד , נמדדיםעם ההכרה לראשונה לפי העלותבתוספתעלויות רכישה ישירות. עלויות בגין נכסים בלתי מוחשיים אשר פותחו באופן פנימי, למעט עלויות פיתוח מהוונות, נזקפות לרווח או הפסד עם התהוותן. נכסים בלתי מוחשיים עם אורך חיים שימושיים מוגדר, מופחתים על פני אורך החיים השימושיים שלהם על בסיס שיטת ה קו הישר ונבחנת לגביהם ירידת ערך היה ויש לגבם סימנים המצביעיםעל ירידת ערך. תקופת ההפחתה ושיטת ה הפחתה של נכס בלתי מוחשי נבחנות בכל סוף שנה. אורך החיים השימושיים של נכסים בלתי מוחשיים מוערך ב- 4 שנים ושיעור ההפחתה לפיכך הוא % 25 לשנה. 45 להלן ההרכב והתנועה לשנ ים 2022-2023 : ציוד, מחשבים נכסים קרקע ריהוט וציוד סך הכול בלתי סך הכול ומבנים1 וכלי אלקטרוני מוחשיים רכב מיליוני שקלים חדשים עלות: עלות: עלות: עלות: יתרה ליום 1 בינואר 2022 613 111 439 1,163 300 1,463 תוספות 8 2 4 14 43 57 יתרה ליום יתרה ליום יתרה ליום יתרה ליום31 31 31 31 בדצמבר בדצמבר בדצמבר בדצמבר2022 2022 2022 2022 621 621 621 621 113 113 113 113 443 443 443 443 1,177 1,177 1,177 1,177 343 343 343 343 1,520 1,520 1,520 1,520 תוספות 12 2 21 35 40 75 גריעות - ) 1 ( ) 2 ( ) 3 ( - ) 3 ( יתרה ליום יתרה ליום31 31 בדצמבר בדצמבר2023 2023 633 633 114 114 462 462 1, 1,209 209 383 383 1, 1,592 592 יתרה ליום יתרה ליום 31 31 בדצמבר בדצמבר 2023 2023 633 633 114 114 462 462 1, 1, 209 209 383 383 1, 1, 592 592 פחת שנצבר: פחת שנצבר: פחת שנצבר: פחת שנצבר: יתרה ליום 1 בינואר 2022 111 65 302 478 202 680 תוספות 11 8 71 90 44 134 יתרה ליום יתרה ליום יתרה ליום יתרה ליום31 31 31 31 בדצמבר בדצמבר בדצמבר בדצמבר2022 2022 2022 2022 122 122 122 122 73 73 73 73 373 373 373 373 568 568 568 568 246 246 246 246 814 814 814 814 תוספות 11 8 39 58 40 98 גריעות - ) 1 ( ) 2 ( ) 3 ( - ) 3 ( יתרה ליום יתרה ליום יתרה ליום יתרה ליום31 31 31 31 בדצמבר בדצמבר בדצמבר בדצמבר2023 2023 2023 2023 133 133 133 133 80 80 80 80 410 410 410 410 623 623 623 623 286 286 286 286 909 909 909 909 יתרה מופחתת ליום יתרה מופחתת ליום31 31 בדצמבר בדצמבר יתרה מופחתת ליום יתרה מופחתת ליום 31 31 בדצמבר בדצמבר 500 500 500 500 34 34 34 34 52 52 52 52 586 586 586 586 97 97 97 97 683 683 683 683 2023 2023 2023 2023 יתרה מופחתת ליום יתרה מופחתת ליום יתרה מופחתת ליום יתרה מופחתת ליום31 31 31 31 בדצמבר בדצמבר בדצמבר בדצמבר 499 499 40 40 70 70 609 609 97 97 706 706 499 499 40 40 70 70 609 609 97 97 706 706 2022 2022 2022 2022 1ה עלותשלהקר קעבקריהבירושלים והעלותהמופחתתשלהמבניםשעליה ליום31 בדצמבר2023 הןבסך472 ימליון שקלים חדשים )ליום 31 בדצמבר 2022 כ- 470 ימליון שקלים חדשים( . בנק ישראל נמצא במגעים עם רמ"י לחידוש חכירת הקרקע בירושלים. נכוןליום פרסוםהדוחותהכספיים, סכוםדמי חידושהחכירה נקבעעל סךשל 13 מיליוןשקלים חדשים,עם זאת בנק ישראל הגיש השגה על גובה הסכום ותית כן הפחתה. 46 ביאור ביאור ביאור ביאור8888 |שטרי שטרי שטרי שטרי כסףכסףכסףכסף ומעות ומעות ומעות ומעות במחזור במחזור במחזור במחזור מדיניות חשבונאית מדיניות חשבונאית מדיניות חשבונאית מדיניות חשבונאית שטרי כסף ומעות במחזור שהנפיק הבנק מבטאים את התחייבות ו כלפי המחזיקים בהם , ואינה כוללתאתהשטרותוהמטבעותשבידיהבנק. ההתחייבותמוצגתב דוחעלהמצבהכספישל הבנק לפי הערך הנקוב . הוצאות על הדפסת שטרי כסף והטבעת מעות מוצגות בדוח רווח או הפסד. להלן פירוט השטרות והמטבעות במחזור : ליום 31 בדצמבר 2023 2022 מיליוני שקלים חדשים עשרים שקלים חדשים 1,255 1,202 חמישים שקלים חדשים 4,248 4,085 מאה שקלים חדשים 20,001 18,701 מאתיים שקלים חדשים 100,507 92,411 מעות במחזור 3,175 3,019 מטבעות זיכרון 6 6 אחר1 2 2 סך כל שטרי הכסף והמעות במחזור סך כל שטרי הכסף והמעות במחזור 129,194 129,194 119,426 119,426 סך כל שטרי הכסף והמעות במחזור סך כל שטרי הכסף והמעות במחזור 129,194 129,194 119,426 119,426 1 פריטי מטבע מיוחדים במחזור. ביאור ביאור ביאור ביאור9999 |התחייבויות אחרות התחייבויות אחרות התחייבויות אחרות התחייבויות אחרות בבבב ארץארץארץארץ ליום 31 בדצמבר 2023 2022 מיליוני שקלים חדשים התחייבויות בגין הטבות לעובדים ולגמלאים )א( 5,432 6,083 התחייבויות לזכויות עובדים ואחרות )ב( 86 72 זכאים שונים1 8,645 3,528 סך כל ההתחייבויות האחרות סך כל ההתחייבויות האחרות 14, 14,163 163 9,683 9,683 סך כל ההתחייבויות האחרות סך כל ההתחייבויות האחרות 14, 14, 163 163 9,683 9,683 1היתרה עיקרה חשבונותשלגופים סטטוטור יםהמנוהלים בבנק ישראל. 47 אאאא.... התחייבות בגין הטבות לעובדים ו התחייבות בגין הטבות לעובדים ו התחייבות בגין הטבות לעובדים ו התחייבות בגין הטבות לעובדים ו לללל גמלאים גמלאים גמלאים גמלאים מדיניות חשבונאית מדיניות חשבונאית מדיניות חשבונאית מדיניות חשבונאית 1111 .... הטבות עובדים לזמן קצר הטבות עובדים לזמן קצר הטבות עובדים לזמן קצר הטבות עובדים לזמן קצר הטבות אשר חזויות להיות מסולקות במלואן לפני 12 חודש ים לאחר תום תקופת הדיווח השנתית שבה העובדים מספקים את השירותים המתייחסים. הטבות אלה כוללות משכורות, דמי הב ראה והפקדות מעסיק לביטוח לאומי ומוכרות כהוצאה עם מתן השירותים. התחייבות בגין מענקי שכר מוכרת כאשר לבנק יש מחויבות משפטית או משתמעת לשלם את הסכו מי ם האמור ים בגין שירות שניתן על ידי העובד ים בעבר וניתן לאמוד את הסכו מים באופן מהימן. 2222 .... הטבות לאחר סיום העסקה הטבות לאחר סיום העסקה הטבות לאחר סיום העסקה הטבות לאחר סיום העסקה הת כניות ממומנות בדרך כלל על ידי הפקדות לחברות ביטוח והן מסווגות כתוכניות להפקדה מוגדרת וכן כתכניות להטבה מוגדרת. לבנק יש בהתאם לסעיף 14 לחוק פיצויי פיטורין תכניות להפקדה מוגדרת שעל פיהן משלם הבנק תשלומים באופן קבוע מבלי שתהיה ל ו מחוי בות משפטית או משתמעת לשלם תשלומים נוספים , גם אם לא הצטברו בקרן סכומים מספיקים כדי לשלם את כל ההטבות לעובד ים המתייחסות לשירות שניתן על ידי העובד ים בתקופה השוטפת ובתקופות קודמות. הפקדות לתוכנית להפקדה מוגדרת בגין פיצויים או בגין תגמולים, מוכרות במקביל לקבלת שירותי העבודה מהעובד כהוצאה בעת ההפקדה לתוכנית. בנוסף יש לבנ ק תוכנית להטבה מוגדרת בגין תשלו מי פנסיה לעובדים המבוטחים בפנסיה תקציבית ו תשלומי הטבות אחרות לרבות פדיון ימי מחלה. ההתחייבות בשל סיום העסקה נמדדת לפי שווי אקטוארי , בהתאם לשיטת יחידת זכאות חזויה. החישוב האקטוארי מביא בחשבון עליות ש כר עתידיות ושיע ור י גריעה שונים לרבות עזיבת עובדים , וזאת על בסיס הערכ ת המועד הצפוי של כל תשלום. הסכומים מוצגים על בסיס היוון של התשלומים העתידיים הצפויים לפי שיעורי ריבית , בהתאם לתשוא ות במועד הדיווח של א י גרות חוב ממשלתיות אשרמועד י פי רעונן תואמים אתהמועדיםהצפוייםשלתשל ומי הפנסיה וההטבו ת האחרות. ההתחייבות נטושלהבנקבגין כל הטב ה לאחרסיוםהעסקה ,אשר מחושבתעלבסיסהערכה אקטוארית , הינה בגין סכו מי ההטבה העתידי ים המגיע ים לעובדים בגין שירותים שהוענקו על ידם בתקופההשוטפתובתקופותקודמות,תוךהתחשבותבשיעור י עלייתשכרצפוי יםושיעורי גריעה שונים . סכו מי הטב ה אלה מהוו נים לער ך הנוכחי. שיעור י ההיוון נקבע ים בהתאם לתשוא ות במועדהדיווחעלא י גרותחובממשלתיותאשרמועד י פירעונן תואמיםאתהמועדים הצפויים של תשלומי סכומי ההטבה. מדידות מחדש של ההתחייבות נטו נזקפות לרווח כולל אחר בתקופ ה בה הן התהוו. 3333 .... הטבות עובדים אחרות לטווח ארוך הטבות עובדים אחרות לטווח ארוך הטבות עובדים אחרות לטווח ארוך הטבות עובדים אחרות לטווח ארוך עובדי הבנק זכאים להטבות בגין ניצול ימי חופשה ומחלה וחלקם גם ל מענקי יובל ו ל מענקי הסתגלות. הטבות אלה מטופלות כהטבות אחרות לטווח ארוך , מאחר שהבנק צופה כי הטבות אלה ינוצלו ומחויבות ה בנק בגינן תסולק במהלך תקופת ההעסקה ולאחר שנה מתום תקופת הדיווח השנתית בה סיפקו העובדים את השירות המתייחס. ההתחייבות בגין הטבות אחרות לזמן ארוך נמדדת לפי שיטת שווי אקטוארי של יחידת הזכאות החזויה , בדומה להטבות לאחר סיום העסקה . מדידות מחדש של ההתחייבות נטו נזקפות לרווח או ה פסד בתקופה ש בה הן התהוו. 48 עיקר ההתחייבות כוללת התחייבויות אקטואריות בגין הטבות לעובדים ולגמלאים לא ח ר תום תקופת העסקתם. הטבות אלה כוללות תשלומי קצבאות עתידיות לעובדי הבנק שהוכרו על ידיהבנקכמבוטחיםבפנסיהתקציבית,מענקיפרישהוכןהטבותאחרותלאחרהעסקהוהכו ל על פי הסכם הגמלא ות לעובדי הבנק, גמלאיו ושאריהם. התחייבות הבנק לתשלום פנסיה ופיצויים לעובדי הבנק שאינם מבוטחים בפנסיה תקציבית, מכוסהעלידיהפקדותשוטפותעלשםהעובדיםבקופותמוכרותלפנסיהו ל פיצויים.הסכומים שהופקדו, כאמור, אינם בשליטתו ובניהולו של הבנק. א. הטבות לאחר סיום העסקה 1 . תוכניות להפקדה מוגדרת לגבי חלק מתשלומי הפיצויים, חלים תנאי סעיף 14 לחוק פיצויי פיטור ין, התשכ"ג- 1963, על פיו הפקדותי ו השוטפות של הבנק בקרנות פנסיה ו/או בפוליסות בחברות ביטוח, פוטרות אות ו מכל התחייבות נוספת לעובדים ש בגינם הופקדו הסכומים כאמור לעיל. הפקדות אלה וכן הפקדות בגין תגמולים מהוות תכניות להפקדה מוגדרת. ליום 31 בדצמבר 2023 2022 מיליוני שקלים חדשים הוצאות בגין תוכניות להפקדה מוגדרת 33 33 29 29 33 33 29 29 החלק של תשלומי הפיצויים שאינו מכוסה על ידי הפקדות בתוכניות להפקדה מוגדרת, כאמור לעיל, מטופל על ידי הבנק כתו כנית להטבה מוגדרת , לפיה מוכרת התחייבות בגין הטבות עובדים. 49 50 שנת2023 התחייבותלהטבהמוגדרת שנת2022 התחייבותלהטבהמוגדרת 2 . : : תוכניותלהטבהמוגדרת יתרהליום 6,083 6,083 6,083 6,083 יתרהליום 7,257 7,257 7,257 7,257 1 1 2023 2022 ,בינואר ,בינואר 56 56 56 56 68 68 68 68 שירות שירות שוטף שוטף עלות עלות :שינוייםבהתחייבותלהטבהמוגדרת הוצאותשנזקפולרווחאוהפסד הוצאותשנזקפולרווחאוהפסד הוצאות הוצאות ריבית, 220 220 ריבית, 147 147 220 220 147 147 נטו נטו מיליונישקליםחדשים מיליונישקליםחדשים עלותשירות עלותשירות )))) )))) והשפעת והשפעת 7777 17 17 17 17 סילוקים סילוקים (((( עבר עבר (((( סךהכלהוצאות סךהכלהוצאות שנזקפולרווח 269 269 269 269 שנזקפולרווח 198 198 198 198 אוהפסד אוהפסד בתקופה בתקופה תשלומים תשלומים )))) )))) 308 308 308 308 291 291 291 291 (((( (((( הפסד)רווח(בגין רווחאקטוארי )))) רווחאקטוארי )))) 610 610 610 610 1,095 1,095 1,095 1,095 בגין בגיןשינויים הפיננסיות הפיננסיות בהנחות בהנחות רווחבגין (((( שינויים (((( מדידהמחדשברווחכוללאחר מדידהמחדשברווחכוללאחר בגיןסטיות בגיןסטיות )))) 14 14 14 14 אקטוארי אקטוארי 2222 בניסיון הפסד בניסיון (((( מיליונישקליםחדשים מיליונישקליםחדשים רווח רווחכוללאחר רווחכוללאחר )))) )))) 612 612 612 612 1,081 1,081 1,081 1,081 השפעהעל השפעהעל בתקופה בתקופה סךהכל סךהכל (((( (((( יתרהליום31 יתרהליום31 5,432 5,432 5,432 5,432 6,083 6,083 6,083 6,083 2023 2022 ,בדצמבר ,בדצמבר ב. ההנחות העיקריות בגין ת ו כנית להטבה מוגדרת ליום 31 בדצמבר 2023 2022 באחוזים שיעור היוון ממוצע1 4.1-4.5 3.58-3.68 שיעור עליית שכר צפוי 3.2 1.89-4.81 בשנים משך חיים ממוצע של ההתחייבויות 12.1 13 1 שיעור ההיוון מבוססעל עקוםהריביתשל איגרות חוב ממשלתיות בישראל. ג. סכומים , עיתוי ואי-ודאויות של תזרימי מזומנים עתידיים להלן שינויים אפשריים הנחשבים לסבירים לסוף תקופת הדיווח, לכל הנחה אקטוארית , בהנחה שיתר ההנחות האקטואריות נותרו ללא שינוי: שיעור השפעה היקף השינוי כיוון הנחה כיוון השינוי השפעה ב מיליוני באחוזים השפעה באחוזים ש"ח ריבית היוון גידול )תוספת( 1 קיטון )10.2 ( ) 510 ( ריבית היוון קיטון )הפחתה( 1 גידול 12.3 615 שיעור עליית שכר צפוי- גידול )פי( 0.5 קיטון )0.1 ( ) 5 ( )אחרי שנת 2027 ( שיעור עליית שכר צפוי- קיטון )פי( 0.5 גידול 0.1 5 )אחרי שנת 2027 ( פרישה מוקדמת גידול )פי( 20 גידול 0.5 24 פרישה מוקדמת קיטון )פי( 20 קיטון )0.5 ( ) 26 ( תמותה גידול )פי( 20 קיטון )3.9 ( ) 192 ( תמותה קיטון )פי( 20 גידול 4.9 247 בבבב.... הההה תחייבויות לזכויות עובדים ואחרות תחייבויות לזכויות עובדים ואחרות תחייבויות לזכויות עובדים ואחרות תחייבויות לזכויות עובדים ואחרות ה סעיףכולל התחייבויותבגיןשכרואחרות , שרובן צפויותלהיותמסולקותבמהלךשנת2024 . 51 ביאור ביאור ביאור ביאור10 10 10 10 |הוןהוןהוןהון הבנק הבנק הבנק הבנק )גירעון( )גירעון( )גירעון( )גירעון( וקרנות וקרנות וקרנות וקרנות ליום 31 בדצמבר 2023 2022 מיליוני שקלים חדשים הון הבנק הון הבנק הון הבנק הון הבנק הון הבנק וקרן שמורה 10 א.. 3,985 3,985 יתרת הפסד 10 ב.. ) 113,881 ( ) 125,146 ( )))) 109,896 109,896 109,896 109,896 (((( )))) 121,161 121,161 121,161 121,161 (((( קרנות שיערוך קרנות שיערוך 10 ג.. קרנות שיערוך קרנות שיערוך יתרת רווח )הפסד( כולל אחר מכשירים הוניים שיועדו לשווי הוגן דרך רווח כולל אחר 10 ג.א..1 . 174 149 מדידה מחדש של תכנית להטבה מוגדרת 10 ג.א..2 . ) 1,845 ( ) 2,457 ( ) 1,671 ( ) 2,308 ( קרנות שיערוך מרווחים שטרם מומשו הפרשי שער שטרם מומשו על יתרות הנקובות במטבע חוץ 10 ג.ב..1 . 78,965 57,020 רווחים שטרם מומשו מהתאמות לשווי הוגן: 10 ג.ב..2 . מאיגרות חוב 3,471 219 ממניות 37,024 16,862 ממכשירים פיננסים נגזרים 64 70 התאמות חשבונאיות אחרות1 2,579 1,821 122,103 75,992 סך הכל קרנות שיערוך סך הכל קרנות שיערוך סך הכל קרנות שיערוך סך הכל קרנות שיערוך 120,432 120,432 120,432 120,432 73,684 73,684 73,684 73,684 סך כל הון הבנק )גירעון( וקרנות סך כל הון הבנק )גירעון( וקרנות 10,536 10,536 )))) 47,477 47,477 (((( סך כל הון הבנק )גירעון( וקרנות סך כל הון הבנק )גירעון( וקרנות 10,536 10,536 47,477 47,477 1היתרה כוללת בעיקר הפרשי הצמדהלמדד בגין ניירותערך במטבע מקומי . 10 10 10 10 ...אאאא..... הון הבנק וקרן שמורה הון הבנק וקרן שמורה הון הבנק וקרן שמורה הון הבנק וקרן שמורה הון הבנק בערכים נומינלים היסטור ים עומד לימים 31 בדצמבר 2023 ו- 2022 על 60 מיליון שקלים חדשים; יתרת הקרן השמורה עומדת על 260 מיליון שקלים חדשים. הקרן השמורה שימשה בעבר להגדלת הון הבנק בהתאם לסעיף 6 לחוק בנק ישראל , התשי"ד- 1954 . הסכום בערכים מדווחים של הון הבנק והקרן השמורה הוא 3,985 מיליו ן שקלים, לאחר התאמה למדד בגין חודש דצמבר 2003 . 10 10 10 10 ...בבבב..... יתרת הפסד יתרת הפסד יתרת הפסד יתרת הפסד רווחים או הפסדים נטו כהגדרתם בחוק אשר אינם מחולקים לממשלה , נצברים ליתרת ההפסד. ) ראו ביאור 22 – רווח לחלוקה (. 52 10 10 10 10 ....גגגג.... קרנות הש קרנות הש קרנות הש קרנות הש יייי ערוך ערוךערוך ערוך קרנותהש י ערוךכוללותרווחים)הפסדים(שנצברומש י ערוךאו מ מדידהמחדששלפריטים)נכסים או התחייבויות( המוכרים בהתאם לכללי IFRS כרווח כולל אחר וכן צבירת רווחים לא ממומשים משי ערוך פריטים הכלולים ברווח הנקי. א. יתרת רווח )הפסד( כולל אחר סכומים אלה נזקפים בהתאם לכללי IFRS לקרנות הוניות מש י ערוך נכסים או התחייבויות: אאאא....1111 .... קרן ש קרן ש קרן ש קרן ש יייי ערוך ממכשירים הוניים ערוך ממכשירים הוניים ערוך ממכשירים הוניים ערוך ממכשירים הוניים שיועדו לשווי הוגן שיועדו לשווי הוגן שיועדו לשווי הוגן שיועדו לשווי הוגן דרך רווח כולל אחר דרך רווח כולל אחר דרך רווח כולל אחר דרך רווח כולל אחר הבנק בחר בחירה בלתי חוזרת לסווג את השקעתו ב- BIS כהשקעה אסטרטגית במניות הנמדדת בשווי הוגן דרך רווח כולל אחר. רווחים והפסדים הנובעים משינויים במחיר המניה או מש י ערוך שערי חליפין נרשמים ברווח הכולל האחר ונצברים בקרן זו. סכומים אלה לא יסווג ו מחדש בעת גריעת חלק מההשקעה לרווח. החלק היחסי של הקרן יסווג מהקרן ליתרת הפסד . אאאא....2222 .... קרן ש קרן ש יייי ערוך ממדידה מחדש של ת ערוך ממדידה מחדש של ת וווו כנית להטבה מוגדרת כנית להטבה מוגדרת קרן ש קרן ש ערוך ממדידה מחדש של ת ערוך ממדידה מחדש של ת כנית להטבה מוגדרת כנית להטבה מוגדרת מדידותמחדששל ת כניותלהטבהמוגדרותשלהבנק כוללותהתאמות מ שינויים בהנחות אקטואריות. המדידה מחדש של הת ו כנית להט בה מוגדרת , מוכרת ברווח כולל אחר ונצברת בקרן זו. סכומים אלה לא יוכרו בעתיד ברווח או הפסד. ב. קרנות שיערוך מרווחי ם שטרם מומשו קרנות שי ערוך אלה כוללות רווחים לא- ממומשים מהפרשי שער על היתרות הנקובות במטבע חוץ ומ רווחי שי ערוך של מכשירים פיננסים במטבע חוץ לשווים ההוגן. רווחים אלה כלולים ברווח )הפסד( השנתי של הבנק, אך בהתאם לחוק אינם כלולים ברווח הנקי לחלוקה ולפיכך נזקפים לקרנות הש י ערוך עד למימושם בפועל . בבבב....1111 .... קרן ש קרן ש קרן ש קרן ש יייי ערוך מהפרשי שער ערוך מהפרשי שער ערוך מהפרשי שער ערוך מהפרשי שער שטרם מומשו שטרם מומשו שטרם מומשו שטרם מומשו על יתרות הנקובות במטבע חוץ על יתרות הנקובות במטבע חוץ על יתרות הנקובות במטבע חוץ על יתרות הנקובות במטבע חוץ הבנק מכיר ברווחים ו ב הפסדים שלו מהפרשי שער בדוח רווח או הפסד )למעט נכסים הנמדדים בשווי הוגן דרך רווח כולל אחר(. בהתאם לתפקידו של הבנק בניהול יתרות מטבע החוץ ולמטרות של מדיניות מוניטרית ויציבות פיננסית, מחזיק הבנק ביתרות במטבע חוץ שאינן מגודרות. בהתאם לחוק בנק ישראל , רווחים לא ממומשים אינם נכללים ברווח הנקי ל חלוקה. שי ערוך לשער החליפין אינו נחשב ממומש עד למועד שבו היתרה המטבעית מופחתת בחלקה או במלואה. הסכום המוכר כממומש מחושב בהתאם לשער ש בו נמכרו היתרות לעומת העלות הממוצעת המשוקללת של רכישת מטבע החוץ. רווחים או הפסדים ממומשים מהפרשי שער מועברים ל יתרת ההפסד והם ניתנים לח לוקה. חישוב הרווחים הממומשים מבוצע לכל מטבע בנפרד ואין קיזוז בין יתרות של מטבעות חוץ אחרים. יתרת הפסד עבור מטבע מסוים , אם קיימת , לא תיזקף לקרן הש י ערוך. 53 בבבב....2222 .... קרן ש קרן ש קרן ש קרן ש יייי ערוך ערוך ערוך ערוך ממממ רווחים שטרם מומשו מהתאמות לשווי הוגן: רווחים שטרם מומשו מהתאמות לשווי הוגן: רווחים שטרם מומשו מהתאמות לשווי הוגן: רווחים שטרם מומשו מהתאמות לשווי הוגן: קרןזו כוללתרווחיםמשינויים בשווי ההוגןשל מכשירים פיננסים הנמדדיםבשוויהוגן דרך רווח או הפסד. כאשר מכשירים אלה נמכרים או נגרעים, הרווח או ההפסד המצטברים שהוכרו בעבר מסווגים מחדש ליתרת ההפס ד. חי שוב זה מבוצע לכל נייר ערך בנפרד ואין קיזוז בין יתרות של נכסים שונים. יתרת הפסד עבור נייר ערך , אם קיימת, לא תיזקף לקרן הש י ערוך. 54 ביאור ביאור ביאור ביאור11 11 11 11 | ניהול סיכונים ניהול סיכונים ניהול סיכונים ניהול סיכונים הבנק חשוף בפעילויותיו לסוגים שונים של סיכונים פיננסים , הכוללים סיכון אשראי, סיכון נזילות וריכוזיות וסיכון שוק )ריבית ומטבע(. כמו בנקים מרכזיים אחרים חשוף הבנק בפעילותו גם לסיכון תפעולי. לבנק ישראל יש יעדים ותפקידים , כמפורט בחוק ופ עילות הבנק ואופן ניהול הסיכונים שלו נגזריםמ ה יעדיםו מ תפקידים אלה .התוצאותהכספיותשלהבנקהןתוצאתהמדיניותאותהמפעיל בנק ישראל . הסיכונים ה פיננסים של הבנק מיוחסים בעיקר לניהול יתרות מטבע החוץ ולפעולות בשוק המקומי. לפי חוק בנק ישראל , התש "ע- 2010 , מופקד ה בנק על ההחזקה של יתרות מטבע החוץ של המדינה ו על ניהולן. יתרות מטבע ה חוץ שמחזיקות מדינות משמשות כ מלאי של מטבע חוץ למשק בהיקף ש מספיק ב עת משבר או בשעת חרום ) לדוגמה , במקרה של מלחמה או של אסון טבע(. בנוסף מאפשרות יתרות מטבע החוץ לבנק המרכזי לפעול בשוק מטבע החוץ כאשר הדבר נדרש. כדי למלא תפקידים אלה , מתווה ה וועדה המוניטרית , שבראשה הנגיד ו בה חברים גם נציגי ציבור ו בהתייעצות עם שר האוצר , את הקווים המנחים למדיניות ההשקעה של היתרות ועוקבת אחר ה יישו ם של מדיניות זו. הקווים המנחים מגדירים את יעדי מדיניות ההשקעה ואת מסגרת ניהול הסיכונים. הם כוללים את פירוט הנכסים שמותרים להשקעה, את פרופיל הסיכון ו כן מה גבלות ה כמותיות וה איכותיות בגין סוגי הנכסים שמותרים להשקעה .6 חטיבת השווקים אחראית ליישום המדיניות שנקבעה על ידי הוועדה , בהתאם ל חלוקת הסמכויות בין הוועדה לבינה ו בהתאם ל דרגות החופש אותן הגדירה הוועדה. ועדת השקעות בחטיבה אחראית למעקב ו ל יישום אמצעים לניטור הסיכונים ה פיננס ים ולוודא שהבנק פועל במסגרת פרופיל הסיכון וד רגות החופש לניהול שקבעה הוועדה. ה יחיד ה ל ניהול סיכונים בחטיבת השווקים אחראית על הניטור השוטף של הסיכונים ה פיננס ים ו על כללי הציות, תוך יישום עקרונות ושיטות לזיהוי, ל מדידה, ל ניהול ו ל דיווח על הסיכונים. חטיבת השווקים מדווחת לוועדה המוניטרית בתדירות חודשית על הסיכוני ם ה פיננסים והאחרים שהבנק חשוף להם בגין השקעת יתרות מטבע ה חוץ. פעולותשלמדיניות מוניטרית ויציבות פיננסית מבוצעותבשוק המקומי בעיק ר באמצעות פיקדונות ו הלוואות לתאגידים בנקאים ולמוסדות פיננסים וכן באמצעות הנפקת מק"מ . כמו כן, בעיקר בעת משבר, כשנדרשת פעולה בשוק ההון הישראלי , היא מבוצעת באמצעות מכשירים פיננסים כמו איגרות חוב ממשלתיות ו איגרות חוב תאגידיות. חטיבת השווקים אחראית על ה מעקב ו על ה יישום של כלים להפחתת סיכונים, כגון דרישות לבי טחונות הולמים עבור ההלוואות לשוק המקומי . 6 ראו ביתר פירוט ב"השקע ת יתרות מטבע חוץ – דין וחשבון 2023 ." 55 1111 .... סיכון אשראי סיכון אשראי סיכון אשראי סיכון אשראי סיכון אשראי הוא הסיכון שצד אחד למכשיר פיננסי יגרום להפסד כספי לצד השני בשל אי- מילוי התחייבות וכתוצאה מכך ייגרם לבנק הפסד . המק ור העיקרי לסיכון האשראי של הבנק הוא השקעות במכשירי חוב במסגרת ניהול יתרות מטבע החוץ. סיכון אשראי מסוים קיים גם ב מכשירי החוב ש נרכשו במסגרת פ עילות הבנק בשוק המקומי , אשר מוערך כנמוך ביותר . ניהול ניהול ניהול ניהול יתרות מטבע חוץ יתרות מטבע חוץ יתרות מטבע חוץ יתרות מטבע חוץ ניהול חשיפת הבנק לסיכון אשראי מבו צע באמצעות קביעת כללי השקעה מפורטים ומערכת של מכסות למדינות, ל מנפיקים ו ל בנקים, המ עודכנת אחת לשנה או על פי הצורך. אלה נקבעיםעלפימתודולוגיהסדורההמבוססתעלדירוגיאשראי , נזילות , רמתהתוצר,עומק שוק, הון עצמי ופרמטרים נוספים הרלוונטים למדינה, ל מנפיק או ל בנק. הכללים מגדירים את המכסות ל חשיפות לסיכוני אשראי של מדינות, של מוסדות פיננסים )ברוקרים , בנקים ומוסדות בין-לאומיים ( ושל מנפיקים . כמו כן מוגדרים מגבלות ריכוז ודירוגי אשראי מזעריים הנקבעים על ידי סוכנ וי ות ה דירוג הבין-לאומיות . עסקות FX עתידיות ו עסקאות מכר חוזר )רוורס ריפו( מגובות בב י טחונות המשוערכים בחסר )haircut ,(שערכם מתעדכןיומית)margin ( מבוצעות בהתאםלשינויהמחיר שלהםבשווקים. בנוסף מגוון התיק בעזרת מכשירי ם שונים שקיימים ב שוק י ה כספים, כמו גם בעזרת איגרות חוב בריבית קבועה ו ב ריבית משתנה )א יגרות חוב ממשלתיות, א יגרות חוב מהמגזר הציבורי ואיגרות חוב רב-לאומיות ( וניירות ערך נזילים אחרים. כמו כן הוגדר ו נהלים כיצד לנהוג כאשר נוצרות חריגות בכללים או כאשר יש הפרות של כללי ההשקעה. פעילות בשוק המקומי פעילות בשוק המקומי פעילות בשוק המקומי פעילות בשוק המקומי נכסים והתחייבויות הנקובים במטבע מקומי משמשים בעיקר ליישום המדיניות המוניטרית וה יציבות ה פיננסית וכוללים פיקדונותו הלוואות לתאגידיםבנקאיםו למוסדותפיננסים ,הנפקות מק"מ ואיגרות חוב ממשלתיות ותאגידיות . המטרה העיקרית של פעולות הבנק היא יישום המדיניות המוניטרית שלו, לפיכך ניהול סיכוני האשראי של הבנק בנכסים הנקובים במטבע מקומי כפוף לדרישות יישום המדיניות המוניטרית . בהלוואות לתאגידים בנקאיים מפחית הבנק את סיכון האשראי באמצעות ב י טחונות המורכבים מ פיקדונות בבנק המרכזי ומביטחונות באיכות גבוהה המופקדים בבנק, הכוללים בין היתר , ניירותחובשהונפקו על ידי הממשלה ו עלידיחברות וכ ן תיקימשכנתאות רקאלמול תכניות ההלוואות המיוחדות שהגודרו לכך ע"י הוועדה המוניטרית . שווי הבטוחה לכל ע סקה אינו נמוך משווי ההלוואה שניתנה בתוספת מרווח )margin ( מסוים. אם ער כו של נייר הע רך המוצב כבטוחה יורד מתחת לרמה מוגדרת, דורש הבנק מהצד הנגדי להעמיד ב י טחונות נוספים, על בסיס ש י ערו כם של הביטחונות . 56 א. ניתוח איכות ה אשראי הפילוחים לדירוגי האשראי של נכסי חוב ביתרות מטבע החוץ לפי סוג המכשיר והמטבע מוצגים בטבל אות ש להלן. הסיווג לפי דירוג אשראי חיצ וני נעשה על סמך דירוגי אשראי של סוכנות דירוג האשראי " "Moody's . עבור אג " ח תאג י דיות סיווג הדירוג נעשה על פי דירוג המדד למעכב . ליום 31 בדצמבר 2023 מיליוני שקלים חדשים דירוג נמוך דירוג נמוך דירוג נמוך דירוג נמוך AAA AAA AAA AAA AA AA AA AA AAAA BBB BBB BBB BBB ללא דירוג ללא דירוג ללא דירוג ללא דירוג סך הכול סך הכול סך הכול סך הכול יותר יותר יותר יותר מזומנים ושווי 45,584 8,802 10,841 - 2 432 65,661 65,661 65,661 65,661 מזומנים איגרות חוב 361,734 361,734 361,734 361,734 ממשלתיות 213,174 114,746 33,814 - - - איגרות חוב בערבות ממשלתית מלאה, 73,033 73,033 73,033 73,033 46,026 25,241 1,766 - - - רב- לאומיות ומהמגזר הציבורי איגרות חוב 65,476 65,476 65,476 65,476 תאגידיות - 815 26,182 31,501 6,969 9 סך הכול סך הכול סך הכול סך הכול 304,784 304,784 304,784 304,784 149,604 149,604 149,604 149,604 72,603 72,603 72,603 72,603 31 31 31 31,,,,501 501 501 501 6666,,,,999971 71 71 71 441 441 441 441 565,904 565,904 565,904 565,904 ליום 31 בדצמבר 2022 מיליוני שקלים חדשים דירוג נמוך דירוג נמוך דירוג נמוך דירוג נמוך AAA AAA AAA AAA AA AA AA AA AAAA BBB BBB BBB BBB סך הכול סך הכול סך הכול סך הכול יותר יותר יותר יותר מזומנים ושווי מזומנים 55,818 7,248 2,305 - - 65,371 65,371 65,371 65,371 איגרות חוב ממשלתיות 217,092 74,295 42,843 - - 334,230 334,230 334,230 334,230 איגרות חוב בערבות ממשלתית מלאה, רב- 23,590 25,673 2,201 - - 51,464 51,464 51,464 51,464 לאומיות ומהמגזר הציבורי איגרות חוב תאגידיות 815 3,101 33,747 25,270 10,975 73,908 73,908 73,908 73,908 ניירות ערך מגובי משכנתאות 9,244 - - - - 9,244 9,244 9,244 9,244 סך הכול סך הכול סך הכול סך הכול 306,559 306,559 306,559 306,559 110,317 110,317 110,317 110,317 81,096 81,096 81,096 81,096 22225,270 5,270 5,270 5,270 10,975 10,975 10,975 10,975 534,217 534,217 534,217 534,217 57 ב. ס יכון ריכוזיו ת ריכוזי ות נוצר ת כאשר מספר צדדים נגדיים עוסקים בפעילויות עסקיות דומות , בפעילויות באותואזורגיאוגרפיאושישלהםמאפייניםכלכלייםדומים , שיגרמוליכולתשלהםלעמוד בהתחייבויות חוזיות להיות מושפעת באופן דומה משינויים בתנאים כלכליים, פוליטי י ם או אחרים. סיכוני ריכוזיות מצביעים על הרגישות היחסית של ביצועי הבנק להתפתחויות המשפיעות על ענף מסוים או על מיקום גיאוגרפי מסוים . עלמנתלמזערריכוזיסיכונ ים גבוהים , הוגדרוכללים יי חודיים ל שמירהעל פיזורההשקעה. סיכון הריכוזיות הגיאוגרפית של הבנק בנכסיו וב התחייבויותיו ה פיננסים היה כדלקמן: ליום 31 בדצמבר 2023 מיליוני שקלים חדשים בארצות בשאר בישראל באירופה סך הכול הברית העולם נכסים נכסים נכסים נכסים נכסים בחו"ל נכסים בחו"ל נכסים בחו"ל נכסים בחו"ל מזומנים ושווי מזומנים - 19,745 34,631 11,285 65,661 איגרות חוב במטבע חוץ - 186,381 180,962 132,900 500,243 מניות - 18,334 109,778 28,868 156,980 מכשירים פיננסים נגזרים - 357 177 - 534 נכסים אחרים במטבע חוץ - 5,052 1,182 319 6,553 קרן המטבע הבין-לאומית - - - 16,697 16,697 השקעה ב- BIS - - - 456 456 נכסים בארץ נכסים בארץ נכסים בארץ נכסים בארץ איגרות חוב במטבע מקומי 84,057 - - - 84,057 הלוואות למוסדות פיננסים 23,316 - - - 23,316 נכסים אחרים 220 - - - 220 סך הכול נכסים סך הכול נכסים סך הכול נכסים סך הכול נכסים 107,593 107,593 107,593 107,593 229,869 229,869 229,869 229,869 326, 326, 326, 326,730 730 730 730 190,52 190,52 190,52 190,525555 854,717 854,717 854,717 854,717 התחייבויות התחייבויות התחייבויות התחייבויות התחייבויות בחו"ל התחייבויות בחו"ל התחייבויות בחו"ל התחייבויות בחו"ל מכשירים פיננסים נגזרים - 1,660 100 499 2,259 התחייבויות אחרות במטבע חוץ - 1,934 51 - 1,985 קרן המטבע הבין-לאומית - - - 13,354 13,354 התחייבויות בארץ התחייבויות בארץ התחייבויות בארץ התחייבויות בארץ שטרי כסף ומעות מחזור 129,194 - - - 129,194 יתרות התאגידים הבנקאים כנגד 64,412 - - - 64,412 חובת נזילות פיקדונות לזמן קצוב 285,289 - - - 285,289 מלווה קצר מועד )מק"מ( 304,336 - - - 304,336 יתרות הממשלה 29,872 - - - 29,872 התחייבויות אחרות במטבע 14,163 - - - 14,163 מקומי סך הכול התחייבויות סך הכול התחייבויות סך הכול התחייבויות סך הכול התחייבויות 827,266 827,266 827,266 827,266 3,594 3,594 3,594 3,594 151 151 151 151 13,853 13,853 13,853 13,853 844,864 844,864 844,864 844,864 58 ליום 31 בדצמבר 2022 מיליוני שקלים חדשים בארצות בשאר בישראל באירופה סך הכול הברית העולם נכסים נכסים נכסים נכסים נכסים בחו"ל נכסים בחו"ל נכסים בחו"ל נכסים בחו"ל מזומנים ושווי מזומנים - 59,002 2,645 3,724 65,371 איגרות חוב במטבע חוץ - 86,293 178,695 203,858 468,846 מניות - 20,193 92,279 32,558 145,030 מכשירים פיננסים נגזרים - 3,226 ) 31,740 ( 29,271 757 נכסים אחרים במטבע חוץ - 1,639 1,629 - 3,268 קרן המטבע הבין-לאומית - - - 15,752 15,752 השקעה ב- BIS - - - 431 431 נכסים בארץ נכסים בארץ נכסים בארץ נכסים בארץ איגרות חוב במטבע מקומי 85,901 - - - 85,901 הלוואות למוסדות פיננסים 40,052 - - - 40,052 נכסים אחרים 216 - - - 216 סך הכול נכסים סך הכול נכסים 126,169 126,169 170,353 170,353 243,508 243,508 285,594 285,594 825,624 825,624 סך הכול נכסים סך הכול נכסים 126,169 126,169 170,353 170,353 243,508 243,508 285,594 285,594 825,624 825,624 התחייבויות התחייבויות התחייבויות התחייבויות התחייבויות בחו"ל התחייבויות בחו"ל התחייבויות בחו"ל התחייבויות בחו"ל מכשירים פיננסים נגזרים - 15,970 ) 157,107 ( 144,884 3,747 התחייבויות אחרות במטבע - 9,420 2,271 132 11,823 חוץ קרן המטבע הבין-לאומית - - - 12,722 12,722 התחייבויות בארץ התחייבויות בארץ התחייבויות בארץ התחייבויות בארץ שטרי כסף ומעות מחזור 119,426 - - - 119,426 יתרות התאגידים הבנקאים 74,012 - - - 74,012 כנגד חובת נזילות פיקדונות לזמן קצוב 403,216 - - - 403,216 מלווה קצר מועד )מק"מ( 210,127 - - - 210,127 יתרות הממשלה 29,051 - - - 29,051 התחייבויות אחרות במטבע 9,683 - - - 9,683 מקומי סך הכול התחייבויות סך הכול התחייבויות סך הכול התחייבויות סך הכול התחייבויות 845,515 845,515 845,515 845,515 25,390 25,390 25,390 25,390 )))) 154,836 154,836 154,836 154,836 (((( 157,738 157,738 157,738 157,738 873,807 873,807 873,807 873,807 59 2222 .... סיכון שוק סיכון שוק סיכון שוק סיכון שוק סיכון שוק הוא הסיכון שערך המכשירים הפיננסים ישת נה עקב שינויים בנתוני ה שוק , כגון שיעורי ריבית , מחירים ושערי חליפין. סיכוני שוק כוללים סיכון מטבע, סיכון ריבית וסיכון מחירים אחר. סיכוןשוק נובע מהשקעות במכשירים פיננסים של ריבית, של מטבעות ו של הון, החשופים לתנועות שוק כלליות ומסוימות ולשינויים ברמת התנודתיות של מחירי השוק. סיכון השוק של יתרות מטבע החוץ מוגבל באמצעות מדד הסיכון CVaRp – (Conditional Value at Risk) , המש מש למדידת רמת סיכון השוק )סיכון המחיר והסיכון המטבעי( במונחי תוחלת ההפסד בתיק ההשקעה, בהינתן טווח זמן מסוים והסתברות מסוימת )p .( הוועדה מאשרת בכל שנה את רמת הסיכון במונחי CVaR לשנה הקרובה, את ההקצאה הנכסית ואת אריכות )מח"מ - משך חיים ממוצע - מדד רגישות המחיר לשינויי ריבית( תיק היתרות, בהתאם לרמת הסיכון השנתית שנקבעה. הוועדה מגדירה גם את הסטיות ה מותרות מהקצאה המטבעי ת, מההקצאה הנכסית ומאריכות התיק. ניטור וניהול סיכון השוק מבוצע ב אמצעות מדידה יומיומית של מדד הסיכון CVaRp , אריכות התיק, ההרכב המטבעי ומדדי סיכון נוספים. ניהול סיכון השוק כולל גם ניתוח תסריטים ותרחישי קיצון. פרופיל הסיכון7הוגדרעל ידיהוועדההמוניטרית , כךשבהינתןשיעורשל5% ) p ( שלהתוצאות הגרועות ביותר, ממוצע ההפסד לא יעלה על 900 נ קודות בסיס ) =900b.p CVaR ( ב אופק 5% של שנה במונחי הסמן המטבעי. פרופיל הסיכון בקווים המנחים קובע את הסיכון המרבי המותר. הוועדה קובעת בכל שנה את רמת הסיכון ש בה היא שואפת להיות. ה ו ועדה קבעה עבור ה הקצאה לשנת 2023 כי רמת ה- CVAR יהיה כ- 530 נ קודות בסיס )בשנת 2022 – 680 נ קודות בסיס .( א. סיכון מטבע חוץ סיכון מטבע חוץ הוא ה סיכון שערכו של מכשיר פיננסי ישתנה עקב שינויים בשערי מטבע חוץ אל מול השקל . ער כם של נכסי הבנק חשוף , בכפוף להרכב המטבע י של הנכסים , לסיכון של שינויים בשערי החליפין של מטבעות החוץ העיקריים שלו אל מול השקל . במסגרת החשיפה הכוללת , ניתן להפחית במידה מוגבלת את סיכון מטבע החוץ מול השקל על ידי החזקת נכסים ב מגוון של מטבעות , שאינו כולל את השקל , שכן על פי הקווים המנחים למדיניות השקעת יתרות מטבע חוץ, אותם מתווים הוועדה המוניטרית, מותרת השקעה רק במדינות חוץ. ע יקר החשיפה של הבנק לסיכון מטבעי היא החשיפה מהשקעתו ביתרות מטבע החוץ שלו. הרכב מטבע היעד ביתרות מטבע חוץ לסוף שנת 2023 כולל שבעה מטבעות בהתאםלקווים מנחים חדשים שנקבעו ו הוא 61% במטבע דולר ארה"ב, 20% באירו, 5% בלירה שטרלינג, 5% ביין יפני, 3.5% בדולר אוסטרלי, 3.5% בדולר קנדי ו- 2% ביואן סיני. )הרכב מטבע היעד לשנת 2022 היה זהה (. בהתבסס על מדיניות ההשקעה, כמפורט בקווים המנחים, מותרת סטייה מ ה הרכב ה מטבע י של היעד של עד 10% בהתאם להקצאה האסטרטגית לאותה שנה וסטייה נוספת של עד 2% מההקצאה זו לטווח ים הקצר והבינוני. 7 פרופיל סיכון זה נכנס לתוקף באפריל 2021 עם כניסת הקווים המנחים החדשים לתוקף )לפני השינוי מקסימום ממוצע ההפסד באופק של שנה עמד על 475 נקודות בסיס.( 60 להלן פירוט כלל החשיפה המטבעית של הבנק: ליום 31 בדצמבר 2023 מיליוני שקלים חדשים שקלים דולר אירו אחרים סך הכול חדשים נכסים נכסים נכסים נכסים נכסים בחו"ל נכסים בחו"ל נכסים בחו"ל נכסים בחו"ל מזומנים ושווי מזומנים 36,279 15,219 - 14,163 65,661 איגרות חוב במטבע חוץ 222,648 105,814 - 171,781 500,243 מניות 109,778 18,334 - 28,868 156,980 מכשירים פיננסים נגזרים 13,970 4,050 - ) 17,486 ( 534 נכסים אחרים במטבע חוץ 3,046 3,400 - 107 6,553 קרן המטבע הבין-לאומית - - - 16,697 16,697 השקעה ב- BIS - - - 456 456 נכסים בארץ נכסים בארץ נכסים בארץ נכסים בארץ איגרות חוב במטבע מקומי - - 84,057 - 84,057 הלוואות למוסדות פיננסים - - 23,316 - 23,316 נכסים אחרים 120 - 100 - 220 סך הכול נכסים סך הכול נכסים סך הכול נכסים סך הכול נכסים 385,841 385,841 385,841 385,841 146,817 146,817 146,817 146,817 107,473 107,473 107,473 107,473 214,586 214,586 214,586 214,586 854,717 854,717 854,717 854,717 התחייבויות התחייבויות התחייבויות התחייבויות התחייבויות בחו"ל התחייבויות בחו"ל התחייבויות בחו"ל התחייבויות בחו"ל מכשירים פיננסים נגזרים 65,608) ( 398 - 67,469 2,259 התחייבויות אחרות 1,967 17 - 1 1,985 במטבע חוץ קרן המטבע הבין-לאומית - - - 13,354 13,354 התחייבויות בארץ התחייבויות בארץ התחייבויות בארץ התחייבויות בארץ שטרי כסף ומעות מחזור - - 129,194 - 129,194 יתרות התאגידים הבנקאים כנגד חובת 1,181 - 63,231 - 64,412 נזילות פיקדונות לזמן קצוב - - 285,289 - 285,289 מלווה קצר מועד )מק"מ( - - 304,336 - 304,336 יתרות הממשלה 8,488 338 20,314 732 29,872 התחייבויות אחרות - - 14,163 - 14,163 במטבע מקומי סך הכול התחייבויות סך הכול התחייבויות סך הכול התחייבויות סך הכול התחייבויות 53,972)))) 53,972 53,972 53,972 (((( 753 753 753 753 816,527 816,527 816,527 816,527 81,556 81,556 81,556 81,556 844,864 844,864 844,864 844,864 סה"כ מטבע נטו במאזן סה"כ מטבע נטו במאזן 439,813 439,813 146,064 146,064 )))) 709,054 709,054 (((( 133,030 133,030 9,853 9,853 סה"כ מטבע נטו במאזן סה"כ מטבע נטו במאזן 439,813 439,813 146,064 146,064 709,054 709,054 133,030 133,030 9,853 9,853 יתרות חוץ מאזניות יתרות חוץ מאזניות יתרות חוץ מאזניות יתרות חוץ מאזניות futures 1,207 40 - ) 21 ( 1,226 1,226 1,226 1,226 סך הכול חשיפה למטבע סך הכול חשיפה למטבע סך הכול חשיפה למטבע סך הכול חשיפה למטבע 441,020 441,020 441,020 441,020 146,104 146,104 146,104 146,104 )))) 709,054 709,054 709,054 709,054 (((( 133,009 133,009 133,009 133,009 11,079 11,079 11,079 11,079 השפעה על הרווח או ההפסד: עלייה בשער המטבע ב- 15,996 5,861 1% ירידה בשער המטבע ב- ) 15,996 ( ) 5,861 ( 1% 61 ליום 31 בדצמבר 2022 מיליוני שקלים חדשים שקלים דולר אירו אחרים סך הכול חדשים נכסים נכסים נכסים נכסים נכסים בחו"ל נכסים בחו"ל נכסים בחו"ל נכסים בחו"ל מזומנים ושווי מזומנים 2,418 51,758 - 11,195 65,371 איגרות חוב במטבע חוץ 210,618 75,240 - 182,988 468,846 מניות 95,934 18,406 - 30,690 145,030 מכשירים פיננסים נגזרים 29,309) ( 3,026 - 27,040 757 נכסים אחרים במטבע חוץ 1,050 2,102 - 116 3,268 קרן המטבע הבין-לאומית - - - 15,752 15,752 השקעה ב- BIS - - - 431 431 נכסים בארץ נכסים בארץ נכסים בארץ נכסים בארץ איגרות חוב במטבע מקומי - - 85,901 - 85,901 הלוואות למוסדות פיננסים - - 40,052 - 40,052 נכסים אחרים 116 - 100 - 216 סך הכול נכסים סך הכול נכסים סך הכול נכסים סך הכול נכסים 280, 280, 280, 280,827 827 827 827 150 150 150 150,,,,532 532 532 532 126,053 126,053 126,053 126,053 268 268 268 268,,,,212 212 212 212 825,62 825,62 825,62 825,624444 התחייבויות התחייבויות התחייבויות התחייבויות התחייבויות בחו"ל התחייבויות בחו"ל התחייבויות בחו"ל התחייבויות בחו"ל מכשירים פיננסים נגזרים 145,075) ( 14,979 - 133,843 3,747 התחייבויות אחרות במטבע 7,369 4,454 - - 11,823 חוץ קרן המטבע הבין-לאומית - - - 12,722 12,722 התחייבויות בארץ התחייבויות בארץ התחייבויות בארץ התחייבויות בארץ שטרי כסף ומעות מחזור - - 119,426 - 119,426 יתרות התאגידים הבנקאים 1,073 - 72,939 - 74,012 כנגד חובת נזילות פיקדונות לזמן קצוב - - 403,216 - 403,216 מלווה קצר מועד )מק"מ( - - 210,127 - 210,127 יתרות הממשלה 8,559 250 19,844 398 29,051 התחייבויות אחרות במטבע 9,683 9,683 מקומי - - - סך הכול התחייבויות סך הכול התחייבויות סך הכול התחייבויות סך הכול התחייבויות 128,0 )))) 128,0 128,0 128,074 74 74 74 (((( 19, 19, 19, 19,683 683 683 683 835,235 835,235 835,235 835,235 146, 146, 146, 146,963 963 963 963 873,807 873,807 873,807 873,807 סה"כ מטבע נטו במאזן סה"כ מטבע נטו במאזן סה"כ מטבע נטו במאזן סה"כ מטבע נטו במאזן 408, 408, 408, 408,901 901 901 901 130 130 130 130,,,,849 849 849 849 )))) 709,182 709,182 709,182 709,182 (((( 121 121 121 121,,,,249 249 249 249 )))) 48, 48, 48, 48,183 183 183 183 (((( יתרות חוץ מאזניות יתרות חוץ מאזניות יתרות חוץ מאזניות יתרות חוץ מאזניות futures 151 380 - 22 553 סך הכול חשיפה למטבע סך הכול חשיפה למטבע סך הכול חשיפה למטבע סך הכול חשיפה למטבע 409 409 409 409,,,,052 052 052 052 131 131 131 131,,,,229 229 229 229 )))) 709,182 709,182 709,182 709,182 (((( 121 121 121 121,,,,271 271 271 271 )))) 44447777,,,,630 630 630 630 (((( השפעה על הרווח או ההפסד: עלייה בשער המטבע ב- 1% 14,395 4,925 ירידה בשער המטבע ב- 1% ) 14,395 ( ) 4,925 ( 62 ב. סיכון ריבית סיכון הריבית הוא הסיכון שהשווי ההוגן או תזרימי המזומנים העתידיים ממכשיר פיננסי ישתנו כתוצאה משינויים בשיעורי ריבית ה שוק. ה חשיפ ה של הבנק לסיכון ריבית בשווי ההוגן נובעת בעיקר מהשקעתו ביתרות מטבע החוץ. חלק ניכר מיתרות מטבע החוץ מושקע בא יגרות חוב של ממשלות. ערכם של מכשירים עם ר יבית קבועה מושפע משינויים בשיעורי הריבית במדינות אלה , אשר משפיע ים על המחירים. בהתבסס על מדיניות ההשקעה , מו גדרת אריכות מטרה לכל תיק מטבעי. משך ה חיים ה ממוצע ) ה מח"מ( ה וא מדד לרגישות ערכי ההשקעות לשינויים בשיעור הריבית. המח"מ המ ותאם של יתרות מטבע החוץ בסוף שנת 2023 עמד על 2.4 שני ם )ב סוף שנת 2022 על 2.1 שנים (, המשמעות היא שירידה בשיעור הריבית של 1% תואמת לעלייה של 2.4% במחירי א יגרות החוב . מעקב אחר סיכון הריבית מ בו צע באמצעות מדידה יומית של האריכות בתיק. להלן ניתוח ר גישות רווחי הבנק לשינויים בשיעורי הריבית על תיק יתרות מטבע החוץ: במונחי סמן מטבעי8 ובנ קודות בסיס 2023 2022 100 100 100 100 bp bp bp bp 50 bp 50 bp 50 bp 50 bp 100 100 100 100 bp bp bp bp 50 bp 50 bp 50 bp 50 bp עלייה )))) 194 194 (((( ) 97 ( )))) 160 160 (((( ) 80 ( 194 194 160 160 ירידה 196 196 196 196 98 158 158 158 158 79 בפעילותבשוק המקומי קשור סיכוןזהבעיקרלשינו יים בשוויהביטחונותהמתקבליםבעסק ות של הזרמת נזילות. לגבי ב י טחונות קיים סיכון לאובדן ערך מופחת על ידי שימוש במרווחים )margins ( ותספורות )haircuts (, המורידות את ערכם ומאפשרות ל היקף הביטחונות שהתקבלו להיות גבוה מ סכום ההלוואה האפקטיבי . 8 ה סמןהמטבעי ה ינוסל מטבעותהמשמשלמדידת תשואותיתרותמטבעהחוץ . ראוהרחבה בסקירההשנתיתשל ניהול יתרות . מטבע חוץ 63 3333 .... סיכון נזילות סיכון נזילות סיכון נזילות סיכון נזילות סיכון ה נזילות הוא הסיכוןש נובעמ חוסריכולתלמכורמכשירכאשר הדבר נדרשאושלהפסד במכירה כ תוצאה מהיעדר עומקשוק, כמו גם סיכון שהבנק ייתק ל בקושי לעמוד בהתחייבויות הקשורות ל התחייבויות פיננסיות המוסדרות על ידי מסירת מזומנים או על ידי מסירת נכס פיננסי אחר. כדי לאפשר מענה מ י ידי לבעיות הפיננסיות שמתעוררות בעת חירום או בעת משבר , יש להשקיע חלק הולם מיתרות מטבע ה חוץ בנכסים שניתנים למימוש בסכומים גדולים, בהת ראה קצרה ו מבלי לפגוע בערך המימוש שלהם. הנכסים שבהם מושקעות היתרות מסווגים לרמות של נזילות, החל מנכסים נזילים מאד הניתנים למימוש בתוך פחות מחודש וכלה בנכסים עם נזילות נמוכה שמימושם עולה על 3 חודשים . הוועדההמוניטרית קובעתרמתהשקעה מזעריתעבורנכסיםעםנזילותגבוההורמת השקעה מרבית עבור נכסים עם נזילות נמוכה. חטיבת השווקים מגדירה את ה אוכלוסיות הש ונות של רמות הנזילות ומסווגת את היתרות לרמות הנזילות השונות באופן רציף ו מדווח ת לוועדה המוניטרית ב תדירות רבעונית . הטבלה ש להלן מסכמת את זמני הפירעון של הנכסים ו של ההתחייבויות הכלולים ביתרות מטבע החוץ שלהבנקעלבסיסהתחייבויותפירעוןחוזיותללאהיוון. רמתהנזילותשלהנכסים אינה תלויה בהכרח בזמני הפירעון של הנכסים. ליום 31 בדצמבר 2023 מיליוני שקלים חדשים פירעון 4 חודשים שנה עד 5 מעל 5 ללא מועד יתרה מיידי עד 3 עד שנה שנים שנים פירעון במאזן חודשים נכסים בחו"ל נכסים בחו"ל נכסים בחו"ל נכסים בחו"ל מזומנים ושווי מזומנים 65,661 - - - - 65,661 ניירות ערך במטבע 65,265 113,031 234,346 87,601 156,980 657,223 חוץ מכשירים פיננסים 353 181 - - - 534 נגזרים נכסים אחרים במטבע 1,904 2,209 - - 2,440 6,553 חוץ קרן המטבע הבין- - - - 3 16,694 16,697 לאומית התחייבויות לחו"ל התחייבויות לחו"ל התחייבויות לחו"ל התחייבויות לחו"ל מכשירים פיננסים 933 1,326 - - - 2,259 נגזרים התחייבויות אחרות 1,921 - - - 64 1,985 במטבע חוץ סך יתרות מטבע חוץ סך יתרות מטבע חוץ סך יתרות מטבע חוץ סך יתרות מטבע חוץ 130 130 130 130,,,,329 329 329 329 114,095 114,095 114,095 114,095 234 234 234 234,,,,346 346 346 346 87 87 87 87,,,,604 604 604 604 176 176 176 176,,,,050 050 050 050 742 742 742 742,,,,42 42 42 424444 64 ליום 31 בדצמבר 2022 מיליוני שקלים חדשים פירעון מיידי 4 חודשים שנה עד 5 מעל 5 ללא מועד יתרה עד 3 עד שנה שנים שנים פירעון במאזן חודשים נכסים בחו"ל נכסים בחו"ל נכסים בחו"ל נכסים בחו"ל מזומנים ושווי מזומנים 65,371 - - - - 65,371 ניירות ערך במטבע - - 396,307 72,539 145,030 613,876 חוץ מכשירים פיננסים - - 757 - - 757 נגזרים נכסים אחרים במטבע - - - - 3,268 3,268 חוץ קרן המטבע הבין- - - - 15 15,737 15,752 לאומית התחייבויות לחו"ל התחייבויות לחו"ל התחייבויות לחו"ל התחייבויות לחו"ל מכשירים פיננסים - - 3,747 - - 3,747 נגזרים התחייבויות אחרות 11,640 - - - 183 11,823 במטבע חוץ סך יתרות מטבע חוץ סך יתרות מטבע חוץ סך יתרות מטבע חוץ סך יתרות מטבע חוץ 53,731 53,731 53,731 53,731 ---- 393,317 393,317 393,317 393,317 72,554 72,554 72,554 72,554 163,852 163,852 163,852 163,852 683,454 683,454 683,454 683,454 4444 .... סיכון תפעולי סיכון תפעולי סיכון תפעולי סיכון תפעולי הבנק חשוף לסיכונים תפעוליים. סיכון תפעולי נובע מתהליכים פנימיים, ממשאבי אנוש , מ מערכות או מ אירועים חיצוניים לא מספקים או כושלים. הבנק חשוף לתתי- הקטגוריות הבאות של סיכונים תפעוליים: סיכונים משפטיים ; טכנולוג יות מידע ; משאבי אנוש ; אבטחה )פי סית ומידע( ; סיכוני פרויקטים ; צדדים שלישיים ; המשכיות עסקית ו כן א סדרה. סיכונים תפעוליים עלולים ליצור הפסד כספי, פ גיעה במוניטין או כישלון בהשגת היעדים העסקיים של הבנק. הבנק פיתח לפיכך מערכת מרכזית לניהול סיכונים , על מנת לזהות ולמתן את השפעת הסיכונים התפעוליים ולחזק את מערך הבקרה הפנימית שלו. 65 ביאור ביאור ביאור ביאור12 12 12 12 |שווי הוגן שווי הוגן שווי הוגן שווי הוגן של נכסים פיננסים והתחייבויות פיננסיות של נכסים פיננסים והתחייבויות פיננסיות של נכסים פיננסים והתחייבויות פיננסיות של נכסים פיננסים והתחייבויות פיננסיות מדיניות מדיניות חשבונאית חשבונאית מדיניות מדיניות חשבונאית חשבונאית שווי הוגן הוא המחיר שהיה מתקבל במכירת נכס או המחיר שהיה משולם להעברת התחייבות בעסקהרגילהביןמשתתפיםבשוקבמועדהמדידה. ללאתלותבשאלהאםמחירזהניתןל מדידה ישירה או מוערך באמצעות טכניקת הערכת שווי. מדידת שווי הוגן מבוססת על ההנחה כי העסקה מתרחש ת בשוק העיקרי של הנכס או של ההתחייבות ו בהיעדר שוק עיקרי, בשוק הכדאי )advantageous ביותר.( השווי ההוגן של נכס או של התחייבות נמדד תוך שימוש בהנחות ש בהן ישתמשו משתתפים בשוק בעתתמחורהנכסאוההתחייבות,בהנחהשמשתתפיםבשוקפועליםלטובת התועלות הכלכלי ות שלהם. מדידת שווי הוגן לנכס לא- פיננסי מביאה בחשבון את היכולת של משתתף בשוק להפיק הטבות כלכליות באמצעות הנכס בשימוש המיטבי שלו או על ידי מכירתו למשתתף אחר בשוק שישתמש בנכס בשימוש המיטבי שלו. הבנקמשתמש בטכניקותהערכהשמתאימותלנסיבות וש יש עבורן די נתוניםשניתניםל השגהכדי למדודשוויהוגן,תוך מיקסום השימושבנתו ניםרלוונטייםשניתניםלצפייהומ זעורהשימושבנתונים שאינם ניתנים לצפייה. כלהנכסיםוההתחייבויותהנמדדיםבהתבססעלרמתהנתוניםהנמוכהביותרבשוויהוגןאושניתן גילוי לשווי ההוגן שלהם , מחולקים לקטגוריות בתוך מדר ג השווי ההוגן המשמעותי למדידת השווי ההוגן בכללות ו: רמה 1: מ חירים מצוטטים )ללא התאמות( בשוק פעיל של נכסים או התחייבויות זהים המייצגים עסק א ות שוק בפועל ו ש מתרחשות באופן קבו ע; רמה 2 : נתונים שאינם מחירים מצוטטים שנכללו ברמה 1 , אשר נ יתנים לצפייה במישרין או בעקיפין ; רמה 3 : נתונים שלא מבוססים על מידע שוק ניתן לצפייה עבור הנכסים או ההתחייבויות )טכניקות הערכה ללא שימוש בנתוני שוק ניתנים לצפייה(. מכשירי ההשקעה שבידי הבנק הם ברובם ברמה 1 )מחירים מצוטטים( במדרג השווי ההוגן . 66 להלןהשוויה הוגןשלהנכסיםהפיננסיםוההתחייבויותהפיננסיות המוצגיםבדוחעלהמצבהכספי : שווי הוגן ליום 31 בדצמבר מדרג נתונים ששימשו 2023 2022 שווי בקביעת השווי הוגן ההוגן מיליוני שקלים חדשים נכסים / התחייבויות פיננסיות בשווי הוגן דרך רווח או הפסד: נכסים / התחייבויות פיננסיות בשווי הוגן דרך רווח או הפסד: נכסים / התחייבויות פיננסיות בשווי הוגן דרך רווח או הפסד: נכסים / התחייבויות פיננסיות בשווי הוגן דרך רווח או הפסד: רמה מחיר מצוטט בשוק איגרות חוב ממשלתיות 361,734 334,230 1,2 פעיל / עקום ריבית איגרות חוב בערבות ממשלתית מלאה, רמה מחיר מצוטט בשוק 73,033 51,464 רב-לאומיות ומהמגזר הציבורי 1,2 פעיל / עקום ריבית מחיר מצוטט בשוק איגרות חוב תאגידיות 65,476 73,908 רמה 1 פעיל מחיר מצוטט בשוק ניירות ערך מגובי משכנתאות - 9,244 רמה 1 פעיל מחיר מצוטט בשוק מניות 156,980 145,030 רמה 1 פעיל מכשירים פיננסים נגזרים - נכסים 534 757 רמה 2 עקום ריבית מכשירים פיננסים נגזרים - התחייבויות ) 2,259 ( ) 3,747 ( רמה 2 עקום ריבית סך כל הנכסים / ההתחייבויות הפיננסיות סך כל הנכסים / ההתחייבויות הפיננסיות סך כל הנכסים / ההתחייבויות הפיננסיות סך כל הנכסים / ההתחייבויות הפיננסיות 655,49 655,49 655,49 655,498888 610,886 610,886 610,886 610,886 בשווי הוגן דרך רווח או הפסד: בשווי הוגן דרך רווח או הפסד: בשווי הוגן דרך רווח או הפסד: בשווי הוגן דרך רווח או הפסד: נכסים פיננסים הנמדדים בשווי הוגן דרך רווח כולל אחר: נכסים פיננסים הנמדדים בשווי הוגן דרך רווח כולל אחר: נכסים פיננסים הנמדדים בשווי הוגן דרך רווח כולל אחר: נכסים פיננסים הנמדדים בשווי הוגן דרך רווח כולל אחר: התאמות לשווי הוגן השקעה בBIS 456 431 רמה 3 של השווי המאזני 67 68 השוויההוגןשלהנכסיםהפיננסים *הערךבספריםתואםאוקרובלשוויההוגןשל נכסיםפיננסיםבעלותמופחתת: נכסיםפיננסיםבעלותמופחתת: נכסיםפיננסיםבעלותמופחתת: התחייבויותפיננסיותבעלותמופחתת: התחייבויותפיננסיותבעלותמופחתת: התחייבויותפיננסיותבעלותמופחתת: התחייבויותפיננסיותבעלותמופחתת: נכסיםאחריםבמטבעחוץ* קרןהמטבע איגרותחובמטבעמקומי הלוואותלמוסדותפיננסים* נכסיםאחריםבארץ* התחייבויות קרןהמטבעהבין- שטריכסףומעותבמחזור* יתרותהתאגידיםהבנקאיםכנגדחובתנזילות* פיקדונותלזמןקצוב* מלווהקצרמועד-מק"מ יתרותהממשלה* התחייבויותאחרותבארץ* אחרותבחו"ל* הבין- *פיקדונותלזמןקצר *לאומית *לאומית :נכסיםפיננסיםבעלותמופחתת ,של ההתחייבויותהפיננסיותו .ו *ניירותערךשנמכרובמסגרתהסכמירכשחוזר 2,209 2,440 16,697 70,072 23,316 220 ) ) ) ) ) ) ) ) ) 1,904 81 13,354 129,194 64,412 285,289 304,694 29,872 14,163 שוויהוגן ( ( ( ( ( ( ליום31 ( ( ( של הערכיםבספריםהמוצגיםבדוחעלהמצבהכספיהינוכדלקמן: ערך 2,209 2,440 16,697 84,057 23,316 220 ) ) ) ) ) ) ) ) ) 1,904 81 13,354 129,194 64,412 285,289 304,336 29,872 14,163 ( בספרים ( ,בדצמבר2023 ( ( ( ( ( ( ( - - - ) - - - - - - - - ) - 13,985 358 הפרש - ( ( - 3,268 15,752 73,874 40,052 216 ) ) ) ) ) ) ) ) ) 11,640 183 12,722 119,426 74,012 403,216 209,300 29,051 9,683 שוויהוגן ( ( ( ( ( ( ליום31 ( ( ( ערךבספרים - 3,268 15,752 85,901 40,052 216 ) ) ) ) ) ) ) ) ) 11,640 183 12,722 119,426 74,012 403,216 210,127 29,051 9,683 ( ( ( ( ( ( ,בדצמבר2022 ( ( ( - - - - - - ) - - - - - - 827 - 12,027 הפרש ( רמה2 רמה2 רמה2 רמה1 רמה2 רמה2 רמה2 רמה2 רמה2 רמה2 רמה2 רמה2 רמה1 רמה2 רמה2 מדרג שווי הוגן מחירמצוטטבשוקפעיל מחירמצוטטבשוקפעיל נתוניםששימשובקביעת ערךבספרים ערךבספרים ערךבספרים ערךבספרים ערךבספרים ערךבספרים ערךבספרים ערךבספרים ערךבספרים ערךבספרים ערךבספרים ערךבספרים ערך השוויההוגן בספרים ביאור ביאור ביאור ביאור13 13 13 13 |התחייבויות תלויות התחייבויות תלויות התחייבויות תלויות התחייבויות תלויות התחייבויות תלויות הן התחייבויות אפשריות שעלולות לנבוע מאירועים עתידיים לא- ודאייםשאינם בשליטת הבנק, התחייבויות נוכחיותשלא הוכרו משוםשלא ניתן למדוד את הסכום בצורה נאותה או שהתשלום אינו סביר. התחייבויות תלויות אינן מוכרות בדוחות הכספיים אך ניתן בגינן גילוי אם הן משמעותיות. 1 . כנגד בנק ישראל תלויות מספר תביעות. לא נכללה כל הפרשה בספרי הבנק בגין תביעות אלה , משום ש ל פי הערכת הבנק, המתבססת על חוות הדעת של המחלקה המשפטית שלו, הסיכויים שה תביעות תתקבלנה נמוכים או שהסכומים אינם מהותיים. 2 . חידוש הסכם חכירה על שם בנק ישראל – ראה ביאור 7 . ביאור ביאור ביאור ביאור14 14 14 14 |הכנסות הכנסות הכנסות הכנסות ריבית ריבית ריבית ריבית מיתרות מיתרות מיתרות מיתרות מטבע מטבע מטבע מטבע חוץחוץחוץחוץ , נטו , נטו , נטו , נטו לשנה שהסתיימה ביום 31 בדצמבר 2023 2022 מיליוני שקלים חדשים מ חשבונות עובר ושב 1,222 127 מניירות ערך 15,116 6,660 מפי קדונות, נכסים שונים ו התחייבויות שונות 115 23 מניירות ערך שנרכשו במסגרת הסכמי מכר חוזר או נמכרו במסגרת ) 696 ( ) 148 ( הסכמי רכש חוזר מקרן המטבע הבין-לאומית 643 183 סך הכול סך הכול סך הכול סך הכול 16, 16, 16, 16,40 40 40 400000 6,845 6,845 6,845 6,845 69 ביאור ביאור ביאור ביאור 15 15 15 15 | רווח או הפסד מש רווח או הפסד מש רווח או הפסד מש רווח או הפסד מש יייי ערוך לשווי הוגן של נכסים ערוך לשווי הוגן של נכסים ערוך לשווי הוגן של נכסים ערוך לשווי הוגן של נכסים פיננסים פיננסים פיננסים פיננסים מפעילות בחו"ל מפעילות בחו"ל מפעילות בחו"ל מפעילות בחו"ל הסעיף כולל רווחים )הפסדים( "ממומשים" ו"לא- ממומשים." רווחים )הפסדים( ממומשים הם בגין מכשירים שנמכרו או ש נגרעו. רווחים )הפסדים( לא- ממומשים הם בגין מכשירים שהבנק ממשיך להחזיק בהם כחלק מהשקעותיו. ל הלן פירוט הרווחים )ה הפסדים( הממומשים והלא-ממומשים לפי סוגי המכשירים : לשנה שהסתיימה ביום 31 בדצמבר 2023 2022 מיליוני שקלים חדשים מאיגרות חוב1 ממומש ) 10,294 ( ) 4,729 ( לא-ממומש 16,024 ) 22,464 ( 5,730 5,730 5,730 5,730 )))) 27,193 27,193 27,193 27,193 (((( ממניות2 ממומש 10,702 3,026 לא-ממומש 21,881 ) 20,932 ( 32 32 32 32,,,,583 583 583 583 )))) 17,906 17,906 17,906 17,906 (((( ממכשירים פיננסים נגזרים3 ממומש 1,914 1,972 לא-ממומש 78 ) 20 ( 1, 1, 1, 1,992 992 992 992 1,952 1,952 1,952 1,952 סךסךסךסך הכול הכול 40 40,,,,305 305 )))) 43,147 43,147 (((( הכולהכול 40 40 305 305 43,147 43,147 1איגרות חוב : ממומש - רווח או הפסד מצטבר ממכירה שנצבר ממועד הרכישה. לא- ממומש -יש ערוך לשווי הוגן של נכסים פיננסים הנמדדים בשווי הוגן דרך רווח או הפסד. 2מניות : ממומש - רווח או הפסד מצטבר ממכירה שנצבר ממועד הרכישה , לרבות הכנסות מדיבידנד. לא- ממומש -יש ערוך לשווי הוגן של נכסים פיננס ים הנמדדים בשווי הוגן דרך רווח או הפסד. 3 מכשירים פיננסים נגזרים: ממומש- הכנסותאוהוצאותממימושמכשיריםפיננסיםנגזרים שנצברוממועדהרכישה ושי ערוך לשווי הוגן עד לגובה צבירות הריבית ה גלומה בעסקה . לא- ממומש - יש ערוך לשווי הוגן של נכסים פיננס ים הנמדדים בשווי הוגן דרך רווח או הפסד. 70 ביאור ביאור ביאור ביאור16 16 16 16 |הוצאות שונות הוצאות שונות הוצאות שונות הוצאות שונות בחו"ל בחו"ל בחו"ל בחו"ל , נטו , נטו , נטו , נטו לשנה שהסתיימה ביום 31 בדצמבר 2023 2022 מיליוני שקלים חדשים הוצאות מסים על השקעות בחו"ל1 76 92 עמלות במטבע חוץ2 113 79 סךסךסךסך הכול הכולהכול הכול 189 189 189 189 171 171 171 171 1 הבנק פטור ממס בגין ניירות ערך זרים על מרבית השקעותיו בעולם . 2הסעיף כולל בעיקר הוצאות מעמלות הנובעות מהפעילות הפיננסית של בנק ישראל . ביאור ביאור ביאור ביאור17 17 17 17 | ריבית מ ריבית מ ריבית מ ריבית מ מכשירים פיננסים בארץ מכשירים פיננסים בארץ מכשירים פיננסים בארץ מכשירים פיננסים בארץ להלן פירוט הכנסות והוצאות הריבית בגין הפעילות של הבנק בשוק המקומי: לשנה שהסתיימה ביום 31 בדצמבר 2023 2022 מיליוני שקלים חדשים הכנסות ריבית: הכנסות ריבית: הכנסות ריבית: הכנסות ריבית: מאיגרות חוב ממשלתיות במטבע מקומי1 1,336 1,718 מאיגרות חוב תאגידיות1 97 138 מהלוואות למוסדות פיננסים1 22 24 הכנסות ריבית אחרות2 119 90 1,574 1,970 הוצאות ריבית: הוצאות ריבית: הוצאות ריבית: הוצאות ריבית: בגין מק"ם1 ) 10,906 ( ) 1,041 ( בגין פיקדונות לזמן קצוב1 ) 13,537 ( ) 5,257 ( בגין יתרות הממשלה במטבע מקומי1 ) 2,250 ( ) 985 ( בגין יתרות הממשלה במטבע חוץ1 ) 244 ( ) 53 ( הוצאות ריבית אחרות2 ) 369 ( ) 113 ( ) 27,306 ( ) 7,449 ( הוצאות ריבית נטו ממכשירים פיננסים בארץ הוצאות ריבית נטו ממכשירים פיננסים בארץ הוצאות ריבית נטו ממכשירים פיננסים בארץ הוצאות ריבית נטו ממכשירים פיננסים בארץ )))) 25 25 25 25,,,,732 732 732 732 (((( )))) 5,479 5,479 5,479 5,479 (((( 1 ראו ביאור 5 . 2 ראו ביאור 6 . ביאור ביאור18 18 |הכנסות הכנסות )הוצאות( )הוצאות( שונות שונות בארץ בארץ , נטו , נטו ביאור ביאור 18 18 הכנסות הכנסות )הוצאות( )הוצאות( שונות שונות בארץ בארץ , נטו , נטו הסעיףכוללבעיקר הכנסותמעמלותהנובעותמהפעילותהפיננסיתשלבנקישראל בשוקהמקומי . 71 ביאור ביאור ביאור ביאור19 19 19 19 |הפרשי שער הפרשי שער הפרשי שער הפרשי שער הפרשי שער נחשב ים כ ממומש ים ב מועד שבו היתרה במטבע חוץ מופחתת בחלקה או במלואה. הסכום המוכר כממומש מחושב בהתאם לשער ש בו נמכרו היתרות , לעומת העלות הממוצעת המשוקללת של רכישת מטבע החוץ. חישוב הרווחים הממומשים מבוצע לכל מטבע בנפרד ואין קיזוז בין יתרות של מטבעות חו ץ אחרים. להלן פילוח של ההוצאות וההכנסות של הבנק מהפרשי שער ממומשים ולא-ממומשים בהתאם לסעיפים השונים : לשנה שהסתיימה ביום 31 בדצמבר 2023 2022 מיליוני שקלים חדשים יתרות מטבע חוץ 28,254 59,583 יתרות הממשלה 564 ) 736 ( יתרות התאגידים הבנקאים ) 114 ( ) 202 ( אחרות ) 578 ( ) 653 ( 28,126 28,126 28,126 28,126 57,992 57,992 57,992 57,992 סך הכול סך הכול סך הכול סך הכול הפרשי שער ממומשים 7,404 1,937 הפרשי שער לא-ממומשים 20,722 56,055 הסעיף כולל בעיקר הפרשי שער מית רות הנקובות במטבעות האירו והדולר עקב ה פיחות שחל ב שקל מול מטבעות אלה בשנת 2023 ובשנת 2022 . בבבב יאור יאור יאור יאור20 20 20 20 |הוצאות הוצאות הוצאות הוצאות הההה נהלה נהלה נהלה נהלה וכלליות וכלליות וכלליות וכלליות לשנה שהסתיימה ביום 31 בדצמבר 2023 2022 מיליוני שקלים חדשים שכר וזכויות עובדים 465 425 גמלאות פנסיה והטבות לאחר פרישה1 269 209 פחת והפחתות 98 134 כלליות 162 157 סך הכול סך הכול סך הכול סך הכול 994 994 994 994 925 925 925 925 1 הוצאות התחייבות אקטוארית בגין הטבות לעובדים לאחר העסקה ולגמלאים . לענייןתשלום מסים ,ארנונות,אגרות ותשלומיחובה אחרים על פיחוק בנק ישראל התש"ע- 2010 , דין הבנק כדין המדינה. ביאור ביאור ביאור ביאור21 21 21 21 |הכנסות הכנסות הכנסות הכנסות אחרות אחרות אחרות אחרות , נטו , נטו , נטו , נטו הסעיף כולל בעיקר הכנסות מעמלות ממערכת נתוני אשראי ומ מ ערכת זה"ב . 72 בבבב יאור יאור יאור יאור22 22 22 22 ||||רווח לחלוקה רווח לחלוקה רווח לחלוקה רווח לחלוקה חלוקת הרווחים של הבנק נקבעת בהתאם לחוק בנק ישראל, התש"ע- 2010 . סע יף 76 א() לחוק קובע כי הרווח הנקי של הבנק לא יכלולרווחים שטרם מומשו על פי הדוח השנתי. רווח בר- חלוקה מבוסס על רווח או הפסד , כפי שנקבע בהתאם לכללי ה- IFRS לפני רווח כולל אחר() , עם ה התאמות הבאות:  הפחתת רווחים לא-ממומשים מהפרשי שער על יתרות הנק ובות במטבע חוץ שנצברו בשנת הדוח;  הפחתת רווחים לא-ממומשים מש י ערוך לשווי הוגן שנצברו בשנת הדוח ;  הוספתרווחיםלא-ממומשיםמהפרשישערעליתרותמטבעהחוץשנרשמוב תקופות קודמות ושמומשו בשנת הדוח;  הוספת רווחים לא-ממומשים מש י ערוך לשווי הוגן שנרשמו ב תקופות קודמות ושמומשו בשנת הדוח;  קיזוז הפסדי ש י ערוך שלא-ממומשים בסוף שנה מול יתרות זכות בקרן הש י ערוך המתאימה ברמת פריט )מטבע או נייר ערך(, עד לגובה יתרת הזכות בלבד. הפחתת היתרות ש לא קוזזו מהרווח לחלוקה. סעיף 76 לחוק בנק ישראל , התש"ע- 2010 , קובע ש בתום שלושה חודשים לאחר תום כל שנה , יעביר הבנק לממשלה רווחים בפועל בהתאם להוראות אלה: 1 . אם ההון יעמוד על שיעור של 2.5 אחוזים או יותר מסך הנכסים, יועבר לממשלה סכום השווה לרווח הנקי, בניכוי יתרת העודפים, אם היא שלילית ; אם ההון יעמוד על שיעור העולה על אחוז אחד מסך הנכסים, אך פחות מ- 2.5 אחוזים 2 . מסך הנכסים, יועבר לממשלה סכום השווה ל- 50 אחוזים מהרווח הנקי, בני כוי יתרת העודפים, אם היא שלילית ; 3 . אם ההון יעמוד על שיעור של אחוז אחד או פחות מסך הנכסים , לא יוע ברו רווחים. הבנק רשאי לרשום קרנות הון הנובעות מכללים חשבונאיים ובלבד שיתרת הרווח הנקי שלא הועברה לממשלה , כאמור לעיל , תצטרף ליתרת העודפים ולא תוכר כפריט הוני אחר, אלא אם כן הוסכם אחרת בין הנגיד לבין שר האוצר. 73 להלן פירוט חישוב ה רווח ) הפסד ( שייזקף ליתרת ההפסד בהתאם ל חוק: לשנה שהסתיימה ביום 31 בדצמבר 2023 2022 מיליוני שקלים חדשים רווח השנה 57,376 14,924 ייחוס לקרן שיערוך : הפרשי שער שטרם מומשו 21,945 56,955 רווחים שטרם מומשו מהתאמות לשווי הוגן 23,408 ) 21,866 ( התאמות חשבונאיות אחרות1 758 1,319 46,111 36,408 סך הכול רווח )הפסד( שהוכר השנה סך הכול רווח )הפסד( שהוכר השנה 11,26 11,265555 )))) 21,484 21,484 (((( סך הכול רווח )הפסד( שהוכר השנה סך הכול רווח )הפסד( שהוכר השנה 11,26 11,26 21,484 21,484 1 הפרשי הצמדה למדד. ביאור ביאור ביאור ביאור23 23 23 23 |||| אירועים משמעותי אירועים משמעותי אירועים משמעותי אירועים משמעותי יייי ם בתקופת המאזן ם בתקופת המאזן ם בתקופת המאזן ם בתקופת המאזן 1 . ב מהלךשנת2023 העלההבנקאתשיעורריביתבנקישראל ב- 4 פעימות ובסךהכלעדל סוף שנת 2023 הועלתה הריבית בשיעור של 1.5% עד לרמה של 4.75% . 2 . בחודש יולי 2023 נחתם הסכם קיבוצי בין מעסיקים שונים לבין הסתדרות העובדים הכללית החדשה. ה הסכם מהווה הסכם שכר רוחבי במגזר הציבורי לשנים 2020-2027 וכולל מתן תוספות שכר והטבות נוספות . ביום 31 באוקטובר הנהלת הבנק בחרה להצטרף להסכם באמצעות חתימה על כתב הצטרפות אשר יושם ושולם החל ממשכורת דצמבר 2023 . להלן עיקרי ההסכם הרלוונטיים לבנק, כפי שיתבטאו לאורך השנים הקרובות : תוספת אחוזית בשיעור של 6% שתוענק באופן מדורג, תוספת שיקלית בגובה של 500 ש"ח גם היא מדורגת וכן מענק חד פעמי בגובה של 6000 ש"ח. בנוסף ההסכם כולל קיצור מדורג של שבוע העבודה בשעתיים ביחס לתקן מלא כך ששבוע העבודה התקני ימנה 40 שעות במקום 42 שעות. 3 . עם פרוץ המלחמה בנק ישראל מכר 8.5 מיליארד דולר במסגרת תכנית למכירת מט בע חוץ בהיקף של עד 30 מיליארדי דולרים , על- מנת למתן את התנודות בשער השקל ולספק את הנזילות הנדרשת להמשך הפעילות הסדירה של השווקים . בנוסף לתכנית זו, נקשרו עסקות SWAP בשוק בהיקף של 0.4 מיליארד דולר, במסגרת הפעלת מנגנוני עסקאות SWAP של הבנק בשוק בסכום של עד 15 מיליארדי דולרים . 4 . בחודש דצמבר 2023 התקבלה החלטה של הוועדה המוניטרית לאשר את הגדלת המכסה של ישראל בקרן המטבע מרמה של כ- 1,921 מיליון SDR לרמה של 2,881 מיליון SDR . עד למועד החתימה על הדוחות הכספיים טרם הושלם התהליך בקרן המטבע . ראה גם ביאור 3 ב.' 74 ביאור ביאור ביאור ביאור24 24 24 24 |||| אירועים לאחר תאריך המאזן אירועים לאחר תאריך המאזן אירועים לאחר תאריך המאזן אירועים לאחר תאריך המאזן 1 . בחודש ינואר 2024 בנק ישראל הוריד את הריבית בשיעור של 0.25 אחוז ל- 4.5 אחוזים, הפחתה ראשונה מאז תקופת הקורונה. להרחבת הנושא ראו פירוט במסגרת "עיקרי השינויים בדוחות הכספיים". 2 . ביום9 בפברואר2024 הודיעה חברת דירוג האשראיהבינלאומי " "Moody's עלהורדתדירוג האשראישל מדינת ישראל בדרגה אחתלרמהשל A2 ועל אופק דירוגשלילי )תחזית שלילית שעלולה להוביל להורדה נוספת בעתיד( . מדובר בהורדת הדירוג הראשונה מאז שישראל נמדדת בדירוגי האשראי משנת 1998 . הסיבה להורדת הדירוג היא חוסר הוודאות לגבי מועד ואופן סיום מלחמת "חרבות ברזל" . הסיבה לאופק הדירוג השלילי היא אי הוודאות בנוגע להתרחבות המלחמה לזירה הצפונית. למועד אישור הדוחות הכספיים, לא ניתן עדיין לאמוד את ההשפעה של הורדת הדירוג והשלכותי ו על הדוחות הכספיים לשנת 2024 . 75